中國保險企業(yè)分業(yè)與混業(yè)經(jīng)營模式研究.pdf

1、隨著金融全球化進(jìn)程的加快和我國加入WTO步伐的深入，我國金融保險市場開放的程度越來越大，中國保險市場也已幾乎成為全球所有主要保險集團(tuán)的戰(zhàn)略發(fā)展中心。國際金融集團(tuán)已紛紛進(jìn)入我國金融市場，并悄然完成了在我國多個金融業(yè)務(wù)領(lǐng)域的戰(zhàn)略布局。這些國際金融巨頭同時兼營多種金融業(yè)務(wù)，各種業(yè)務(wù)互相支持和交融，為其帶來了持續(xù)競爭優(yōu)勢。而國內(nèi)以銀行業(yè)為代表的其他行業(yè)資本也覬覦保險業(yè)廣闊的發(fā)展空間，在近期迅速進(jìn)入了保險行業(yè)爭奪保險資源。中國保險企業(yè)為贏得競爭，

2、在中國政府和保險監(jiān)管委員會的鼓勵和指導(dǎo)下，國內(nèi)保險公司開始十分關(guān)注混業(yè)經(jīng)營，但在分業(yè)和混業(yè)經(jīng)營模式究竟有何利弊、是采用分業(yè)經(jīng)營模式還是混業(yè)經(jīng)營模式、兩種經(jīng)營策略各自對保險公司將產(chǎn)生什么樣的影響等問題方面迫切需要決策的理論依據(jù)和現(xiàn)實方法論的指導(dǎo)。這也是本文研究的現(xiàn)實意義。 由于國內(nèi)保險行業(yè)起步較晚，在目前國家規(guī)定也只能是分業(yè)經(jīng)營的背景下，傳統(tǒng)上我國保險公司一般均是單一經(jīng)營保險業(yè)務(wù)的分業(yè)經(jīng)營公司。因此，無論是理論文獻(xiàn)方面還是實際操作

3、方面都缺少混業(yè)經(jīng)營的資料與實例。但自從進(jìn)入2004年下半年后，各大保險公司紛紛有意轉(zhuǎn)型，從傳統(tǒng)的保險業(yè)務(wù)拓展到其它金融領(lǐng)域。正是鑒于這一課題的現(xiàn)實迫切性及國內(nèi)尚未開展系統(tǒng)性的研究，本論文選擇混業(yè)與分業(yè)經(jīng)營研究作為主題，著重研究保險公司在混業(yè)與分業(yè)經(jīng)營方面的決策，并力求有所建樹，志在為我國保險公司選擇走混業(yè)經(jīng)營還是分業(yè)經(jīng)營的發(fā)展道路，在一定程度上提供決策方面的理論依據(jù)。也希望本論文的結(jié)果能為中國的保險企業(yè)的發(fā)展提供有價值的參考。

4、本論文共分六章，具體章節(jié)及其工作如下： 第一章，介紹了本文研究問題的提出、論文的研究意義以及所采用的研究手段。確定論文研究的主題——中國保險企業(yè)混業(yè)與分業(yè)經(jīng)營研究。在界定混業(yè)和分業(yè)的本質(zhì)和相關(guān)概念的基礎(chǔ)上，著重對與本文研究主題相關(guān)的企業(yè)多元化經(jīng)營、金融一體化等相關(guān)概念進(jìn)行了詳細(xì)綜述并對多元化金融集團(tuán)、全能銀行模式、母銀行模式、金融控股公司模式等全球保險公司的混業(yè)經(jīng)營模式，進(jìn)行了分析、比較和總結(jié)。 第二章，概述了與金融混業(yè)

5、相關(guān)的各種概念，回顧了國際保險與金融業(yè)分業(yè)與混業(yè)的發(fā)展歷史，并進(jìn)行了有關(guān)混業(yè)經(jīng)營研究的理淪文獻(xiàn)綜述整理，確定了本文的研究目的與方法。 第三章對混業(yè)與分業(yè)兩種經(jīng)營模式的優(yōu)劣進(jìn)行比較和分析。首先在資產(chǎn)規(guī)模、收入來源和盈利能力、組織結(jié)構(gòu)等方面對比研究了混業(yè)與分業(yè)經(jīng)營模式的各自特征。建立了評價保險公司經(jīng)營成效的全新評價指標(biāo)體系，并以此為基礎(chǔ)，對混業(yè)與分業(yè)的保險公司的優(yōu)劣勢進(jìn)行實證研究；隨后將保險公司分為混業(yè)經(jīng)營和分業(yè)經(jīng)營兩大類，利用收集

6、到的全球128個保險公司的數(shù)據(jù)，進(jìn)行分類整理并利用統(tǒng)計分析軟件SPSS對混業(yè)經(jīng)營組與分業(yè)經(jīng)營組保險公司的經(jīng)營成效進(jìn)行類比而得出了優(yōu)劣；在上述數(shù)據(jù)的基礎(chǔ)上，還建立了一個企業(yè)經(jīng)營成效與保費收入，管理費用支出，公司業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)及規(guī)模的函數(shù)關(guān)系，分別確立了混業(yè)經(jīng)營型保險公司經(jīng)營成效模型和分業(yè)經(jīng)營型保險公司經(jīng)營成效模型；建立在定性分析基礎(chǔ)上的優(yōu)劣比較，得出混業(yè)經(jīng)營和分業(yè)經(jīng)營保險公司各自的比較優(yōu)勢和比較劣勢，并進(jìn)一步針對各自的比較劣勢提出了風(fēng)險防范措施

