試論水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃

1、容項(xiàng)目財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃陳燕摘要：財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃是根據(jù)企業(yè)確立的財(cái)務(wù)戰(zhàn)略目標(biāo)對(duì)企業(yè)未來發(fā)展所作的謀劃，是企業(yè)組織實(shí)施財(cái)務(wù)戰(zhàn)略的重要基礎(chǔ)。本文就水利工程管理單位下屬電站(水電站)確立增效擴(kuò)容項(xiàng)目的財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃，具體論述該項(xiàng)目的特點(diǎn)及運(yùn)用，以促進(jìn)電站可持續(xù)發(fā)展的戰(zhàn)略方向。關(guān)鍵詞：水電站；增效擴(kuò)容；財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃；特點(diǎn)；作用如何完善財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃在水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目中的應(yīng)用是當(dāng)前面臨的主要問題之一。本文對(duì)水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目的特點(diǎn)進(jìn)行了探討，并分析水電站增

2、效擴(kuò)容項(xiàng)目的財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃特點(diǎn)，最后概述水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃的作用。一、水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目的特點(diǎn)增效擴(kuò)容項(xiàng)目是根據(jù)川水函【2011】1658號(hào)“關(guān)于開展四川省農(nóng)村水電增效擴(kuò)容改造前期工作的通知”、財(cái)建【2011】504號(hào)“關(guān)于印發(fā)《農(nóng)村水電增效擴(kuò)容改造財(cái)政補(bǔ)助資金管理暫行辦法》的通知、水電【2011】441號(hào)‘‘關(guān)于印發(fā)農(nóng)村水電增效擴(kuò)容改造項(xiàng)目建設(shè)管理指導(dǎo)意見十”—一“十“—’r十十十十一十一十一十一十—t?！猼。—’一十十一十

3、一十一十一十一公司經(jīng)理為主，各科室主任、供電所所長為輔，線路臺(tái)區(qū)管理人員為基礎(chǔ)的三級(jí)管理體系，將線損管理納入業(yè)績考核范圍，責(zé)任分解落實(shí)到人，每月定期召開線損分析會(huì)，加裝無功補(bǔ)償裝置，提高功率因數(shù)，綜合線損率實(shí)現(xiàn)了持續(xù)穩(wěn)步下降，為降低購電成本發(fā)揮了積極的推動(dòng)和促進(jìn)作用。3以降低工程成本為重點(diǎn)，實(shí)現(xiàn)建設(shè)成本科學(xué)化。工程建設(shè)一直以來是電網(wǎng)建設(shè)的基礎(chǔ)。為有效降低工程成本，公司科學(xué)謀劃電網(wǎng)發(fā)展布局和變電站布點(diǎn)，在電網(wǎng)規(guī)劃報(bào)告中增加經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)內(nèi)容，對(duì)

4、新立項(xiàng)電網(wǎng)工程進(jìn)行投入、產(chǎn)出分析研究，避免低效和無效投資。同時(shí)規(guī)范招標(biāo)行為，做好施工階段工程成本節(jié)約，嚴(yán)格控制預(yù)算造價(jià)，強(qiáng)化征地、拆遷、賠償?shù)鹊胤秸咝蕴幚砉ぷ鳎沤^不合理費(fèi)用列支。工程項(xiàng)目實(shí)行“工程——決算——審計(jì)制度”，監(jiān)察審計(jì)部、工程業(yè)務(wù)歸口部門進(jìn)行工程會(huì)審及現(xiàn)場(chǎng)質(zhì)量驗(yàn)收，實(shí)現(xiàn)了工程成本的科學(xué)化。4牢固樹立節(jié)約理念，確保運(yùn)行成本數(shù)量化。一是在員工中廣泛開展“三節(jié)約”理念宣貫，引導(dǎo)員工樹立“節(jié)約是一種美德，節(jié)約也是一種成本”的節(jié)約觀

