試論水電站增效擴容項目財務戰(zhàn)略規(guī)劃

1、容項目財務戰(zhàn)略規(guī)劃陳燕摘要：財務戰(zhàn)略規(guī)劃是根據企業(yè)確立的財務戰(zhàn)略目標對企業(yè)未來發(fā)展所作的謀劃，是企業(yè)組織實施財務戰(zhàn)略的重要基礎。本文就水利工程管理單位下屬電站(水電站)確立增效擴容項目的財務戰(zhàn)略規(guī)劃，具體論述該項目的特點及運用，以促進電站可持續(xù)發(fā)展的戰(zhàn)略方向。關鍵詞：水電站；增效擴容；財務戰(zhàn)略規(guī)劃；特點；作用如何完善財務戰(zhàn)略規(guī)劃在水電站增效擴容項目中的應用是當前面臨的主要問題之一。本文對水電站增效擴容項目的特點進行了探討，并分析水電站增

2、效擴容項目的財務戰(zhàn)略規(guī)劃特點，最后概述水電站增效擴容項目財務戰(zhàn)略規(guī)劃的作用。一、水電站增效擴容項目的特點增效擴容項目是根據川水函【2011】1658號“關于開展四川省農村水電增效擴容改造前期工作的通知”、財建【2011】504號“關于印發(fā)《農村水電增效擴容改造財政補助資金管理暫行辦法》的通知、水電【2011】441號‘‘關于印發(fā)農村水電增效擴容改造項目建設管理指導意見十”—一“十“—’r十十十十一十一十一十一十—t。—t?！皇皇?/p>

3、一十一十一十一公司經理為主，各科室主任、供電所所長為輔，線路臺區(qū)管理人員為基礎的三級管理體系，將線損管理納入業(yè)績考核范圍，責任分解落實到人，每月定期召開線損分析會，加裝無功補償裝置，提高功率因數，綜合線損率實現(xiàn)了持續(xù)穩(wěn)步下降，為降低購電成本發(fā)揮了積極的推動和促進作用。3以降低工程成本為重點，實現(xiàn)建設成本科學化。工程建設一直以來是電網建設的基礎。為有效降低工程成本，公司科學謀劃電網發(fā)展布局和變電站布點，在電網規(guī)劃報告中增加經濟評價內容，對

4、新立項電網工程進行投入、產出分析研究，避免低效和無效投資。同時規(guī)范招標行為，做好施工階段工程成本節(jié)約，嚴格控制預算造價，強化征地、拆遷、賠償等地方政策性處理工作，杜絕不合理費用列支。工程項目實行“工程——決算——審計制度”，監(jiān)察審計部、工程業(yè)務歸口部門進行工程會審及現(xiàn)場質量驗收，實現(xiàn)了工程成本的科學化。4牢固樹立節(jié)約理念，確保運行成本數量化。一是在員工中廣泛開展“三節(jié)約”理念宣貫，引導員工樹立“節(jié)約是一種美德，節(jié)約也是一種成本”的節(jié)約觀

5、，提高節(jié)約意識。二是在資產和費用管理中，通過同定資產“名片”管理模式、合理制定費用定額等一系列措施，使成本費用實現(xiàn)了數量化管控。三是開展內部費用管理對標，積極選樹標桿，使部門之間形成了比學趕超的工作格局，公l18的通知”等文件，對已有的電站水工建筑、金屬結構、機電部分和輸電線路進行維修、改造和更換，追加投資、追加經營費用從而獲得增量效益。1增效擴容項目是在原有電站的基礎上進行的改造建設項目。需要在原有基礎上擴大規(guī)模，以適應電站持續(xù)發(fā)展的

