基于關(guān)系型借貸視角下的中小企業(yè)融資問(wèn)題研究——以濟(jì)南市為例.pdf

1、近年來(lái)，我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平不斷提高，中小企業(yè)的發(fā)展也成迅猛之勢(shì)，尤其是在經(jīng)濟(jì)的健康持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展方面做出了不可磨滅的貢獻(xiàn)，不但促進(jìn)了地方經(jīng)濟(jì)的進(jìn)步，也實(shí)現(xiàn)了經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的升級(jí)和優(yōu)化，同時(shí)還在提高就業(yè)率、增加經(jīng)濟(jì)收入等方面發(fā)揮了重要作用。世界各個(gè)國(guó)家對(duì)中小企業(yè)在經(jīng)濟(jì)發(fā)展中所發(fā)揮的作用都持贊同態(tài)度，如何大力發(fā)展中小企業(yè)也成為各國(guó)關(guān)注的共同話題。但是中小企業(yè)由于其自身存在的規(guī)模小、流動(dòng)資產(chǎn)少、資金周轉(zhuǎn)困難、企業(yè)管理不規(guī)范、信用等級(jí)較低等弊端導(dǎo)致了其融

2、資面臨困境。尤其是作為發(fā)展中國(guó)家的中國(guó)，由于特殊的國(guó)情，中小企業(yè)融資難問(wèn)題更為突出。怎樣找到一條能夠緩解目前困境的道路變成了當(dāng)前的主要問(wèn)題。
　　關(guān)系型借貸指的是通過(guò)銀行與企業(yè)之間的多方面接觸和長(zhǎng)期交往，銀行在足夠了解企業(yè)的前提下來(lái)決定是否貸款給中小企業(yè)。關(guān)系型借貸可以有效解決銀行和企業(yè)之間的信息不對(duì)稱(chēng)問(wèn)題，不但使企業(yè)在一定程度上降低了融資成本也降低了貸款要求，減少銀行抵押物，盡可能擴(kuò)大了獲得貸款的可能性。該方式能夠有效解決中小企

3、業(yè)的資金困境，在美國(guó)、日本等國(guó)家均取得了良好的效果。由于我國(guó)的特殊國(guó)情，關(guān)系型借貸在我國(guó)的發(fā)展還處于起步階段，如何在城市推廣關(guān)系型借貸，使中小企業(yè)融資問(wèn)題得到有效解決是我們需要關(guān)注的問(wèn)題。
　　本文主要以濟(jì)南市為例對(duì)影響中小企業(yè)關(guān)系型借貸的影響因素進(jìn)行了分析。文章首先對(duì)中小企業(yè)的相關(guān)理論進(jìn)行了概述，并從國(guó)外和國(guó)內(nèi)兩個(gè)方面對(duì)中小企業(yè)的界定進(jìn)行了闡述，隨后又總結(jié)了中小企業(yè)存在的分布范圍廣，涉獵行業(yè)多，數(shù)量大;企業(yè)所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)高度統(tǒng)一

4、;勞動(dòng)密集型產(chǎn)業(yè)較多;缺乏專(zhuān)業(yè)性人才，沒(méi)有良好的團(tuán)隊(duì)合作意識(shí)以及企業(yè)更新?lián)Q代快，壽命較短等特點(diǎn)，對(duì)我國(guó)中小企業(yè)特性進(jìn)行了簡(jiǎn)單的總結(jié)，然后又介紹了中小企業(yè)的融資方式，包括內(nèi)源融資和外源融資兩種，其中外源融資又包括了直接融資和間接融資。接著對(duì)關(guān)系型借貸的相關(guān)理論進(jìn)行了概述，包括關(guān)系型借貸的內(nèi)涵以及不完備契約、現(xiàn)代金融中介和信貸配給等相關(guān)理論。接著對(duì)關(guān)系型借貸的研究現(xiàn)狀分別從理論和實(shí)證兩個(gè)角度進(jìn)行了國(guó)外國(guó)內(nèi)的文獻(xiàn)綜述。隨后又對(duì)我國(guó)中小企業(yè)融資

5、現(xiàn)狀進(jìn)行了分析，從內(nèi)源融資、外源融資以及融資地區(qū)之間的差異等方面總結(jié)了我國(guó)中小企業(yè)的融資特點(diǎn)，并在此基礎(chǔ)上對(duì)中小企業(yè)融資影響因素進(jìn)行分析，研究認(rèn)為影響因素主要有信息不對(duì)稱(chēng)、企業(yè)缺乏自有資金、企業(yè)信用狀況較差、企業(yè)缺乏抵押物、財(cái)務(wù)制度不完善、資本市場(chǎng)發(fā)展不完善、利率浮動(dòng)措施收效甚微、信用擔(dān)保機(jī)制和扶持體系不夠完善等。隨后通過(guò)與其他借貸方式相比較，得出關(guān)系型借貸有較為突出的優(yōu)勢(shì)，同時(shí)又能解決銀企信息不對(duì)稱(chēng)問(wèn)題，能夠避免出現(xiàn)逆向選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)