5、，提高節(jié)約意識(shí)。二是在資產(chǎn)和費(fèi)用管理中，通過同定資產(chǎn)“名片”管理模式、合理制定費(fèi)用定額等一系列措施，使成本費(fèi)用實(shí)現(xiàn)了數(shù)量化管控。三是開展內(nèi)部費(fèi)用管理對(duì)標(biāo)，積極選樹標(biāo)桿，使部門之間形成了比學(xué)趕超的工作格局，公l18的通知”等文件，對(duì)已有的電站水工建筑、金屬結(jié)構(gòu)、機(jī)電部分和輸電線路進(jìn)行維修、改造和更換，追加投資、追加經(jīng)營費(fèi)用從而獲得增量效益。1增效擴(kuò)容項(xiàng)目是在原有電站的基礎(chǔ)上進(jìn)行的改造建設(shè)項(xiàng)目。需要在原有基礎(chǔ)上擴(kuò)大規(guī)模，以適應(yīng)電站持續(xù)發(fā)展的

6、需要；或者是某些電站設(shè)施、設(shè)備雖能正常運(yùn)行，但其性能已經(jīng)老化，效率降低，不能滿足要求，在原有基礎(chǔ)上需要改造建設(shè)。因此，增效擴(kuò)容項(xiàng)目具有以下特點(diǎn)：增效擴(kuò)容改造以提高綜合能效和安全性能、促進(jìn)水資源綜合利用、維護(hù)河流健康為目標(biāo)。改造內(nèi)容應(yīng)以機(jī)電設(shè)備更新改造為重點(diǎn)，并對(duì)影響發(fā)電效益、工程—■一一—_一—_一——一司下了呈現(xiàn)了“人人講節(jié)約、事事減成本”的良好氛圍。5充分調(diào)動(dòng)員工積極性，實(shí)施人工成本激勵(lì)化。建立了準(zhǔn)確反映崗位特征、專業(yè)能力、業(yè)績貢獻(xiàn)

7、的激勵(lì)約束機(jī)制，進(jìn)一步修訂和完善了績效考核辦法和考核細(xì)則，深化薪酬分配制度，將工資待遇與績效考核相掛鉤，“規(guī)范有序、激勵(lì)有效、約束有力”的薪酬管理作用得到充分發(fā)揮。同時(shí)，以提高一線員工及重點(diǎn)崗位的工資待遇為重點(diǎn)，把獎(jiǎng)金及福利的發(fā)放向苦、臟、累、險(xiǎn)的一線崗位傾斜，職工為企業(yè)謀發(fā)展、比成績、作貢獻(xiàn)的積極性得到大幅提高。6以遠(yuǎn)光財(cái)務(wù)軟件為平臺(tái)，實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)信息化管控。通過將各職能部室分管的成本費(fèi)用指標(biāo)與財(cái)務(wù)明細(xì)科目相對(duì)應(yīng)，實(shí)現(xiàn)遠(yuǎn)光財(cái)務(wù)軟件與各職能

8、部室的聯(lián)網(wǎng)，并設(shè)置了相應(yīng)的錄入及查詢權(quán)限，各個(gè)管理環(huán)節(jié)全部上網(wǎng)規(guī)范操作，達(dá)到了公開、公正、透明，為實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)的科學(xué)化、集約化和信息化管控奠定了堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。通過實(shí)施成本費(fèi)用“六化”管理模式，使生產(chǎn)成本費(fèi)用得到了明顯降低，以2011和2010年度相比較，僅辦公費(fèi)支出同比就下降了3個(gè)百分點(diǎn)，三項(xiàng)費(fèi)用同比下降2個(gè)百分點(diǎn)，差旅費(fèi)同比下降28％，其他成本費(fèi)用也均有所下降。此外固定資產(chǎn)管理水平進(jìn)一步增強(qiáng)，僅維修成本一項(xiàng)就降低了28萬元，資產(chǎn)使用效率實(shí)現(xiàn)

