金融控股公司之風險與相關(guān)規(guī)範之建立

1、金融控股公司法對金融業(yè)的影響金融控股公司法對金融業(yè)的影響大綱一.前言二.臺灣金融控股公司的意義三.金融控股公司之風險與相關(guān)規(guī)範之建立四.控股公司之型態(tài)五.金融控股公司對金融業(yè)的影響六.結(jié)論附錄：金融控股公司法參考書目一前言金融界殷切期盼，且為國人視為振興經(jīng)濟試金石的「金融控股公司法」於九十年六月二十七日立法院臨時會完成三讀，並自十一月一日起開始實施。金融控股公司法，是金融界的一個新的里程碑，金融市場的戰(zhàn)國時代來臨，且看金融控股公司法如何

2、影響臺灣的金融產(chǎn)業(yè)。若當初蔡萬春建立的國泰集團，如有金融控股公司法的保障，或許不會誕生霖園集團或富邦集團，但企業(yè)集團如欠缺金融控股公司的機制，將永遠面臨分家產(chǎn)的問題，企業(yè)茁壯的機率相對降低，甚至有倒閉的經(jīng)營風險。但如集團內(nèi)的關(guān)係企業(yè)營運不佳，發(fā)生財務危機，全體企業(yè)亦將遭受池魚之殃，因此，金融控股公司的運作，與集團關(guān)係企業(yè)的結(jié)構(gòu)雷同，雖可分散經(jīng)營風險，提升營運績效，但因命運共同體的特色，金融控股公司的營運，防火牆的功能恐須再加強。三金融控

3、股公司之風險與相關(guān)規(guī)範之建立金融控股公司之風險與衍生問題個別金融業(yè)本即存在個別風險，如：銀行所重視之信用風險、市場風險、營運風險、法律風險、資本風險、利率風險、流動性風險等。然隨金融業(yè)種間之整合，至透過金融控股公司以達組織上之結(jié)合，因各成員間建立緊密之關(guān)係，且資金、資訊業(yè)務往來是在所難免，凡此，都將衍生諸多於個別金融業(yè)不同或為預見之問題與風險。以下，列舉因金融業(yè)務透過控股公司為組織上結(jié)合達跨業(yè)整合所衍生相關(guān)風險與問題如後文。一風險集中所

4、謂風險集中乃指金融集團內(nèi)部同成員將暴露於相同風險，或不同成員間無關(guān)連之風險因交互運作而生之風險而言。個別成員所面臨之風險，於集團內(nèi)集中者，其個別風險所致之風險，可能影響集團整體運作，或營運計劃等，甚至可能一因風險集中而擴大其損失。尤其，某些不可抗力之風險因素之產(chǎn)生，如：天災、戰(zhàn)亂等，本無可避免，然因金融集團組織上之結(jié)合，將更深化此類風險對集團之影響力及所肇致之損失。此種風險所致潛在損失可能肇致之負面影響程度或損失，取決於個別成員或集團之

5、市場或業(yè)務之種類、範圍與內(nèi)容。二風險蔓延所謂風險蔓延，亦有稱為傳染性風險或骨牌效應者，乃金融集團特殊風險之一，係指集團成員於集團內(nèi)不同態(tài)樣之風險相互移轉(zhuǎn)影響。其產(chǎn)生原因主要有二：其一為集團成員直接之財務連結(jié)；另一則乃因大眾對集團成員間相互往來或業(yè)務關(guān)聯(lián)情形之認知不清，而導致之信心危機；意即一班大眾認金融集團乃一整體單一之經(jīng)濟體，單一機構(gòu)風險發(fā)生，即認識為集團整體風險之產(chǎn)生，亦即以獨立法人價所建立之「資訊防火牆」與「資金防火牆」並無法成為