7、。在本章的最后，綜合總結(jié)了本章關(guān)于混業(yè)與分業(yè)兩種經(jīng)營模式比較的結(jié)論及論文的觀點。 第四章圍繞“風(fēng)險”和“效率”展開保險業(yè)的分業(yè)與混業(yè)比較研究。以保險業(yè)為研究對象，對保險業(yè)從分業(yè)走向混業(yè)經(jīng)營過程中的風(fēng)險--效率、成本--效益以及我國保險公司混業(yè)經(jīng)營中的風(fēng)險進(jìn)行了研究和分析。首先研究了保險公司混業(yè)經(jīng)營中的風(fēng)險--效率特性以及約束條件，分析了分業(yè)經(jīng)營、混業(yè)經(jīng)營及介于兩者之間的經(jīng)營模式(如金融控股公司形式等)這三種模式的效率和風(fēng)險特征。

8、其次，在保險企業(yè)混業(yè)經(jīng)營的成本--效益的研究方面，將保險公司的成本劃分為交易成本、監(jiān)管成本、內(nèi)部管理成本，在此基礎(chǔ)上建立了保險公司的成本函數(shù)，并利用這個成本函數(shù)探討了保險公司從采取純粹的分業(yè)經(jīng)營策略到混業(yè)經(jīng)營策略過程中的三種成本以及總成本的變化趨勢。研究保險公司實行混業(yè)經(jīng)營比較利益大于0的區(qū)間所應(yīng)具備的一些基礎(chǔ)性條件。在保險公司的成本函數(shù)的基礎(chǔ)上，進(jìn)一步研究了混業(yè)經(jīng)營保險公司的利潤與成本特性，建立了保險公司的不同業(yè)務(wù)組合下的監(jiān)管成本和交

9、易成本函數(shù)，在此基礎(chǔ)上建立了混業(yè)經(jīng)營保險公司的利潤函數(shù)。利用該利潤函數(shù)分析了混業(yè)經(jīng)營保險公司的業(yè)務(wù)組合對企業(yè)經(jīng)營效益的影響。提出保險公司由分業(yè)經(jīng)營向混業(yè)經(jīng)營轉(zhuǎn)變的策略選擇標(biāo)準(zhǔn)。最后根據(jù)本章的理論分析和結(jié)論對保險業(yè)分業(yè)經(jīng)營和混業(yè)經(jīng)營的效率和風(fēng)險進(jìn)行了進(jìn)一步的比較，對我國保險公司由分業(yè)向混業(yè)轉(zhuǎn)變過程中的現(xiàn)實風(fēng)險進(jìn)行了分析和提煉。 第五章，本章從中國保險業(yè)的成立和恢復(fù)發(fā)展歷程入手，通過詳細(xì)分析中國保險市場和我國保險企業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀、WT

10、O與國際競爭的介入對中國保險業(yè)的挑戰(zhàn)和機遇、外資保險公司競爭力不斷加強等方面，揭示當(dāng)前中國保險業(yè)的總體發(fā)展現(xiàn)狀和趨勢，進(jìn)一步分析了我國保險企業(yè)的分業(yè)經(jīng)營現(xiàn)狀和弊端，指出混業(yè)經(jīng)營是我國保險業(yè)的必然趨勢。本章從保險業(yè)運營的經(jīng)濟(jì)和法律環(huán)境分析了中國保險業(yè)混業(yè)發(fā)展的基礎(chǔ)和約束條件。最后，根據(jù)前面各章的研究結(jié)論，結(jié)合保險業(yè)的現(xiàn)狀，對中國保險業(yè)混業(yè)與經(jīng)營發(fā)展問題提出了論文研究的觀點和建議。 第六章，對全文的研究工作和得到的主要結(jié)論進(jìn)行了總結(jié)

11、，并對進(jìn)一步研究提出了展望。 本論文的創(chuàng)新點與主要貢獻(xiàn)在于： (1)系統(tǒng)整理了國際國內(nèi)保險企業(yè)分業(yè)和混業(yè)經(jīng)營的相關(guān)理論文獻(xiàn)，分析和研究了其實踐發(fā)展的演變歷程； (2)突破現(xiàn)有的以償付能力為主的保險企業(yè)經(jīng)營成效評價指標(biāo)體系的局限性，建立了全新的綜合評價指標(biāo)體系； (3)利用本文作者作為業(yè)內(nèi)人士的有利地位，采集了全球128個保險公司近15年的經(jīng)營數(shù)據(jù)，并在此基礎(chǔ)上進(jìn)行了系統(tǒng)的歸納、整理與分析，為探索中國保險業(yè)