9、大幅提高。(作者單位：涉縣供電公司)萬方數(shù)據(jù)我i份水電站唏斂擴(kuò)家項(xiàng)副財(cái)務(wù)戰(zhàn)a合規(guī)劃陳燕摘要:財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃是根據(jù)企業(yè)確立的財(cái)務(wù)戰(zhàn)略目標(biāo)對(duì)企業(yè)未來發(fā)展所作的謀劃，是企業(yè)組織實(shí)施財(cái)務(wù)戰(zhàn)略的重要基礎(chǔ)。本文就水利工程管理單位下屬電站(水電站)確立增效擴(kuò)容項(xiàng)目的財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃，具體論述該項(xiàng)目的特點(diǎn)及運(yùn)用，以促進(jìn)電站可持續(xù)發(fā)展的戰(zhàn)略方向。關(guān)鍵詞:水電站增效擴(kuò)容:財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃特點(diǎn):作用如何完善財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃在水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目中的應(yīng)用是當(dāng)前面臨的主要問題之

10、一。本文對(duì)水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目的特點(diǎn)進(jìn)行了探討，并分析水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目的財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃特點(diǎn)，最后概述水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃的作用O一、水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目的特點(diǎn)增效擴(kuò)容項(xiàng)目是根據(jù)川水函[2011]1658號(hào)“關(guān)于開展四川省農(nóng)村水電增效擴(kuò)容改造前期工作的通知“、財(cái)建[2011]504號(hào)“關(guān)于印發(fā)《農(nóng)村水電增效擴(kuò)容改造財(cái)政補(bǔ)助資金管理暫行辦法》的通知、水電[2011]441號(hào)“關(guān)于印發(fā)農(nóng)村水電增效擴(kuò)容改造項(xiàng)目建設(shè)管理指導(dǎo)意見的通知“等文

11、件，對(duì)已有的電站水工建筑、金屬結(jié)構(gòu)、機(jī)電部分和輸電線路進(jìn)行維修、改造和更換，追加投資、追加經(jīng)營費(fèi)用從而獲得增量效益。1.增效擴(kuò)容項(xiàng)目是在原有電站的基礎(chǔ)上進(jìn)行的改造建設(shè)項(xiàng)目O需要在原有基礎(chǔ)上擴(kuò)大規(guī)模，以適應(yīng)電站持續(xù)發(fā)展的需要或者是某些電站設(shè)施、設(shè)備雖能正常運(yùn)行，但其性能已經(jīng)老化，效率降低，不能滿足要求，在原有基礎(chǔ)上需要改造建設(shè)。因此，增效擴(kuò)容項(xiàng)目具有以下特點(diǎn):增效擴(kuò)容改造以提高綜合能效和安全性能、促進(jìn)水資源綜合利用、維護(hù)河流健康為目標(biāo)。改

12、造內(nèi)容應(yīng)以機(jī)電設(shè)備更新改造為重點(diǎn)，并對(duì)影響發(fā)電效益、工程←『←..←←←←←“→←←←←←←←←←←←←←←←←←←“→←←←←←←帽『←←←←←←←←←…←←←←…←←←←←公司經(jīng)理為主，各科室主任、供電所所長為輔，線路臺(tái)區(qū)管理人員為基礎(chǔ)的三級(jí)管理體系，將線損管理納入業(yè)績考核范圍，責(zé)任分解落實(shí)到人，每月定期召開線損分析會(huì)，加裝無功補(bǔ)償裝置，提高功率因數(shù)，綜合線損率實(shí)現(xiàn)了持續(xù)穩(wěn)步下降，為降低購電成本發(fā)揮了積極的推動(dòng)和促進(jìn)作用。3.以降低

13、工程成本為重點(diǎn)，實(shí)現(xiàn)建設(shè)成本科學(xué)化。工程建設(shè)一直以來是電網(wǎng)建設(shè)的基礎(chǔ)。為有效降低工程成本，公司科學(xué)謀劃電網(wǎng)發(fā)展布局和變電站布點(diǎn)，在電網(wǎng)規(guī)劃報(bào)告中增加經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)內(nèi)容，對(duì)新立項(xiàng)電網(wǎng)工程進(jìn)行投入、產(chǎn)出分析研究，避免低效和無效投資。同時(shí)規(guī)范招標(biāo)行為，做好施工階段工程成本節(jié)約，嚴(yán)格控制預(yù)算造價(jià)，強(qiáng)化征地、拆遷、賠償?shù)鹊胤秸咝蕴幚砉ぷ?，杜絕不合理費(fèi)用列支。工程項(xiàng)目實(shí)行“工程一一決算一一審計(jì)制度監(jiān)察審計(jì)部、工程業(yè)務(wù)歸口部門進(jìn)行工程會(huì)審及現(xiàn)場(chǎng)質(zhì)量驗(yàn)收，

