互聯(lián)網金融第三章 網絡借貸

1、,《互聯(lián)網金融概論》,,第四章 網絡借貸,主講教師：XXX,,,目錄,,,一、網絡借貸的概述,,網絡借貸是指借助互聯(lián)網平臺實現(xiàn)借貸雙方的信息對接并完成金融活動的借貸模式。,互聯(lián)網平臺具有網絡借貸業(yè)務活動資質的互聯(lián)網借貸平臺。信息對接信息發(fā)布、信息搜索、信息篩選和信息匹配金融活動 為資金盈余理財、為資金缺乏方融資 基于信用決定資金杠桿和對價 立足于服務實體經濟,,,一、網絡借貸的概述,,網絡借貸在我國

2、分為兩大類：,,,一、網絡借貸的概述,,英國的ZOPA是世界上第一個P2P網絡借貸平臺截止2016年12月，ZOPA的借貸規(guī)模近70億英鎊，約占英國P2P市場的25%。,1、英美網絡借貸的蓬勃發(fā)展,英國和美國是網絡借貸的發(fā)源地，英美兩國的網絡借貸的成功極大的刺激了網絡借貸在中國的發(fā)展。,Lending Club紐交所上市,美國著名P2P網絡借貸平臺LendingClub在紐交所上市成立于2006年的美國的P2P網絡借貸平臺Lend

3、ingclub于2014年成功登錄紐交所，成為第一家在紐交所上市的P2P借貸平臺，截止2016年12月，成交量達246億美元。,,,一、網絡借貸的概述,,2、網絡借貸成為中國互聯(lián)網金融核心模式,借貸原本就是金融的核心業(yè)務。,網絡借貸在我國政府劃設的互聯(lián)網金融業(yè)態(tài)中僅次于互聯(lián)網支付，是我國互聯(lián)網金融的核心業(yè)態(tài)。,網絡借貸作為一種新興的投融資金融業(yè)務模式，的確為拓寬小微企業(yè)和自主創(chuàng)業(yè)者的融資渠道，為緩解小微企業(yè)和自主創(chuàng)業(yè)者的融資難、融資難提

4、供一條全力的路徑，為促進小微企業(yè)發(fā)展和擴大就業(yè)發(fā)揮了現(xiàn)有金融機構難以替代的積極作用，為大眾創(chuàng)業(yè)、萬眾創(chuàng)新打開了大門。,十部委聯(lián)合發(fā)文促進互聯(lián)網金融健康發(fā)展,,,一、網絡借貸的概述,,3、科技風控成為網絡借貸核心競爭力,以區(qū)塊鏈技術、人工智能、機器學習、物聯(lián)網、高速移動網絡、穿戴芯片、生特識別等前沿科學技術的涌現(xiàn)，并逐步在網絡借貸開始應用，運用新科技進行風險控制將成為網絡借貸的強大驅動力和核心競爭力。,可以預見新技術的應用將逐步拓寬網絡借

5、貸對融資主體活動數(shù)據可獲性，并將對融資主體的風險識別、風險評判和風險定價將更加精準，最終實現(xiàn)增加融資主體的資成功率、降低融資成本、提高融資效率。,科技風控成為網絡借貸與傳統(tǒng)借貸最為顯著的區(qū)別。,人工智能擁抱互聯(lián)網金融,想一想：為什么銀行做科技風控與互聯(lián)網企業(yè)做科技風控的總是慢一拍？,,,一、網絡借貸的概述,,根據調查數(shù)據顯示，由于傳統(tǒng)銀行業(yè)的“二八服務”理念，我國有80%的居民的融資需要未得到滿足，70%的小微企業(yè)的融資需求也無足

6、得到滿足。我國目前網民達7.31億，小微企業(yè)數(shù)達到1334.97萬家，我國潛在的投融資市場為網絡借貸提供廣闊的空間。,4、我國潛在的投融資市場為網絡借貸提供發(fā)展空間,數(shù)據來源：Wind CNNIC,數(shù)據來源：中國工商總局,,,二、P2P網絡借貸,,互聯(lián)網平臺互聯(lián)網平臺就是P2P網絡借貸平臺，平臺必須具有網絡借貸的業(yè)務活動資質。線下和不通互聯(lián)網平臺的直接借貸不屬于P2P網絡借貸。,注意：知名的P2P借貸平臺在商業(yè)模式上都不是信息中

