創(chuàng)業(yè)投資小結(jié)(不全)

1、《創(chuàng)業(yè)投資》串講導(dǎo)論創(chuàng)業(yè)及其主要類型創(chuàng)業(yè)定義：創(chuàng)業(yè)者（包括組織或者個(gè)人）運(yùn)用自己的創(chuàng)造性能力，識(shí)別、評(píng)估各種商業(yè)或者非贏利機(jī)會(huì)，組織、創(chuàng)造或運(yùn)用各種資源，類型、分類：促使各種機(jī)會(huì)實(shí)現(xiàn)，以實(shí)現(xiàn)價(jià)值增值的動(dòng)態(tài)過程。1、按照創(chuàng)業(yè)的初始推動(dòng)力劃分1）技術(shù)創(chuàng)業(yè)2）資金創(chuàng)業(yè)3）創(chuàng)意創(chuàng)業(yè)4）營(yíng)銷創(chuàng)業(yè)5）技能創(chuàng)業(yè)2、按照創(chuàng)業(yè)的基本目的劃分1）生存型創(chuàng)業(yè)2）機(jī)會(huì)型創(chuàng)業(yè)3、按照創(chuàng)業(yè)在企業(yè)發(fā)展中所處的階段劃分1）一次創(chuàng)業(yè)2）二次創(chuàng)業(yè)創(chuàng)業(yè)投資及其主要特征我國(guó)的

2、定義：所謂創(chuàng)業(yè)投資系指向創(chuàng)業(yè)企業(yè)進(jìn)行股權(quán)投資，相對(duì)成熟后主要通過股權(quán)轉(zhuǎn)讓獲得資本增值收益的投資方式。以期所投資創(chuàng)業(yè)企業(yè)發(fā)育成熟或創(chuàng)業(yè)投資的特征：1、創(chuàng)業(yè)投資以高成長(zhǎng)性為基點(diǎn)2、創(chuàng)業(yè)投資是參股投資3、創(chuàng)業(yè)投資是專業(yè)投資4、創(chuàng)業(yè)投資是長(zhǎng)期投資5、創(chuàng)業(yè)投資是高風(fēng)險(xiǎn)投資6、創(chuàng)業(yè)投資是分階段注入資金的組合投資7、創(chuàng)業(yè)投資的收益方式主要是資本增值第一章創(chuàng)業(yè)投資的基本理論創(chuàng)業(yè)資本市場(chǎng)及其結(jié)構(gòu)體系創(chuàng)業(yè)資本市場(chǎng)是創(chuàng)業(yè)資本集聚、流通和產(chǎn)權(quán)交易的場(chǎng)所，是創(chuàng)業(yè)

3、投資活動(dòng)中形成的創(chuàng)業(yè)資本交易關(guān)系的總和，是實(shí)現(xiàn)中長(zhǎng)期的創(chuàng)業(yè)資本與高風(fēng)險(xiǎn)、合與分離的功能體系。高收益和高成長(zhǎng)的創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目的有效結(jié)創(chuàng)業(yè)投資市場(chǎng)體系的結(jié)構(gòu)：1、創(chuàng)業(yè)資本的供給市場(chǎng)2、創(chuàng)業(yè)資本的需求市場(chǎng)3、創(chuàng)業(yè)資本的交易市場(chǎng)4、創(chuàng)業(yè)資本的退出市場(chǎng)5、創(chuàng)業(yè)投資的中介機(jī)構(gòu)另外，還有創(chuàng)業(yè)投資的政策環(huán)境。五個(gè)市場(chǎng)、政策環(huán)境，形成創(chuàng)業(yè)投資市場(chǎng)體系創(chuàng)業(yè)投資的雙重委托代理關(guān)系（一）投資者與創(chuàng)業(yè)投資家之間的委托代理機(jī)制機(jī)制具體關(guān)系如下圖：（二）創(chuàng)業(yè)資本家與創(chuàng)業(yè)者

4、之間的委托代理獨(dú)創(chuàng)產(chǎn)品模式5、策略跟進(jìn)模式6、配電盤模式7、產(chǎn)品金字塔模式8、戰(zhàn)略領(lǐng)先模式商業(yè)計(jì)劃書的主要內(nèi)容。1、公司概述2、研究與開發(fā)3、產(chǎn)品或服務(wù)4、管理團(tuán)隊(duì)和管理組織情況營(yíng)銷策略7、融資說明8、財(cái)務(wù)計(jì)劃與分析9、風(fēng)險(xiǎn)因素10、退出機(jī)制在中國(guó)，你認(rèn)為應(yīng)該如何做才能有效地打動(dòng)創(chuàng)業(yè)投資家進(jìn)行投資？（靈活問題結(jié)合獲取創(chuàng)業(yè)投資的過程簡(jiǎn)單闡述）第四章創(chuàng)業(yè)投資的運(yùn)作與管理5、行業(yè)及市場(chǎng)6、簡(jiǎn)述創(chuàng)業(yè)投資的投資過程一個(gè)典型的創(chuàng)業(yè)投資運(yùn)作過程，大致

5、包括八個(gè)階段：建立基金、籌集資本、交易開始、項(xiàng)目初選、審慎評(píng)估、公司構(gòu)建、公司監(jiān)管和投資退出。創(chuàng)業(yè)投資項(xiàng)目初選和審慎評(píng)估的主要內(nèi)容創(chuàng)業(yè)投資初選的內(nèi)容：投資項(xiàng)目數(shù)量、投資額的上限、投資政策、投資專業(yè)領(lǐng)、域投資階段和投資地理范圍。初選評(píng)估的內(nèi)容：（1）創(chuàng)業(yè)者的信譽(yù)和合作性。（2）產(chǎn)品的唯一性和不可替代性。（3）產(chǎn)品的專利保護(hù)能力。（4）創(chuàng)業(yè)者的技術(shù)創(chuàng)新能力。（5）市場(chǎng)需求和市場(chǎng)潛力，以及進(jìn)入市場(chǎng)的難易性。（6）對(duì)競(jìng)爭(zhēng)者進(jìn)入市場(chǎng)的防護(hù)審慎評(píng)估

6、的內(nèi)容：管理隊(duì)伍、經(jīng)營(yíng)記錄和商業(yè)計(jì)劃、發(fā)展前景和退出的安排。另一個(gè)重要問題是考慮企業(yè)的價(jià)值判斷以及和受資公司要價(jià)之間的協(xié)調(diào)問題。創(chuàng)業(yè)投資交易工具的類型及比較？類型——股權(quán)投資工具：普通股、優(yōu)先股遞延股轉(zhuǎn)換債券、附認(rèn)股權(quán)債券比較——后配股、可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股2、債權(quán)投資工具：債券、可普通股：1）參與管理權(quán)2）有利于管理層激勵(lì)（股票期權(quán)）3）有利于在資本市場(chǎng)退出優(yōu)先股：1）優(yōu)先償付權(quán)2）穩(wěn)定的收益權(quán)3）一定的管理權(quán)4）可轉(zhuǎn)換權(quán)遞延股：擁有與普通股