14、實(shí)現(xiàn)了工程成本的科學(xué)化。4.牢固樹立節(jié)約理念，確保運(yùn)行成本數(shù)量化。一是在員工中廣泛開展“蘭節(jié)約“理念宣貫，引導(dǎo)員工樹立“節(jié)約是一種美德，節(jié)約也是一種成本“的節(jié)約觀，提高節(jié)約意識(shí)。二是在資產(chǎn)和費(fèi)用管理中，通過同定資產(chǎn)“名片“管理模式、合理制定費(fèi)用定額等一系列措施，使成本費(fèi)用實(shí)現(xiàn)了數(shù)量化管控。三是開展內(nèi)部費(fèi)用管理對(duì)標(biāo)，積極選樹標(biāo)桿，使部門之間形成了比學(xué)趕超的工作格局，公118司下了呈現(xiàn)了“人人講節(jié)約、事事減成本“的良好氛圍。5.充分調(diào)動(dòng)員工

15、積極性，實(shí)施人工成本激勵(lì)化。建立了準(zhǔn)確反映崗位特征、專業(yè)能力、業(yè)績貢獻(xiàn)的激勵(lì)約束機(jī)制，進(jìn)一步修訂和完善了績效考核辦法和考核細(xì)則，深化薪酬分配制度，將工資待遇與績效考核相掛鉤，“規(guī)范有序、激勵(lì)有效、約束有力“的薪酬管理作用得到充分發(fā)揮。同時(shí)，以提高一線員工及重點(diǎn)崗位的工資待遇為重點(diǎn)，把獎(jiǎng)金及福利的發(fā)放向苦、臟、累、險(xiǎn)的一線崗位傾斜，職工為企業(yè)謀發(fā)展、比成績、作貢獻(xiàn)的積極性得到大幅提高。6.以遠(yuǎn)光財(cái)務(wù)軟件為平臺(tái)，實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)信息化管控。通過將各

16、職能部室分管的成本費(fèi)用指標(biāo)與財(cái)務(wù)明細(xì)科目相對(duì)應(yīng)，實(shí)現(xiàn)遠(yuǎn)光財(cái)務(wù)軟件與各職能部室的聯(lián)網(wǎng)，并設(shè)置了相應(yīng)的錄入及查詢權(quán)限，各個(gè)管理環(huán)節(jié)全部上網(wǎng)規(guī)范操作，達(dá)到了公開、公正、透明，為實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)的科學(xué)化、集約化和信息化管控奠定了堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。通過實(shí)施成本費(fèi)用“六化“管理模式，使生產(chǎn)成本費(fèi)用得到了明顯降低，以2011和2010年度相比較，僅辦公費(fèi)支出同比就下降了3個(gè)百分點(diǎn)，三項(xiàng)費(fèi)用同比下降2個(gè)百分點(diǎn)，差旅費(fèi)同比下降2.8%，其他戚本費(fèi)用也均有所下降。此外固

17、定資產(chǎn)管理水平進(jìn)一步增強(qiáng)，僅維修戚本一項(xiàng)就降低了28萬元，資產(chǎn)使用效率實(shí)現(xiàn)大幅提高O(作者單位:涉縣供電公司)安全、河道生態(tài)和運(yùn)行環(huán)境的擋水、泄水、引水、廠房等建筑物、金屬結(jié)構(gòu)及送出工程等進(jìn)行必要的改造。增效擴(kuò)容改造項(xiàng)目不增加原有機(jī)組臺(tái)數(shù)，在不同程度上利用原有水電站的資產(chǎn)和資源，以較小的增量調(diào)動(dòng)較大的存量，以較小的新增投入取得較大的新增效益。因此，由于增效擴(kuò)容項(xiàng)目與各方面密切相關(guān)。2增效擴(kuò)容項(xiàng)目效益和費(fèi)用的識(shí)別與計(jì)算較復(fù)雜。由于電站原有