6、需要；或者是某些電站設施、設備雖能正常運行，但其性能已經老化，效率降低，不能滿足要求，在原有基礎上需要改造建設。因此，增效擴容項目具有以下特點：增效擴容改造以提高綜合能效和安全性能、促進水資源綜合利用、維護河流健康為目標。改造內容應以機電設備更新改造為重點，并對影響發(fā)電效益、工程—■一一—_一—_一——一司下了呈現(xiàn)了“人人講節(jié)約、事事減成本”的良好氛圍。5充分調動員工積極性，實施人工成本激勵化。建立了準確反映崗位特征、專業(yè)能力、業(yè)績貢獻

7、的激勵約束機制，進一步修訂和完善了績效考核辦法和考核細則，深化薪酬分配制度，將工資待遇與績效考核相掛鉤，“規(guī)范有序、激勵有效、約束有力”的薪酬管理作用得到充分發(fā)揮。同時，以提高一線員工及重點崗位的工資待遇為重點，把獎金及福利的發(fā)放向苦、臟、累、險的一線崗位傾斜，職工為企業(yè)謀發(fā)展、比成績、作貢獻的積極性得到大幅提高。6以遠光財務軟件為平臺，實現(xiàn)財務信息化管控。通過將各職能部室分管的成本費用指標與財務明細科目相對應，實現(xiàn)遠光財務軟件與各職能

8、部室的聯(lián)網，并設置了相應的錄入及查詢權限，各個管理環(huán)節(jié)全部上網規(guī)范操作，達到了公開、公正、透明，為實現(xiàn)財務的科學化、集約化和信息化管控奠定了堅實的基礎。通過實施成本費用“六化”管理模式，使生產成本費用得到了明顯降低，以2011和2010年度相比較，僅辦公費支出同比就下降了3個百分點，三項費用同比下降2個百分點，差旅費同比下降28％，其他成本費用也均有所下降。此外固定資產管理水平進一步增強，僅維修成本一項就降低了28萬元，資產使用效率實現(xiàn)

9、大幅提高。(作者單位：涉縣供電公司)萬方數據我i份水電站唏斂擴家項副財務戰(zhàn)a合規(guī)劃陳燕摘要:財務戰(zhàn)略規(guī)劃是根據企業(yè)確立的財務戰(zhàn)略目標對企業(yè)未來發(fā)展所作的謀劃，是企業(yè)組織實施財務戰(zhàn)略的重要基礎。本文就水利工程管理單位下屬電站(水電站)確立增效擴容項目的財務戰(zhàn)略規(guī)劃，具體論述該項目的特點及運用，以促進電站可持續(xù)發(fā)展的戰(zhàn)略方向。關鍵詞:水電站增效擴容:財務戰(zhàn)略規(guī)劃特點:作用如何完善財務戰(zhàn)略規(guī)劃在水電站增效擴容項目中的應用是當前面臨的主要問題之

10、一。本文對水電站增效擴容項目的特點進行了探討，并分析水電站增效擴容項目的財務戰(zhàn)略規(guī)劃特點，最后概述水電站增效擴容項目財務戰(zhàn)略規(guī)劃的作用O一、水電站增效擴容項目的特點增效擴容項目是根據川水函[2011]1658號“關于開展四川省農村水電增效擴容改造前期工作的通知“、財建[2011]504號“關于印發(fā)《農村水電增效擴容改造財政補助資金管理暫行辦法》的通知、水電[2011]441號“關于印發(fā)農村水電增效擴容改造項目建設管理指導意見的通知“等文

11、件，對已有的電站水工建筑、金屬結構、機電部分和輸電線路進行維修、改造和更換，追加投資、追加經營費用從而獲得增量效益。1.增效擴容項目是在原有電站的基礎上進行的改造建設項目O需要在原有基礎上擴大規(guī)模，以適應電站持續(xù)發(fā)展的需要或者是某些電站設施、設備雖能正常運行，但其性能已經老化，效率降低，不能滿足要求，在原有基礎上需要改造建設。因此，增效擴容項目具有以下特點:增效擴容改造以提高綜合能效和安全性能、促進水資源綜合利用、維護河流健康為目標。改

