中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管創(chuàng)新研究.pdf

1、自從2012年以來，互聯(lián)網(wǎng)金融就毫無疑問成為了我國經(jīng)濟領域最被關注的熱門話題之一。作為互聯(lián)網(wǎng)技術向金融行業(yè)成功滲透的新興產(chǎn)物，互聯(lián)網(wǎng)金融以其低成本、高效率、便捷性、普惠性等優(yōu)勢獲得了飛速發(fā)展，各種創(chuàng)新模式、產(chǎn)品層出不窮，規(guī)模也在急速擴張，可謂是百花齊放。2013年更是被稱為我國“互聯(lián)網(wǎng)金融元年”。為何互聯(lián)網(wǎng)金融在我國受到如此熱捧？其最主要的原因是我國傳統(tǒng)金融服務不足，覆蓋率低，不能滿足我國大部分人的金融需求，互聯(lián)網(wǎng)金融的出現(xiàn)為我國個人和

2、中小企業(yè)提供了投融資渠道，因此我國存在巨大的本土市場支撐互聯(lián)網(wǎng)金融的快速發(fā)展。雖然互聯(lián)網(wǎng)金融這個詞早已被大眾熟知，但是目前，學術界并沒有給互聯(lián)網(wǎng)金融一個統(tǒng)一、明確的定義。本文認為互聯(lián)網(wǎng)金融是互聯(lián)網(wǎng)技術、精神與金融業(yè)深度融合的新興業(yè)態(tài)，其以互聯(lián)網(wǎng)和移動通信技術等現(xiàn)代信息技術為支撐，將互聯(lián)網(wǎng)精神的“開放、共享、協(xié)作、平等”融入到金融創(chuàng)新和資源配置中形成的一種注重客戶需求、更高效、更便捷、更多樣化、成本更低的一種資金融通模式或者說金融服務模式

3、。
　　2014年我國互聯(lián)網(wǎng)金融持續(xù)升溫，經(jīng)歷了爆發(fā)式的增長，給行業(yè)帶來了巨大機遇。但是，隨著這個金融創(chuàng)新模式的飛速發(fā)展，風險也開始積聚、涌現(xiàn)，這一年“詐騙”、“跑路”、“提現(xiàn)困難”、“倒閉”、“非法集資”等問題頻繁出現(xiàn)在各大媒體，引起了各界的警惕?；ヂ?lián)網(wǎng)金融是否應該監(jiān)管、由誰監(jiān)管、如何監(jiān)管、創(chuàng)新和監(jiān)管之間如何平衡，成為了各界關注和爭論的焦點。監(jiān)管當局再也不能放任其野蠻生長。一些監(jiān)管意見、指導、紅線開始相繼紛紛出臺，具體的監(jiān)管規(guī)則

4、和統(tǒng)一標準卻始終“千呼萬喚未出來”，但是中央政府加強互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的態(tài)度非常明確，確保行業(yè)創(chuàng)新和活力的同時，加強監(jiān)管，進行風險防范控制，保護消費者權益已經(jīng)成為共識。互聯(lián)網(wǎng)金融的熱潮同樣引起了地方政府的關注，全國各地地方政府紛紛出臺政策，包括北京、上海、天津、南京、深圳、廣州等地均已有方案。2015年1月20日，銀監(jiān)會宣布進行機構調整，設立普惠金融工作部，將P2P網(wǎng)貸行業(yè)納入監(jiān)管范圍，終于明確了監(jiān)管主體，但是具體監(jiān)管細則仍未出臺。對我國互

5、聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管細則能在2015年出臺各界都抱了很大的希望，并將2015年稱為“互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管元年”。
　　互聯(lián)網(wǎng)金融在我國的積極作用是值得肯定的。其提高了社會資金的配置效率，促進了我國民間資本的陽光化，增強了金融的普惠性，為我國個人消費者和中小企業(yè)提供了服務渠道，改善了中小企業(yè)融資難和成本高的局面。另外，互聯(lián)網(wǎng)金融的出現(xiàn)和發(fā)展還為我國金融業(yè)注入了新活力，促進了金融業(yè)的競爭，改變了金融格局，為我國金融改革提供了內在動力?；ヂ?lián)網(wǎng)金融成

6、為未來的大趨勢是不可避免的，并有可能成為中國的核心競爭力之一。但是互聯(lián)網(wǎng)金融存在巨大的潛在風險，與傳統(tǒng)金融相比，其風險有更多、傳播更快、交叉感染的可能性更大、監(jiān)管更難的特點。并且我國的互聯(lián)網(wǎng)金融風險已經(jīng)開始涌現(xiàn)。因此為了防控互聯(lián)網(wǎng)金融風險，給行業(yè)提供良好的發(fā)展環(huán)境，促進行業(yè)健康持續(xù)發(fā)展，當務之急是加快制定落實互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管政策和統(tǒng)一標準，轉變金融監(jiān)管方式，以監(jiān)管促發(fā)展。另外，在互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新與監(jiān)管平衡方面，互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新必須堅持金融服務

7、實體經(jīng)濟的本質要求，合理把握創(chuàng)新的界限和力度。不能脫離金融監(jiān)管、脫離服務實體經(jīng)濟抽象地談金融創(chuàng)新。監(jiān)管也應與時俱進，做到適度監(jiān)管、分類監(jiān)管、協(xié)同監(jiān)管、創(chuàng)新監(jiān)管。
　　本文通過對互聯(lián)網(wǎng)金融的概念、特點，以及在我國的發(fā)展現(xiàn)狀研究基礎上，分析歸納了互聯(lián)網(wǎng)金融對我國金融監(jiān)管的挑戰(zhàn)。互聯(lián)網(wǎng)金融最先出現(xiàn)在西方國家，因此其相應的監(jiān)管也起步較早，然后本文通過探索分析歐洲和美國這兩種典型的互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管模式，為后文提出我國監(jiān)管建議時起到借鑒啟發(fā)的作