18、發(fā)電設(shè)備已在售電經(jīng)營，增效擴(kuò)容，原有狀況將會(huì)發(fā)生變化，因此，增效擴(kuò)容項(xiàng)目的效益和費(fèi)用較其它項(xiàng)目難于識(shí)別，計(jì)算也較復(fù)雜。建設(shè)期內(nèi)增效擴(kuò)容項(xiàng)目的建設(shè)與原有水電站生產(chǎn)可能同步進(jìn)行，還會(huì)引起停產(chǎn)損失和部分設(shè)備的新建、改建費(fèi)用發(fā)生等，這些因素決定了其財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃的復(fù)雜性。3增效擴(kuò)容項(xiàng)目與建造水電站是有區(qū)別的。增效擴(kuò)容項(xiàng)目通常并不涉及整個(gè)電站，較多的是進(jìn)行機(jī)電設(shè)備局部改造。但是，增效擴(kuò)容項(xiàng)目與原有水電站之間存在著既相對(duì)獨(dú)立又相互依存的特定關(guān)系。據(jù)此

19、才能做出相應(yīng)的財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃，有利于促進(jìn)水電站長期可持續(xù)平穩(wěn)發(fā)展。4水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目對(duì)促進(jìn)水資源的有效利用起著重要作用，財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃在水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目決策中占據(jù)重要地位。以四川省都江堰灌區(qū)xx電站為例：其建于人民渠七期干渠上，為渠道引水式電站，取水樞紐設(shè)在人民渠七期干渠5058km處，引用灌區(qū)余水和汛期豐水發(fā)電，建成運(yùn)行近二十年左右。存在水工設(shè)施老化、機(jī)電設(shè)備陳舊且技術(shù)落后、難以維持簡(jiǎn)單再生產(chǎn)、安全生產(chǎn)隱患嚴(yán)重等問題。水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)

20、目既利用了原有資產(chǎn)與資源，又有投資形成新的生產(chǎn)能力，增效擴(kuò)容項(xiàng)目財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃需從該類項(xiàng)目的特點(diǎn)出發(fā)，認(rèn)真分析各類數(shù)據(jù)，才能客觀真實(shí)地反映該項(xiàng)目的效益和費(fèi)用。二、水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃的特點(diǎn)(一)增效擴(kuò)容項(xiàng)目財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃的工作基礎(chǔ)1經(jīng)濟(jì)指標(biāo)假設(shè)。電站應(yīng)當(dāng)明確在整個(gè)計(jì)劃期間里所處的經(jīng)濟(jì)環(huán)境，并據(jù)此做出相應(yīng)的有關(guān)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)假設(shè)。假定在增效擴(kuò)容項(xiàng)目中某些資產(chǎn)或負(fù)債的銷售百分比不變、銷售凈利率、股利支付率(留存收益率)不變。2銷售額預(yù)測(cè)。所

21、有財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃都要求進(jìn)行銷售額預(yù)測(cè)。XX電站實(shí)施增效擴(kuò)容后裝機(jī)容量將達(dá)24000千瓦，按照近三年平均年利用小時(shí)數(shù)，年新增發(fā)電量360萬度，預(yù)計(jì)年銷售額增加72萬元。3試算表報(bào)。根據(jù)財(cái)務(wù)戰(zhàn)略目標(biāo)和銷售額預(yù)測(cè)等，編制試算的資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、現(xiàn)金流量表等，從而為電站整個(gè)售電經(jīng)營和投融資安排奠定基礎(chǔ)。4資產(chǎn)需要量。需根據(jù)財(cái)務(wù)戰(zhàn)略要求，確定計(jì)劃的資本性支出和凈營運(yùn)資本支出，從而確定電站為實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)戰(zhàn)略目標(biāo)所需的資產(chǎn)總額及其構(gòu)成。只要從項(xiàng)目得到的期

