中國企業(yè)的盈余管理研究——對盈利企業(yè)收益平滑式盈余管理的研究分析.pdf

1、盈余管理(E鋤ings Mallagement，EM)是指企業(yè)的管理當局為最大化其自身的效用或公司的價值，從多種可供選擇的會計政策、會計方法中進行選擇的行為。企業(yè)出于不同的動機會采用不同的盈余管理形式，目前我國理論界對盈余管理的研究主要集中在對虧損企業(yè)、配股企業(yè)以及IPO企業(yè)的研究，然而在資本市場上業(yè)績表現(xiàn)良好的盈利企業(yè)是否就一定沒有盈余管理行為呢?其實不然，盈利企業(yè)出于穩(wěn)定盈余、減少政治成本等壓力也會進行盈余管理以實現(xiàn)自身利益最大化，

2、同時由于它和上述企業(yè)進行盈余管理的目的不同，因此他們采取的方式也不一樣，基于穩(wěn)定收益、減少政治成本，試圖體現(xiàn)一種穩(wěn)定時間序列收益的動機，盈利企業(yè)往往會采取收益平滑式盈余管理的行為。 本文在對盈余管理以及收益平滑式盈余管理進行理論分析的基礎上，結合盈利企業(yè)的特點提出了兩點假設：(一)我國盈利企業(yè)會采取收益平滑式盈余管理的行為；(二)、我國盈利企業(yè)主要采取非經常性損益進行收益平滑；并用滬深兩市42家超過配股線要求的盈利上市公司的數(shù)據