12、造內容應以機電設備更新改造為重點，并對影響發(fā)電效益、工程←『←..←←←←←“→←←←←←←←←←←←←←←←←←←“→←←←←←←帽『←←←←←←←←←…←←←←…←←←←←公司經理為主，各科室主任、供電所所長為輔，線路臺區(qū)管理人員為基礎的三級管理體系，將線損管理納入業(yè)績考核范圍，責任分解落實到人，每月定期召開線損分析會，加裝無功補償裝置，提高功率因數，綜合線損率實現(xiàn)了持續(xù)穩(wěn)步下降，為降低購電成本發(fā)揮了積極的推動和促進作用。3.以降低

13、工程成本為重點，實現(xiàn)建設成本科學化。工程建設一直以來是電網建設的基礎。為有效降低工程成本，公司科學謀劃電網發(fā)展布局和變電站布點，在電網規(guī)劃報告中增加經濟評價內容，對新立項電網工程進行投入、產出分析研究，避免低效和無效投資。同時規(guī)范招標行為，做好施工階段工程成本節(jié)約，嚴格控制預算造價，強化征地、拆遷、賠償等地方政策性處理工作，杜絕不合理費用列支。工程項目實行“工程一一決算一一審計制度監(jiān)察審計部、工程業(yè)務歸口部門進行工程會審及現(xiàn)場質量驗收，

14、實現(xiàn)了工程成本的科學化。4.牢固樹立節(jié)約理念，確保運行成本數量化。一是在員工中廣泛開展“蘭節(jié)約“理念宣貫，引導員工樹立“節(jié)約是一種美德，節(jié)約也是一種成本“的節(jié)約觀，提高節(jié)約意識。二是在資產和費用管理中，通過同定資產“名片“管理模式、合理制定費用定額等一系列措施，使成本費用實現(xiàn)了數量化管控。三是開展內部費用管理對標，積極選樹標桿，使部門之間形成了比學趕超的工作格局，公118司下了呈現(xiàn)了“人人講節(jié)約、事事減成本“的良好氛圍。5.充分調動員工

15、積極性，實施人工成本激勵化。建立了準確反映崗位特征、專業(yè)能力、業(yè)績貢獻的激勵約束機制，進一步修訂和完善了績效考核辦法和考核細則，深化薪酬分配制度，將工資待遇與績效考核相掛鉤，“規(guī)范有序、激勵有效、約束有力“的薪酬管理作用得到充分發(fā)揮。同時，以提高一線員工及重點崗位的工資待遇為重點，把獎金及福利的發(fā)放向苦、臟、累、險的一線崗位傾斜，職工為企業(yè)謀發(fā)展、比成績、作貢獻的積極性得到大幅提高。6.以遠光財務軟件為平臺，實現(xiàn)財務信息化管控。通過將各

16、職能部室分管的成本費用指標與財務明細科目相對應，實現(xiàn)遠光財務軟件與各職能部室的聯(lián)網，并設置了相應的錄入及查詢權限，各個管理環(huán)節(jié)全部上網規(guī)范操作，達到了公開、公正、透明，為實現(xiàn)財務的科學化、集約化和信息化管控奠定了堅實的基礎。通過實施成本費用“六化“管理模式，使生產成本費用得到了明顯降低，以2011和2010年度相比較，僅辦公費支出同比就下降了3個百分點，三項費用同比下降2個百分點，差旅費同比下降2.8%，其他戚本費用也均有所下降。此外固

17、定資產管理水平進一步增強，僅維修戚本一項就降低了28萬元，資產使用效率實現(xiàn)大幅提高O(作者單位:涉縣供電公司)安全、河道生態(tài)和運行環(huán)境的擋水、泄水、引水、廠房等建筑物、金屬結構及送出工程等進行必要的改造。增效擴容改造項目不增加原有機組臺數，在不同程度上利用原有水電站的資產和資源，以較小的增量調動較大的存量，以較小的新增投入取得較大的新增效益。因此，由于增效擴容項目與各方面密切相關。2增效擴容項目效益和費用的識別與計算較復雜。由于電站原有