22、望回報(bào)大于它所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的資本成本，從財(cái)務(wù)角度是可實(shí)施的。5籌資需要量。應(yīng)根據(jù)財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃要求尤其是資產(chǎn)需要量，確定所需要資金總額、資本結(jié)構(gòu)、籌資方式和相應(yīng)的籌資安排等。XX電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目需要資金總額采取國家政策補(bǔ)助50％，電站自籌50％投資金額的方式確定。。6追加變量。要求做好追加變量的預(yù)計(jì)工作。如預(yù)計(jì)銷售額和成本費(fèi)用按照某個(gè)比例增長，預(yù)計(jì)資產(chǎn)和負(fù)債按照另一比例增長，。在這種情況下就需要增加其他變量加以協(xié)調(diào)，這個(gè)變量就是追加變

23、量。(二)增效擴(kuò)容項(xiàng)目投資戰(zhàn)略規(guī)劃的內(nèi)容水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目投資戰(zhàn)略規(guī)劃主要是直接投資戰(zhàn)略規(guī)劃，是為直接進(jìn)行發(fā)電銷售或其他經(jīng)營活動(dòng)而在土地、固定資產(chǎn)等方面進(jìn)行的投資?？梢杂媒?jīng)濟(jì)增加值(EVA)來衡量，即企業(yè)投資資本收益超過加權(quán)平均資本成本部分的價(jià)值，或者企業(yè)未來現(xiàn)金流量以加權(quán)平均資本成本率折現(xiàn)后的現(xiàn)值大于零的部分。四川省都江堰灌區(qū)XX電站主要是在輸電線路改造、水輪機(jī)轉(zhuǎn)輪更換、前池水工建筑改造、旁側(cè)溢流堰新建、引水渠加固維修、壓力管道維修、

24、機(jī)電部分改造、技術(shù)供水閘新建這幾方面直接投資規(guī)劃，在預(yù)測(cè)電站的發(fā)電銷售和資產(chǎn)需要量后，繼而確定電站需要直接投資的時(shí)間、規(guī)模、類別以及相關(guān)資產(chǎn)的產(chǎn)出量、盈利能力等，以滿足電站財(cái)務(wù)管理發(fā)展的需要。(三)增效擴(kuò)容項(xiàng)目投資戰(zhàn)略規(guī)劃的作用1根據(jù)未來發(fā)展可能出現(xiàn)的不同情況，對(duì)電站財(cái)務(wù)發(fā)展態(tài)勢(shì)做出估計(jì)和假設(shè)，從而做出相應(yīng)的項(xiàng)目財(cái)務(wù)規(guī)劃，盡可能避免財(cái)務(wù)業(yè)績的大起大落，有利于提高電站的應(yīng)變能力和防范風(fēng)險(xiǎn)的能力。2明確電站在不同生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)的投資計(jì)劃與電站

25、融資方案選擇之間的關(guān)系，從而有利于電站優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)，強(qiáng)化資產(chǎn)負(fù)債匹配及其管理，提高電站營運(yùn)能力。隨著我國市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)制度的健全，隨著法律監(jiān)督能力的不斷增強(qiáng)，財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃在水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目中的應(yīng)用將會(huì)越來越完善，為水電站可持續(xù)發(fā)展、發(fā)電銷售追求經(jīng)濟(jì)效益最大化打下堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。參考文獻(xiàn)：【1】水利部“農(nóng)村水電增效擴(kuò)容改造項(xiàng)目初步設(shè)計(jì)指導(dǎo)意見”水電【2011】437號(hào)1[2]四川省都江堰勘測(cè)設(shè)計(jì)院四川省都江堰灌區(qū)“XX電站增效擴(kuò)容初

