金融開(kāi)放條件下的我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)與監(jiān)管研究.pdf

1、2007年爆發(fā)的美國(guó)次貸危機(jī)，如今已演變成一場(chǎng)百年不遇的“金融海嘯”。金融海嘯爆發(fā)的原因之一就是銀行監(jiān)管部門(mén)的監(jiān)管不力，它給我們敲響了一記警鐘。銀行風(fēng)險(xiǎn)與監(jiān)管領(lǐng)域一直是一個(gè)實(shí)踐領(lǐng)先于理論的領(lǐng)域，肇始于20世紀(jì)30年代大危機(jī)時(shí)期的現(xiàn)代意義上的銀行監(jiān)管曾經(jīng)走過(guò)了管制、放松管制、再管制和再放松的實(shí)踐道路。 在國(guó)際上，20世紀(jì)30年代的經(jīng)濟(jì)大危機(jī)表明金融市場(chǎng)具有很強(qiáng)的不完全性，這一階段的銀行監(jiān)管主要以維護(hù)銀行體系安全，彌補(bǔ)金融市場(chǎng)的不完

2、全為著力點(diǎn)；20世紀(jì)90年代以來(lái)，經(jīng)濟(jì)金融全球化進(jìn)程逐步加快，國(guó)際金融市場(chǎng)動(dòng)蕩不定、危機(jī)頻發(fā)，如1992年歐洲貨幣危機(jī)、1994年墨西哥金融危機(jī)、1995年英國(guó)巴林銀行倒閉、1997年?yáng)|南亞金融危機(jī)和1998年的巴西、俄羅斯金融動(dòng)蕩等等。一系列區(qū)域性銀行危機(jī)的相繼爆發(fā)，迫使人們開(kāi)始關(guān)注銀行體系的安全性及其系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，推動(dòng)了銀行監(jiān)管轉(zhuǎn)向如何協(xié)調(diào)安全與效率兩個(gè)方面；進(jìn)入21世紀(jì)，隨著金融創(chuàng)新的不斷發(fā)展，不確定性和交易過(guò)程中的機(jī)會(huì)主義行為的增

3、加，使銀行系統(tǒng)面臨更大的風(fēng)險(xiǎn)因素，更容易受到“市場(chǎng)失靈”的沖擊，進(jìn)而導(dǎo)致金融資源配置的效率損失，如2001年的“安然事件”、2007年美國(guó)爆發(fā)的次貸危機(jī)等，客觀上要求各國(guó)推進(jìn)銀行監(jiān)管的改革和發(fā)展。 在國(guó)內(nèi)，隨著加入WTO，我國(guó)經(jīng)濟(jì)更加全面地融入全球化進(jìn)程，金融開(kāi)放已成為不可逆轉(zhuǎn)地歷史潮流，金融開(kāi)放的過(guò)程實(shí)際上也就是金融自由化和金融創(chuàng)新的過(guò)程，開(kāi)放必然伴隨著風(fēng)險(xiǎn)。2006年12月11日，我國(guó)金融體系正式全面開(kāi)放，外國(guó)資本加快了沖擊

4、我國(guó)的銀行業(yè)和銀行監(jiān)管體系，銀行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)日益凸顯出來(lái)。在金融對(duì)外開(kāi)放的今天，作為一個(gè)發(fā)展中的大國(guó)，如何準(zhǔn)確理解和執(zhí)行《巴塞爾新資本協(xié)議》的要求，通過(guò)有效監(jiān)管來(lái)減少銀行風(fēng)險(xiǎn)和維護(hù)金融秩序，創(chuàng)造經(jīng)濟(jì)發(fā)展的良好外部條件，越來(lái)越成為擺在我國(guó)銀行監(jiān)管部門(mén)及商業(yè)銀行面前的重要課題。 因此，加強(qiáng)金融開(kāi)放條件下商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)與監(jiān)管實(shí)踐、理論及其發(fā)展趨勢(shì)的研究，對(duì)推動(dòng)銀行監(jiān)管的不斷深化，促進(jìn)我國(guó)的銀行監(jiān)管逐步從合規(guī)性監(jiān)管走上風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的道路上，構(gòu)筑起

5、與國(guó)際接軌的有效銀行風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管體系，提高我國(guó)商業(yè)銀行的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，使商業(yè)銀行能夠真正融入到國(guó)際金融大市場(chǎng)中去具有較強(qiáng)的理論意義和現(xiàn)實(shí)意義。 本文通過(guò)理論與實(shí)證、靜態(tài)與動(dòng)態(tài)、比較與規(guī)范分析相結(jié)合的方法，對(duì)金融開(kāi)放條件下的我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)與監(jiān)管問(wèn)題進(jìn)行了研究。全文共分為七章，第一章是導(dǎo)言，第二、三章是進(jìn)行研究的理論準(zhǔn)備，第四、五章是對(duì)開(kāi)放、風(fēng)險(xiǎn)與監(jiān)管及其相互關(guān)系問(wèn)題進(jìn)行實(shí)證分析和博弈分析，第六、七章是風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的問(wèn)題與對(duì)策研究。本文主要

6、內(nèi)容如下：第一章“導(dǎo)言”，介紹論文的研究背景及意義，對(duì)重要概念予以界定和比較，對(duì)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的國(guó)內(nèi)外相關(guān)研究文獻(xiàn)進(jìn)行綜述，給出論文的研究框架：第二章“商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的理論基礎(chǔ)”，分析監(jiān)管的一般原理和商業(yè)銀行監(jiān)管的理論依據(jù)，對(duì)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管進(jìn)行經(jīng)濟(jì)學(xué)分析；第三章“商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的制度體系和方法”，闡述舊巴塞爾資本協(xié)議的內(nèi)容以及新資本協(xié)議的主要內(nèi)容更新，介紹風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管資本的計(jì)量方法，結(jié)合銀監(jiān)會(huì)第一批監(jiān)管指引，分析計(jì)量方法在我國(guó)的適用

7、性；第四章“金融開(kāi)放與我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)系”，通過(guò)對(duì)金融開(kāi)放度、銀行風(fēng)險(xiǎn)的測(cè)度及其協(xié)整關(guān)系的實(shí)證分析，討論金融開(kāi)放與我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)及監(jiān)管的聯(lián)系，另外還探討了金融開(kāi)放與商業(yè)銀行危機(jī)之間的傳導(dǎo)機(jī)制；第五章“金融開(kāi)放條件下的金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管”，對(duì)美、英、德三國(guó)的商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管進(jìn)行比較，得出對(duì)我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的啟示。構(gòu)建完全信息靜態(tài)博弈模型、不完全信息重復(fù)博弈動(dòng)態(tài)模型，對(duì)金融市場(chǎng)監(jiān)管者和市場(chǎng)參與者的行為進(jìn)行分析，為加強(qiáng)和改進(jìn)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)