18、發(fā)電設備已在售電經營，增效擴容，原有狀況將會發(fā)生變化，因此，增效擴容項目的效益和費用較其它項目難于識別，計算也較復雜。建設期內增效擴容項目的建設與原有水電站生產可能同步進行，還會引起停產損失和部分設備的新建、改建費用發(fā)生等，這些因素決定了其財務戰(zhàn)略規(guī)劃的復雜性。3增效擴容項目與建造水電站是有區(qū)別的。增效擴容項目通常并不涉及整個電站，較多的是進行機電設備局部改造。但是，增效擴容項目與原有水電站之間存在著既相對獨立又相互依存的特定關系。據此

19、才能做出相應的財務戰(zhàn)略規(guī)劃，有利于促進水電站長期可持續(xù)平穩(wěn)發(fā)展。4水電站增效擴容項目對促進水資源的有效利用起著重要作用，財務戰(zhàn)略規(guī)劃在水電站增效擴容項目決策中占據重要地位。以四川省都江堰灌區(qū)xx電站為例：其建于人民渠七期干渠上，為渠道引水式電站，取水樞紐設在人民渠七期干渠5058km處，引用灌區(qū)余水和汛期豐水發(fā)電，建成運行近二十年左右。存在水工設施老化、機電設備陳舊且技術落后、難以維持簡單再生產、安全生產隱患嚴重等問題。水電站增效擴容項

20、目既利用了原有資產與資源，又有投資形成新的生產能力，增效擴容項目財務戰(zhàn)略規(guī)劃需從該類項目的特點出發(fā)，認真分析各類數據，才能客觀真實地反映該項目的效益和費用。二、水電站增效擴容項目財務戰(zhàn)略規(guī)劃的特點(一)增效擴容項目財務戰(zhàn)略規(guī)劃的工作基礎1經濟指標假設。電站應當明確在整個計劃期間里所處的經濟環(huán)境，并據此做出相應的有關經濟指標假設。假定在增效擴容項目中某些資產或負債的銷售百分比不變、銷售凈利率、股利支付率(留存收益率)不變。2銷售額預測。所

21、有財務戰(zhàn)略規(guī)劃都要求進行銷售額預測。XX電站實施增效擴容后裝機容量將達24000千瓦，按照近三年平均年利用小時數，年新增發(fā)電量360萬度，預計年銷售額增加72萬元。3試算表報。根據財務戰(zhàn)略目標和銷售額預測等，編制試算的資產負債表、利潤表、現(xiàn)金流量表等，從而為電站整個售電經營和投融資安排奠定基礎。4資產需要量。需根據財務戰(zhàn)略要求，確定計劃的資本性支出和凈營運資本支出，從而確定電站為實現(xiàn)財務戰(zhàn)略目標所需的資產總額及其構成。只要從項目得到的期

22、望回報大于它所承擔的風險調整后的資本成本，從財務角度是可實施的。5籌資需要量。應根據財務戰(zhàn)略規(guī)劃要求尤其是資產需要量，確定所需要資金總額、資本結構、籌資方式和相應的籌資安排等。XX電站增效擴容項目需要資金總額采取國家政策補助50％，電站自籌50％投資金額的方式確定。。6追加變量。要求做好追加變量的預計工作。如預計銷售額和成本費用按照某個比例增長，預計資產和負債按照另一比例增長，。在這種情況下就需要增加其他變量加以協(xié)調，這個變量就是追加變

23、量。(二)增效擴容項目投資戰(zhàn)略規(guī)劃的內容水電站增效擴容項目投資戰(zhàn)略規(guī)劃主要是直接投資戰(zhàn)略規(guī)劃，是為直接進行發(fā)電銷售或其他經營活動而在土地、固定資產等方面進行的投資?？梢杂媒洕黾又?EVA)來衡量，即企業(yè)投資資本收益超過加權平均資本成本部分的價值，或者企業(yè)未來現(xiàn)金流量以加權平均資本成本率折現(xiàn)后的現(xiàn)值大于零的部分。四川省都江堰灌區(qū)XX電站主要是在輸電線路改造、水輪機轉輪更換、前池水工建筑改造、旁側溢流堰新建、引水渠加固維修、壓力管道維修、