26、步方案”201112【3]經(jīng)濟(jì)科學(xué)出版社《高級(jí)會(huì)計(jì)師實(shí)務(wù)科目應(yīng)試指南》北京2011(作者單位：四川省都江堰人民渠第二管理處計(jì)財(cái)科)119萬方數(shù)據(jù)安全、河道生態(tài)和運(yùn)行環(huán)境的擋水、泄水、引水、廠房等建筑物、金屬結(jié)構(gòu)及送出工程等進(jìn)行必要的改造。增效擴(kuò)容改造項(xiàng)目不增加原有機(jī)組臺(tái)數(shù)，在不同程度上利用原有水電站的資產(chǎn)和資源，以較小的增量調(diào)動(dòng)較大的存量，以較小的新增投入取得較大的新增效益。因此，由于增效擴(kuò)容項(xiàng)目與各方面密切相關(guān)。2.增效擴(kuò)容項(xiàng)目效益和

27、費(fèi)用的識(shí)別與計(jì)算較復(fù)雜。由于電站原有發(fā)電設(shè)備已在售電經(jīng)營，增效擴(kuò)容，原有狀況將會(huì)發(fā)生變化，因此，增效擴(kuò)容項(xiàng)目的效益和費(fèi)用較其它項(xiàng)目難于識(shí)別，計(jì)算也較復(fù)雜。建設(shè)期內(nèi)增效擴(kuò)容項(xiàng)目的建設(shè)與原有水電站生產(chǎn)可能同步進(jìn)行，還會(huì)引起停產(chǎn)損失和部分設(shè)備的新建、改建費(fèi)用發(fā)生等，這些因素決定了其財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃的復(fù)雜性。3.增效擴(kuò)容項(xiàng)目與建造水電站是有區(qū)別的。增效擴(kuò)容項(xiàng)目通常并不涉及整個(gè)電站，較多的是進(jìn)行機(jī)電設(shè)備局部改造。但是，增效擴(kuò)容項(xiàng)目與原有水電站之間存在

28、著既相對(duì)獨(dú)立又相互依存的特定關(guān)系。據(jù)此才能做出相應(yīng)的財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃，有利于促進(jìn)水電站長期可持續(xù)平穩(wěn)發(fā)展。4.水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目對(duì)促進(jìn)水資源的有效利用起著重要作用，財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃在水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目決策中占據(jù)重要地位。以四川省都江堪灌區(qū)口電站為例:其建于人民渠七期干渠上，為渠道引水式電站，取水樞紐設(shè)在人民渠七期干渠50.58km處，引用灌區(qū)余水和汛期豐水發(fā)電，建成運(yùn)行近二十年左右。存在水工設(shè)施老化、機(jī)電設(shè)備陳舊且技術(shù)落后、難以維持簡(jiǎn)單再生產(chǎn)、

29、安全生產(chǎn)隱患嚴(yán)重等問題。水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目既利用了原有資產(chǎn)與資源，又有投資形成新的生產(chǎn)能力，增效擴(kuò)容項(xiàng)目財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃需從該類項(xiàng)目的特點(diǎn)出發(fā)，認(rèn)真分析各類數(shù)據(jù)，才能客觀真實(shí)地反映該項(xiàng)目的效益和費(fèi)用。二、水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃的特點(diǎn)(一)增效擴(kuò)容項(xiàng)目財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃的工作基礎(chǔ)1.經(jīng)濟(jì)指標(biāo)假設(shè)。電站應(yīng)當(dāng)明確在整個(gè)計(jì)劃期間里所處的經(jīng)濟(jì)環(huán)境，并據(jù)此做出相應(yīng)的有關(guān)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)假設(shè)。假定在增效擴(kuò)容項(xiàng)目中某些資產(chǎn)或負(fù)債的銷售百分比不變、銷售凈利率、股利

30、支付率(留存收益率)不變。2.銷售額預(yù)測(cè)。所有財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃都要求進(jìn)行銷售額預(yù)測(cè)。xx電站實(shí)施增效擴(kuò)容后裝機(jī)容量將達(dá)2x40∞千瓦，按照近三年平均年利用小時(shí)數(shù)，年新增發(fā)電量360萬度，預(yù)計(jì)年銷售額增加72萬元。3.試算表報(bào)。根據(jù)財(cái)務(wù)戰(zhàn)略目標(biāo)和銷售額預(yù)測(cè)等，編制試算的資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、現(xiàn)金流量表等，從而為電站整個(gè)售電經(jīng)營和投融資安排奠定基礎(chǔ)。4.資產(chǎn)需要量。需根據(jù)財(cái)務(wù)戰(zhàn)略要求，確定計(jì)劃的資本性支出和凈營運(yùn)資本支出，從而確定電站為實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)戰(zhàn)