7、介性質，也不是直接借貸。理想和現(xiàn)實是有很大差距的。,P2P網絡借貸是指個體和個體之間通過互聯(lián)網平臺實現(xiàn)的直接借貸。,信息中介性質P2P網絡借貸平臺是純信息中介，只負責借貸的信息發(fā)布、信息搜索、信息篩選和信息匹配，無需也不允許公開承諾剛性兌付。,直接借貸出借方直接決定資金的去向（決定選擇融資對象）。,p2p網絡借貸詳細發(fā)展史,,,二、P2P網絡借貸,,P2P的起源可以追溯到1976年，孟加拉經濟學家穆罕默德·尤努斯在一次鄉(xiāng)村

8、調查中，他把27美元借給了42位貧困的村民，以支付他們用以制作竹凳的微薄成本，免受高利貸的盤剝，從而開創(chuàng)小額融資的一種現(xiàn)代模式。,查一查，想一想：查找一下美國和中國最早開始服務于農民和工人的銀行名稱及商業(yè)模式，為什么他們都最得很大的成功？,P2P(Peer to Peer Lending)的起源,他及其一手創(chuàng)辦的格萊珉銀行（Grameen Bank，意為“鄉(xiāng)村銀行”），因“從社會底層推動經濟與社會發(fā)展”的努力，獲得2006年度諾貝爾和

9、平獎。,p2p網絡借貸詳細發(fā)展史,,,二、P2P網絡借貸,,在英國開設的世界第一家P2P借貸平臺ZOPA的上線，立即被其它的互聯(lián)網同行所模仿，P2P網絡借貸在世界范圍內遍地開花。,,,二、P2P網絡借貸,2005年10月，美國第一家公益性的P2P平臺Kiva上線,,,,,2006年5月，美國第二家盈利性的P2P平臺Lending Club上線,Lending Club在2008年4月-10月是注冊的“靜默期，不能開展業(yè)務。,2014年1

10、2月，Lending Club在紐交所掛牌，成為第一家紐交所上市的P2P公司,2016年5月，美國財政部發(fā)布首份官方《網貸白皮書》,2006年2月，美國第一家盈利性2P平臺Prosper開業(yè),,,,2008年，美國SEC認定P2P借貸屬于證券業(yè)務,Prosper在2008年10月-2009年7月注冊的“靜默期”不能開展業(yè)務。,2016年5月，Lending Club爆出違規(guī)丑聞，股價大跌35%。,1、美國的P2P發(fā)展簡史,Lendi

11、ng Club,投資者,每月支付貸款本金和利息,購買債券，對應投向債券掛鉤的貸款,,,,借款人,Web銀行,發(fā)放貸款,二、P2P網絡借貸,1、美國的P2P發(fā)展簡史,美國：雙寡頭市場格局 由SEC監(jiān)管，主要為個人消費貸款，無擔保 Lending Club和Prosper雙寡頭格局,投資者,投資者,發(fā)行貸款本票,發(fā)行債券(每個債券掛鉤相應的貸款，每月還款額扣除1%服務費),查一查，想一想：為什么美

12、國的P2P市場是雙寡頭市場？,,,二、P2P網絡借貸,2005年3月，世界第一家盈利性的P2P平臺Zopa上線,,,,2010年10月，英國第三家盈利性的P2P平臺RateSetter上線,2011年8月，英國網絡借貸平臺Zopa、RateSetter、Funding Cirle聯(lián)合成立了P2P金融協(xié)會（P2PFA）,2014年4月，英國金融行為監(jiān)管局（FCA）發(fā)布了《關于網絡眾籌和其它方式發(fā)行不易變現(xiàn)證券的監(jiān)管規(guī)則》對網絡借貸進行明確

13、監(jiān)管。,,,,,2011年2月，英國英國第四家盈利性的P2P平臺MarketInvoice上線,2012年8月，P2P Global Investments Funds（P2P全球投資基金）在倫敦交易所上市。,在2016年12月，網貸平臺Zopa已向英國金融行為監(jiān)管局（FCA）和審慎監(jiān)管局（PRA）遞交了銀行牌照的申請。,2、英國的P2P發(fā)展簡史,2010年8月，英國第二家盈利性P2P平臺Funding Circle開業(yè),英國目前大約有