24、機電部分改造、技術供水閘新建這幾方面直接投資規(guī)劃，在預測電站的發(fā)電銷售和資產需要量后，繼而確定電站需要直接投資的時間、規(guī)模、類別以及相關資產的產出量、盈利能力等，以滿足電站財務管理發(fā)展的需要。(三)增效擴容項目投資戰(zhàn)略規(guī)劃的作用1根據未來發(fā)展可能出現(xiàn)的不同情況，對電站財務發(fā)展態(tài)勢做出估計和假設，從而做出相應的項目財務規(guī)劃，盡可能避免財務業(yè)績的大起大落，有利于提高電站的應變能力和防范風險的能力。2明確電站在不同生產經營活動的投資計劃與電站

25、融資方案選擇之間的關系，從而有利于電站優(yōu)化資本結構，強化資產負債匹配及其管理，提高電站營運能力。隨著我國市場經濟的發(fā)展和市場經濟制度的健全，隨著法律監(jiān)督能力的不斷增強，財務戰(zhàn)略規(guī)劃在水電站增效擴容項目中的應用將會越來越完善，為水電站可持續(xù)發(fā)展、發(fā)電銷售追求經濟效益最大化打下堅實基礎。參考文獻：【1】水利部“農村水電增效擴容改造項目初步設計指導意見”水電【2011】437號1[2]四川省都江堰勘測設計院四川省都江堰灌區(qū)“XX電站增效擴容初

26、步方案”201112【3]經濟科學出版社《高級會計師實務科目應試指南》北京2011(作者單位：四川省都江堰人民渠第二管理處計財科)119萬方數據安全、河道生態(tài)和運行環(huán)境的擋水、泄水、引水、廠房等建筑物、金屬結構及送出工程等進行必要的改造。增效擴容改造項目不增加原有機組臺數，在不同程度上利用原有水電站的資產和資源，以較小的增量調動較大的存量，以較小的新增投入取得較大的新增效益。因此，由于增效擴容項目與各方面密切相關。2.增效擴容項目效益和

27、費用的識別與計算較復雜。由于電站原有發(fā)電設備已在售電經營，增效擴容，原有狀況將會發(fā)生變化，因此，增效擴容項目的效益和費用較其它項目難于識別，計算也較復雜。建設期內增效擴容項目的建設與原有水電站生產可能同步進行，還會引起停產損失和部分設備的新建、改建費用發(fā)生等，這些因素決定了其財務戰(zhàn)略規(guī)劃的復雜性。3.增效擴容項目與建造水電站是有區(qū)別的。增效擴容項目通常并不涉及整個電站，較多的是進行機電設備局部改造。但是，增效擴容項目與原有水電站之間存在

28、著既相對獨立又相互依存的特定關系。據此才能做出相應的財務戰(zhàn)略規(guī)劃，有利于促進水電站長期可持續(xù)平穩(wěn)發(fā)展。4.水電站增效擴容項目對促進水資源的有效利用起著重要作用，財務戰(zhàn)略規(guī)劃在水電站增效擴容項目決策中占據重要地位。以四川省都江堪灌區(qū)口電站為例:其建于人民渠七期干渠上，為渠道引水式電站，取水樞紐設在人民渠七期干渠50.58km處，引用灌區(qū)余水和汛期豐水發(fā)電，建成運行近二十年左右。存在水工設施老化、機電設備陳舊且技術落后、難以維持簡單再生產、

