generalized autoregressive conditional heteroskedasticity【外文翻譯】

1、1本科畢業(yè)論文外文翻譯GeneralizedAutegressiveConditionalHeteroskedasticity出處：JournalofEconometrics作者：TimBOLLERSLEV譯文：固有的ARCH（自回歸條件異方差）在引進恩格爾（1982）的同時，添加了在當前條件方程的基礎上提出了過去的條件方差。平穩(wěn)性條件和自相關參數化模型從中派生出來。最大似然估計與檢測方法也考慮進去。最后一個實證的例子涉及到通貨膨脹率的

2、不確定性也被提出。一、簡介傳統(tǒng)的時間序列計量經濟模型下方差的假設的常運作，ARCH（自回歸條件異質變異性）在恩格爾介紹（1982）過程中允許有條件的異方差隨時間推移變成一個方程過去的偏差，而無條件方差不變。這種行為類型的模型已經證明在幾個不同的經濟現象非常有用。恩格爾1982年的文獻中，恩格爾和卡夫1983年的文獻中，專門對于通貨膨脹率模型構造認識到通貨膨脹的不確定性往往會隨時間而改變。庫爾森和羅賓斯（1985）的文獻中指出預計通貨膨脹

3、率的波動性是相關的一些主要宏觀經濟變量。對長期使用的是作為風險溢價代理結構模型的條件方差的估計值中已經被恩格爾，麗蓮和羅賓斯（1985）的文獻所指出。同樣的想法，被Domowitz和Hakkio（1985）應用在外匯市場。魏斯（1984）的ARMA模型與ARCH誤差被發(fā)現是在13個不同的美國宏觀經濟成功模型的時間序列中。但共同的上述應用中的大部分，是一個相當任意的向下傾斜的直線，在有條件的滯后結構方差方程引進利用典型經驗工作中發(fā)現的長期

4、結構的方程是一個簡介，估計一個完全自由的滯后分布往往會導致違反非負限制條件。本文提出了一種新的，更一般的流程類，GARCH模型（廣義自回歸條件異質變異性），是引進，制定更靈活的結構允許更多滯后量。ARCH的派生經過處理GARCH模型總結出許多的相似性的標準時間學列回歸，并且擴展到一般的ARMA過程正如下文指出，允許在許多情況下更簡潔的描述。此文章的過程如下。在第二部分，一些新的方程被正式提出一類新的方程正式提出并為它們的廣義上的平穩(wěn)性條