衍生金融工具的會(huì)計(jì)確認(rèn)與計(jì)量研究

1、衍生金融工具的會(huì)計(jì)確認(rèn)與計(jì)量研究衍生金融工具的會(huì)計(jì)確認(rèn)與計(jì)量研究20世紀(jì)70年代，隨著布雷頓森林體系固定匯率制的終結(jié)，衍生金融工具出現(xiàn)。衍生金融工具在國(guó)際金融市場(chǎng)上的大量涌現(xiàn)，雖然豐富了金融市場(chǎng)上的金融產(chǎn)品，但卻對(duì)傳統(tǒng)會(huì)計(jì)理論產(chǎn)生了極大的沖擊，衍生金融工具的產(chǎn)生對(duì)會(huì)計(jì)要素的確認(rèn)、計(jì)量和披露等方面提出了全面的挑戰(zhàn)。事實(shí)上，上述問(wèn)題己經(jīng)引起國(guó)際會(huì)計(jì)界的普遍關(guān)注。國(guó)際上比較有權(quán)威的會(huì)計(jì)組織和團(tuán)體，如美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)和國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)都

2、己采取積極的措施，制定并頒布了一系列有關(guān)衍生金融工具的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，來(lái)討論和發(fā)布與衍生金融工具有關(guān)的會(huì)計(jì)問(wèn)題研究成果。我國(guó)會(huì)計(jì)界從20世紀(jì)90年代中期開(kāi)始投入到衍生金融工具會(huì)計(jì)的研究中去，但大多理論僅局限于對(duì)確認(rèn)、計(jì)量、報(bào)告等問(wèn)題概念上粗略的探討。關(guān)鍵詞：衍生金融工具關(guān)鍵詞：衍生金融工具會(huì)計(jì)確認(rèn)會(huì)計(jì)確認(rèn)會(huì)計(jì)計(jì)量會(huì)計(jì)計(jì)量公允價(jià)公允價(jià)一、衍生金融工具的會(huì)計(jì)學(xué)定義一、衍生金融工具的會(huì)計(jì)學(xué)定義會(huì)計(jì)學(xué)主要是從其確認(rèn)、計(jì)量和披露等方面對(duì)衍生金融工具做出

3、定義的。國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)在IAS39中也對(duì)衍生金融工具做出了明確定義，指出具有以下特征的金融工具屬于衍生金融工具:（1）其價(jià)值隨特定利率、證券價(jià)格、商品價(jià)格、匯率、價(jià)格或利率指數(shù)、信用等級(jí)或信用指數(shù)、或類似變量的變動(dòng)而變動(dòng)；（2）不要求初始凈投資，或與對(duì)市場(chǎng)條件變動(dòng)具有類似反映的其他類型合同相比，要求較少凈投資；（3）在未來(lái)日期結(jié)算。我國(guó)2007年開(kāi)始實(shí)施的新《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》中對(duì)衍生金融工具定義如下：衍生金融工具是指本準(zhǔn)則涉及的、具有

4、下列特征的金融工具或其他合同：（1）其價(jià)值隨特定利率、金融工具價(jià)格、商品價(jià)格、匯率、價(jià)格指數(shù)、費(fèi)率指數(shù)、信用等級(jí)、信用指數(shù)或其他類似變量的變動(dòng)而變動(dòng)，變量為非金融變量的，該變量與合同的任一方不存在特定關(guān)系；（2）不要求初始凈投資，或與對(duì)市場(chǎng)情況變化有類似反應(yīng)的其他類型合同相比，要求很少的初始凈投資；（3）在未來(lái)某一日期結(jié)算。二、衍生金融工具的特點(diǎn)二、衍生金融工具的特點(diǎn)衍生金融工具主要具有以下特點(diǎn)：（4）公允價(jià)值的運(yùn)用削弱了提前確認(rèn)利得的

5、動(dòng)機(jī)，防止通過(guò)銷(xiāo)售有大量潛在剩余價(jià)值的資產(chǎn)（秘密準(zhǔn)備）來(lái)掩蓋核心業(yè)務(wù)活動(dòng)不良業(yè)績(jī)的行為。五、五、我國(guó)衍生金融工具會(huì)計(jì)計(jì)量存在的問(wèn)題我國(guó)衍生金融工具會(huì)計(jì)計(jì)量存在的問(wèn)題財(cái)政部2006年2月頒布的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則:則第22號(hào)——金融工具確認(rèn)和計(jì)量》中沿襲了國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中的規(guī)定，以公允價(jià)值作為衍生金融工具的計(jì)量屬性。但由于我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)還處于起步階段，金融證券市場(chǎng)還很不規(guī)范，衍生金融工具市場(chǎng)遠(yuǎn)達(dá)不到有效市場(chǎng)的標(biāo)準(zhǔn)，為公允價(jià)值計(jì)量造成了一定的困難:（

6、1）公允價(jià)值可能無(wú)法可靠的予以計(jì)量。某些衍生金融工具沒(méi)有活躍的市場(chǎng)，同時(shí)又不存在獨(dú)立的機(jī)構(gòu)對(duì)其進(jìn)行評(píng)估，從而使其的公允價(jià)值無(wú)法可靠的予以計(jì)量。（2）所謂的公允價(jià)值可能不公允，采用市場(chǎng)價(jià)值為基礎(chǔ)的公允價(jià)值無(wú)法反映某項(xiàng)衍生金融工具在風(fēng)險(xiǎn)組合中的價(jià)值，另外一些衍生金融工具在風(fēng)險(xiǎn)組合中的價(jià)值與企業(yè)的信用情況相關(guān)，而我國(guó)現(xiàn)階段的企業(yè)信用評(píng)估制度還不完善，因此很難得到客觀、可靠的公允價(jià)值。（3）報(bào)表中公允價(jià)值計(jì)量的信息，由于公布時(shí)間和報(bào)告期之間的時(shí)

7、間差，可能對(duì)報(bào)表外部實(shí)用者的有用性造成影響，從而影響其相關(guān)性。（4）報(bào)表編制者可能對(duì)報(bào)表進(jìn)行操作。公允價(jià)值計(jì)量在市場(chǎng)有效程度和監(jiān)管程度有限的情況下具有很大的可操縱性，報(bào)表編制者可以通過(guò)合約簽訂時(shí)間、計(jì)量方法的選取來(lái)進(jìn)行公允價(jià)值信息的操縱，從而對(duì)信息的可靠性造成影響。目前，我國(guó)實(shí)施新準(zhǔn)則的內(nèi)容與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則趨同，無(wú)論是確認(rèn)還是計(jì)量，都體現(xiàn)了公允價(jià)值的計(jì)量屬性。然而，公允價(jià)值的確定在一定程度依賴于職業(yè)判斷，存在人為估計(jì)的影響。因此，對(duì)于我國(guó)