29、安全生產隱患嚴重等問題。水電站增效擴容項目既利用了原有資產與資源，又有投資形成新的生產能力，增效擴容項目財務戰(zhàn)略規(guī)劃需從該類項目的特點出發(fā)，認真分析各類數據，才能客觀真實地反映該項目的效益和費用。二、水電站增效擴容項目財務戰(zhàn)略規(guī)劃的特點(一)增效擴容項目財務戰(zhàn)略規(guī)劃的工作基礎1.經濟指標假設。電站應當明確在整個計劃期間里所處的經濟環(huán)境，并據此做出相應的有關經濟指標假設。假定在增效擴容項目中某些資產或負債的銷售百分比不變、銷售凈利率、股利

30、支付率(留存收益率)不變。2.銷售額預測。所有財務戰(zhàn)略規(guī)劃都要求進行銷售額預測。xx電站實施增效擴容后裝機容量將達2x40∞千瓦，按照近三年平均年利用小時數，年新增發(fā)電量360萬度，預計年銷售額增加72萬元。3.試算表報。根據財務戰(zhàn)略目標和銷售額預測等，編制試算的資產負債表、利潤表、現(xiàn)金流量表等，從而為電站整個售電經營和投融資安排奠定基礎。4.資產需要量。需根據財務戰(zhàn)略要求，確定計劃的資本性支出和凈營運資本支出，從而確定電站為實現(xiàn)財務戰(zhàn)

31、略目標所需的資產總額及其構成。只要從項目得到的期望回報大于它所承擔的風險調整后的資本成本，從財務角度是可實施的。5籌資需要量。應根據財務戰(zhàn)略規(guī)劃要求尤其是資產需要量，確定所需要資金總額、資本結構、籌資方式和相應的籌資安排等。口電站增效擴容項目需要資金總額采取國家政策補助509品，電站自籌50%投資金額的方式確定。6.追加變量。要求做好追加變量的預計工作。如預計銷售額和成本費用按照某個比例增長，預計資產和負債按照另一比例增長，在這種情況下

32、就需要增加其他變量加以協(xié)調，這個變量就是追加變量。(二)增效擴容項目投資戰(zhàn)略規(guī)劃的內容水電站增效擴容項目投資戰(zhàn)略規(guī)劃主要是直接投資戰(zhàn)略規(guī)劃，是為直接進行發(fā)電銷售或其他經營活動而在土地、固定資產等方面進行的投資?？梢杂媒洕黾又?EVA)來衡量，即企業(yè)投資資本收益超過加權平均資本成本部分的價值，或者企業(yè)未來現(xiàn)金流量以加權平均資本成本率折現(xiàn)后的現(xiàn)值大于零的部分。四川省都江堪灌區(qū)xx電站主要是在輸電線路改造、水輪機轉輪更換、前池水工建筑改造、

33、旁側溢流堪新建、引水渠加固維修、壓力管道維修、機電部分改造、技術供水閘新建這幾方面直接投資規(guī)劃，在預測電站的發(fā)電銷售和資產需要量后，繼而確定電站需要直接投資的時間、規(guī)模、類別以及相關資產的產出量、盈利能力等，以滿足電站財務管理發(fā)展的需要。(三)增效擴容項目技資戰(zhàn)略規(guī)劃的作用1.根據未來發(fā)展甫能出現(xiàn)的不同情況，對電站財務發(fā)展態(tài)勢做出估計和假設，從而做出相應的項目財務規(guī)劃，盡可能避免財務業(yè)績的大起大落，有利于提高電站的應變能力和防范風險的能

34、力。2.明確電站在不同生產經營活動的投資計劃與電站融資方案選擇之間的關系，從而有利于電站優(yōu)化資本結構，強化資產負債匹配及其管理，提高電站營運能力。隨著我國市場經濟的發(fā)展和市場經濟制度的健全，隨著法律監(jiān)督能力的不斷增強，財務戰(zhàn)略規(guī)劃在水電站增效擴容項目中的應用將會越來越完善，為水電站可持續(xù)發(fā)展、發(fā)電銷售追求經濟效益最大化打下堅實基礎。參考文獻:[1]水利部“農村水電增效擴容改造項目初步設計指導意見“水電[2011]437號.[2]四川省都