上市公司內(nèi)部控制審計(jì)信息披露質(zhì)量研究——基于股權(quán)結(jié)構(gòu)視角.pdf

1、隨著我國(guó)《企業(yè)內(nèi)部控制基本規(guī)范》及其配套指引等法律法規(guī)的陸續(xù)發(fā)布,標(biāo)志著監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)上市公司(尤其是交叉上市公司)信息披露有了更加嚴(yán)格的要求。公司的內(nèi)部控制審計(jì)情況就是通過上市公司每年都需要披露的內(nèi)部控制評(píng)價(jià)報(bào)告、內(nèi)部控制審計(jì)報(bào)告以及在年報(bào)中監(jiān)事會(huì)發(fā)表的關(guān)于內(nèi)部控制有效性的獨(dú)立意見所反映出來的。通過研究,我們可知在相關(guān)制度頒布實(shí)施的第一年普遍存在著執(zhí)行政策效果差,披露內(nèi)容不規(guī)范,披露內(nèi)容詳細(xì)程度不一,以及回避披露重要信息等問題。由五年的內(nèi)

2、部控制審計(jì)信息情況的比較分析,可知上市公司內(nèi)部控制審計(jì)在信息披露的質(zhì)量方面是呈逐年提高的趨勢(shì),而且披露的格式也越加規(guī)范。但是部分公司的信息披露質(zhì)量離相關(guān)制度的要求還有較大差距。
　　學(xué)者們普遍證實(shí)股權(quán)結(jié)構(gòu)是影響內(nèi)部控制信息質(zhì)量的重要因素(林鐘高,徐虹,唐亮,2009)。股權(quán)結(jié)構(gòu)決定著企業(yè)管理者的行為取向,進(jìn)而影響企業(yè)內(nèi)部控制信息的披露,那么上市公司內(nèi)控審計(jì)信息披露質(zhì)量是否也受股權(quán)結(jié)構(gòu)的影響?本文將通過實(shí)證分析予以驗(yàn)證。然后根據(jù)研究

3、結(jié)論,結(jié)合我國(guó)資本市場(chǎng)實(shí)際情況,為上市公司提高內(nèi)部控制審計(jì)信息披露質(zhì)量和改善公司現(xiàn)有股權(quán)結(jié)構(gòu)提出建議。
　　本文以《企業(yè)內(nèi)部控制基本規(guī)范》及其配套指引為依據(jù),搜集2008-2012年A+H股上市公司披露的內(nèi)部控制審計(jì)信息,并借鑒Botosan(1997),王詠梅(2003)的研究成果,首次建立了上市公司內(nèi)控審計(jì)信息披露質(zhì)量評(píng)價(jià)體系。本文得出以下主要結(jié)論:股權(quán)結(jié)構(gòu)對(duì)上市公司內(nèi)控審計(jì)信息披露質(zhì)量有著重要影響,具體而言,股權(quán)集中度的高低