增值稅相關(guān)文件對(duì)私募基金的影響分析報(bào)告-內(nèi)部討論稿

1、110增值稅相關(guān)文件對(duì)私募基金的影響分析報(bào)告增值稅相關(guān)文件對(duì)私募基金的影響分析報(bào)告——內(nèi)部討論稿內(nèi)部討論稿在去年12月21日，國(guó)稅局和財(cái)政部發(fā)布了《關(guān)于明確金融房地產(chǎn)開發(fā)教育輔助服務(wù)等增值稅政策的通知》明確了資管產(chǎn)品運(yùn)營(yíng)過(guò)程中發(fā)生的增值稅應(yīng)資管產(chǎn)品運(yùn)營(yíng)過(guò)程中發(fā)生的增值稅應(yīng)稅行為，以資管產(chǎn)品管理人為增值稅納稅人，稅行為，以資管產(chǎn)品管理人為增值稅納稅人，同時(shí)也對(duì)納稅范圍、時(shí)間進(jìn)行了進(jìn)一步的明確，將資管產(chǎn)品納稅問(wèn)題再一次推向的高潮，越來(lái)越多的

2、管理人開始咨詢相關(guān)的問(wèn)題。為了有效應(yīng)對(duì)17年7月1日后正式實(shí)施的問(wèn)題，避免合規(guī)、運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備了該份針對(duì)私募基金的影響分析報(bào)告，用于內(nèi)部分析討論使用。一、一、法規(guī)梳理以及解讀法規(guī)梳理以及解讀首先我們將對(duì)與私募基金相關(guān)的法律條款進(jìn)行梳理，通過(guò)對(duì)法規(guī)原文的梳理了解具體的征稅范圍、計(jì)算方法。從16年3月至17年1月共發(fā)布了6條與資管行業(yè)相關(guān)的增值稅相關(guān)辦法。增值稅相關(guān)法規(guī)的發(fā)布時(shí)間與主要內(nèi)容：發(fā)文發(fā)文時(shí)間時(shí)間部門部門發(fā)文發(fā)文內(nèi)容內(nèi)容201603

3、24財(cái)政部、國(guó)稅總局《關(guān)于全面推開營(yíng)業(yè)稅改征增值稅試點(diǎn)的通知》財(cái)稅〔2016〕36號(hào)房地產(chǎn)業(yè)、建筑業(yè)、金融業(yè)、生活服務(wù)業(yè)自2016年5月1日起納入營(yíng)業(yè)稅改征增值稅試點(diǎn)20160429財(cái)政部、國(guó)稅總局《關(guān)于進(jìn)一步明確全面推開營(yíng)改增試點(diǎn)金融業(yè)有關(guān)政策的通知》財(cái)稅〔2016〕46號(hào)對(duì)于金融同業(yè)往來(lái)利息收入進(jìn)行了明確。20160630財(cái)政部、國(guó)稅總局《關(guān)于金融機(jī)構(gòu)同業(yè)往來(lái)等增值稅政策的補(bǔ)充通知》財(cái)稅〔2016〕70號(hào)進(jìn)一步對(duì)于金融機(jī)構(gòu)參與金融同

4、業(yè)往來(lái)利息收入進(jìn)行了明確。20161221財(cái)政部、國(guó)稅總局《關(guān)于明確金融房地產(chǎn)開發(fā)教育輔助服務(wù)等增值稅政策的通知》財(cái)稅〔2016〕140號(hào)1、明確定義保本收益；2、明確持有至到期概念；3、規(guī)定資管產(chǎn)品的管理人為納稅義務(wù)人；4、從16年5月1日回溯加相抵20161230財(cái)政部、國(guó)稅總局貨物和勞務(wù)稅司《國(guó)家稅務(wù)總局貨物和勞務(wù)稅司關(guān)于財(cái)稅〔2016〕140號(hào)文件部分條款的政策解讀》1、明確了資管業(yè)務(wù)的范疇；2、規(guī)范發(fā)放貸款注釋20170106