31、略目標(biāo)所需的資產(chǎn)總額及其構(gòu)成。只要從項(xiàng)目得到的期望回報(bào)大于它所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的資本成本，從財(cái)務(wù)角度是可實(shí)施的。5籌資需要量。應(yīng)根據(jù)財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃要求尤其是資產(chǎn)需要量，確定所需要資金總額、資本結(jié)構(gòu)、籌資方式和相應(yīng)的籌資安排等?？陔娬驹鲂U(kuò)容項(xiàng)目需要資金總額采取國家政策補(bǔ)助509品，電站自籌50%投資金額的方式確定。6.追加變量。要求做好追加變量的預(yù)計(jì)工作。如預(yù)計(jì)銷售額和成本費(fèi)用按照某個(gè)比例增長，預(yù)計(jì)資產(chǎn)和負(fù)債按照另一比例增長，在這種情況下

32、就需要增加其他變量加以協(xié)調(diào)，這個(gè)變量就是追加變量。(二)增效擴(kuò)容項(xiàng)目投資戰(zhàn)略規(guī)劃的內(nèi)容水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目投資戰(zhàn)略規(guī)劃主要是直接投資戰(zhàn)略規(guī)劃，是為直接進(jìn)行發(fā)電銷售或其他經(jīng)營活動(dòng)而在土地、固定資產(chǎn)等方面進(jìn)行的投資。可以用經(jīng)濟(jì)增加值(EVA)來衡量，即企業(yè)投資資本收益超過加權(quán)平均資本成本部分的價(jià)值，或者企業(yè)未來現(xiàn)金流量以加權(quán)平均資本成本率折現(xiàn)后的現(xiàn)值大于零的部分。四川省都江堪灌區(qū)xx電站主要是在輸電線路改造、水輪機(jī)轉(zhuǎn)輪更換、前池水工建筑改造、

33、旁側(cè)溢流堪新建、引水渠加固維修、壓力管道維修、機(jī)電部分改造、技術(shù)供水閘新建這幾方面直接投資規(guī)劃，在預(yù)測(cè)電站的發(fā)電銷售和資產(chǎn)需要量后，繼而確定電站需要直接投資的時(shí)間、規(guī)模、類別以及相關(guān)資產(chǎn)的產(chǎn)出量、盈利能力等，以滿足電站財(cái)務(wù)管理發(fā)展的需要。(三)增效擴(kuò)容項(xiàng)目技資戰(zhàn)略規(guī)劃的作用1.根據(jù)未來發(fā)展甫能出現(xiàn)的不同情況，對(duì)電站財(cái)務(wù)發(fā)展態(tài)勢(shì)做出估計(jì)和假設(shè)，從而做出相應(yīng)的項(xiàng)目財(cái)務(wù)規(guī)劃，盡可能避免財(cái)務(wù)業(yè)績的大起大落，有利于提高電站的應(yīng)變能力和防范風(fēng)險(xiǎn)的能

34、力。2.明確電站在不同生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)的投資計(jì)劃與電站融資方案選擇之間的關(guān)系，從而有利于電站優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)，強(qiáng)化資產(chǎn)負(fù)債匹配及其管理，提高電站營運(yùn)能力。隨著我國市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)制度的健全，隨著法律監(jiān)督能力的不斷增強(qiáng)，財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃在水電站增效擴(kuò)容項(xiàng)目中的應(yīng)用將會(huì)越來越完善，為水電站可持續(xù)發(fā)展、發(fā)電銷售追求經(jīng)濟(jì)效益最大化打下堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。參考文獻(xiàn):[1]水利部“農(nóng)村水電增效擴(kuò)容改造項(xiàng)目初步設(shè)計(jì)指導(dǎo)意見“水電[2011]437號(hào).[2]四川省都