基于主成份分析法的基金評(píng)價(jià)系統(tǒng)設(shè)計(jì).pdf

1、在西方國家，基金評(píng)價(jià)體系非常發(fā)達(dá)，基金評(píng)價(jià)機(jī)構(gòu)與股票評(píng)價(jià)機(jī)構(gòu)、債券評(píng)價(jià)機(jī)構(gòu)一起已成為資本市場信用評(píng)價(jià)三大支柱。與之相比，我國的基金評(píng)價(jià)還處于剛剛起步階段。如何正確衡量與評(píng)價(jià)開放基金也就成為社會(huì)各界關(guān)注的一個(gè)焦點(diǎn)問題。而將基金評(píng)價(jià)系統(tǒng)編寫到軟件中，且面向?qū)ο螅稚僦稚?。目前晨星、中信、銀河等基會(huì)評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)已經(jīng)在國內(nèi)的基金評(píng)級(jí)領(lǐng)域面向公眾投資者方面產(chǎn)生了一定的影響力，形成了三足鼎立的格局。但是，在面向機(jī)構(gòu)投資者和代銷機(jī)構(gòu)方面，國際理柏基金評(píng)

2、級(jí)和國內(nèi)天相基會(huì)評(píng)級(jí)會(huì)具有更大的影響力，他們的基會(huì)評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)都不是獨(dú)立的，而是出其證券研究部門兼任。其基金評(píng)級(jí)報(bào)告與其他研究報(bào)告一起打包給機(jī)構(gòu)客戶。介于此本文將建立一個(gè)適合我國情況的、服務(wù)于投資者的開放式基金評(píng)價(jià)體系和軟件。 由于基金評(píng)價(jià)的方法很多，本文將使用主成份分析方法來做研究。首先對(duì)現(xiàn)有的理論進(jìn)行總體研究，在研究的各個(gè)指標(biāo)的基礎(chǔ)上進(jìn)行主成份分析法的模型建立，包括指標(biāo)的選擇和模型測試等；接著根據(jù)建立的模型進(jìn)行需求分析和系統(tǒng)設(shè)計(jì)

3、；之后進(jìn)行基于主成份分析法的基會(huì)評(píng)價(jià)系統(tǒng)的各個(gè)模塊設(shè)計(jì)；最后進(jìn)行軟件的實(shí)現(xiàn)和軟件測試。通過研究以及系統(tǒng)設(shè)計(jì)的最終結(jié)果表明，本論文的系統(tǒng)設(shè)計(jì)基本達(dá)到了預(yù)期要求，能夠使投資者更方便快捷的對(duì)基金進(jìn)行選擇和評(píng)價(jià)。結(jié)論：本文通過基于主成份分析法而建立的基金評(píng)價(jià)系統(tǒng)基本上解決了基金評(píng)價(jià)公司缺乏公信力、在為基金投資者提供決策依據(jù)方面，現(xiàn)有的基金評(píng)價(jià)體系不能完全滿足投資者的要求等問題。 全文共分為以下五個(gè)部分： 第一部分引言，在闡述研究

4、背景及選題動(dòng)機(jī)的基礎(chǔ)上，明確研究目標(biāo)，并簡要分析國內(nèi)和國外的基會(huì)評(píng)價(jià)方法。包括基金的定性和定量評(píng)價(jià)方法，基金的定量方法主要包括標(biāo)準(zhǔn)差，β系數(shù)、夏普指數(shù)、特雷諾指數(shù)、詹森指數(shù)等。 第二部分構(gòu)建基于主成份分析法的基金評(píng)價(jià)相關(guān)理論與模型，包括對(duì)主成份分析的指標(biāo)選擇，和主成份模型的構(gòu)建以及模型的測試。 第三部分，需求分析及技術(shù)方法，包括系統(tǒng)的需求分析和系統(tǒng)設(shè)計(jì)時(shí)所需的急速方法。 第四部分基于主成份分析法的基金評(píng)價(jià)系統(tǒng)設(shè)計(jì)