5、財(cái)政部、國(guó)稅總局《關(guān)于資管產(chǎn)品增值稅政策有關(guān)問(wèn)題的補(bǔ)充通知》財(cái)稅[2017]2號(hào)1、2017年7月1日（含）以后開始繳稅2、2017年7月1日之前已經(jīng)繳稅的從后續(xù)的抵扣(一)《關(guān)于全面推開營(yíng)業(yè)稅改征增值稅試點(diǎn)的通知關(guān)于全面推開營(yíng)業(yè)稅改征增值稅試點(diǎn)的通知》財(cái)稅財(cái)稅〔2016〕36號(hào)文梳理文梳理1.法規(guī)原文法規(guī)原文310于貸款服務(wù)沒(méi)有明確。銷售額：銷售額：對(duì)于轉(zhuǎn)讓收入已價(jià)差作為征稅基礎(chǔ)，貸款業(yè)務(wù)以利息作為征稅基礎(chǔ)。有點(diǎn)類似于一般納稅人的銷項(xiàng)

6、減進(jìn)項(xiàng)的方式，只是對(duì)于增量部分進(jìn)行增稅。銷售額能否相抵：銷售額能否相抵：同時(shí)規(guī)則中明確了納稅申報(bào)期的負(fù)差能用后續(xù)納稅申報(bào)期的正差來(lái)相抵，但是不能用對(duì)之前的正差（已經(jīng)申報(bào)了的）來(lái)申請(qǐng)退稅，同時(shí)以年為節(jié)點(diǎn)，負(fù)差不能跨年來(lái)相抵。對(duì)于利息收入應(yīng)該是不能用來(lái)被負(fù)差抵扣的，需要單獨(dú)核算。基金的費(fèi)用的銷售額抵扣問(wèn)題基金的費(fèi)用的銷售額抵扣問(wèn)題：比如管理費(fèi)、托管費(fèi)、運(yùn)營(yíng)服務(wù)費(fèi)管理費(fèi)、托管費(fèi)、運(yùn)營(yíng)服務(wù)費(fèi)這些如果能取得管理人、托管人、外包方的發(fā)票是否也能作為

7、銷售額的抵扣這個(gè)沒(méi)有明確，這一塊需要國(guó)稅總局進(jìn)行進(jìn)一步的明確。免稅規(guī)定：免稅規(guī)定：在36號(hào)文中，明確了證券投資基金買賣股票、債券是免稅的，同時(shí)給了證券投資基金金融機(jī)構(gòu)的身份，對(duì)于同業(yè)的資金往來(lái)能免稅。一般來(lái)說(shuō)證券投資基金特制公募基金，主要公募基金相對(duì)于私募基金來(lái)說(shuō)會(huì)有稅收優(yōu)惠的優(yōu)勢(shì)，將影響私募基金整體的收益率水平，對(duì)于私募基金行業(yè)來(lái)說(shuō)是一個(gè)很大的利空消息。這也是我們后續(xù)可以去爭(zhēng)取和公募同等對(duì)待的關(guān)鍵點(diǎn)。(二)《關(guān)于進(jìn)一步明確全面推開營(yíng)改

8、增試點(diǎn)金融業(yè)有關(guān)政策的通知關(guān)于進(jìn)一步明確全面推開營(yíng)改增試點(diǎn)金融業(yè)有關(guān)政策的通知》財(cái)稅〔2016〕46號(hào)文梳理號(hào)文梳理在〔2016〕36號(hào)文中規(guī)定金融同業(yè)往來(lái)利息收入免征增值稅，46號(hào)文對(duì)于金融同業(yè)往來(lái)利息收入進(jìn)行了進(jìn)一步的解釋。1.法規(guī)原文法規(guī)原文金融機(jī)構(gòu)開展下列業(yè)務(wù)取得的利息收入，屬于《營(yíng)業(yè)稅改征增值稅試點(diǎn)過(guò)渡政策的規(guī)定》（財(cái)稅〔2016〕36號(hào)，以下簡(jiǎn)稱《過(guò)渡政策的規(guī)定》）第一條第（二十三）項(xiàng)所稱的金融同業(yè)往來(lái)利息收入金融同業(yè)往來(lái)利