14、40家左右的P2P網絡借貸平臺，但Zopa,Funding Circle,RateSetter和MarketInvoice四家平臺占有英國P2P行業(yè)85%以上的市場。,,,二、P2P網絡借貸,2007年6月，中國第一家P2P平臺拍拍貸上線,,,,,2015年12月，中國P2P網絡借貸平臺“E租寶”詐騙達到700億，受害人90萬。,2015年12月，中國P2P網絡借貸規(guī)模接近1萬億，運營的平臺數(shù)3435家。,2016年10月，銀監(jiān)會等發(fā)

15、布《P2P網絡借貸風險專項整治工作實施方案》。,2017年4月，富而富登陸紐交所，成為中國第二家紐交掛牌的P2P網絡借貸平臺。,2013年6月，余額寶的爆發(fā)引爆了中國P2P網絡借貸的發(fā)展,,,,2015年12月，宜人貸登陸紐交所，成為中國第一家紐交掛牌的P2P網絡借貸平臺。,2016年8，銀監(jiān)會等發(fā)布《網絡借貸信息中介機構業(yè)務活動管理暫行辦》。,2016年12月，中國2P網絡借貸規(guī)模突破2萬億，運營的平臺數(shù)2448家。,3、中國的P2P

16、發(fā)展簡史,,2017年2月，銀監(jiān)會等發(fā)布《網絡借貸資金存管業(yè)業(yè)務指引》。,“e租寶”的金融騙局,,,二、P2P網絡借貸,,2011到2015年P2P平臺的數(shù)量每年都快速增長。2016年P2P平臺的增長出現(xiàn)拐點并大幅下挫，在12月末減少至2448 家。截至2015年12月底，P2P行業(yè)運營平臺達到了3435家，達到2011年近70倍，是近幾年的歷史高點。截止到2017年4月正常運營平臺數(shù)回落至2214家，接近2014年年底的數(shù)量。

17、在短期內，P2P運營平臺數(shù)將保持下行趨勢,4、中國的P2P發(fā)展現(xiàn)狀,,,二、P2P網絡借貸,,成交量：2016年成交量突破2萬億，創(chuàng)出歷史新高，成交量增速繼續(xù)為正，增速下跌趨勢形成。貸款余額：2016年貸款余額8162萬億， ，創(chuàng)出歷史新高，貸款余額速繼續(xù)為正貸款余額趨勢形成。,4、中國的P2P發(fā)展現(xiàn)狀,數(shù)據來源：Wind，網貸之家，作者整理,注：中國P2P的成交量有很大一部分是來自次級的債券（比如：招財寶的銷售的“僑興債”）

18、或債權的轉讓。,,,二、P2P網絡借貸,,借出方收益利率：近三年，P2P網絡借貸投資人綜合收益率逐漸低，未來還有一定的下降空間。2017年3月，網貸P2P網絡借貸投資人綜合收益率創(chuàng)出新低。這說明P2P網絡借貸行業(yè)投資收益回歸理性，不過與P2P網絡借貸平臺合規(guī)和運營成本走高也有關系。不過出借人收益率逐漸走低與借款人的成本降低并沒有正相關性。,4、中國的P2P發(fā)展現(xiàn)狀,數(shù)據來源：Wind，網貸之家，作者整理,,,二、P2P網絡

19、借貸,,借出方收益利率：近三年，P2P網絡借貸投資人綜合收益率逐漸低，未來還有一定的下降空間。2017年3月，網貸P2P網絡借貸投資人綜合收益率創(chuàng)出新低。這說明P2P網絡借貸行業(yè)投資收益回歸理性，不過與P2P網絡借貸平臺合規(guī)和運營成本走高也有關系。不過出借人收益率逐漸走低與借款人的成本降低并沒有正相關性。,4、中國的P2P發(fā)展現(xiàn)狀,數(shù)據來源：Wind，網貸之家，作者整理,,,二、P2P網絡借貸,,借款人的實際成本分成三個部

20、分：利息。利息絕大多數(shù)平臺都是收取年化11%-12%左右。交易費。手續(xù)費可謂名目繁多，年化普遍達到20%風險押金。P2P平臺為了降低貸款風險及一些設備的使用或抵押品涉及到的相關費用。（比如：押房（物業(yè)費押金），押車（GPS押金），風險押金一般合同履約后退還給借款人。非上市的國內平臺都沒公布，我們從國內在美國上市P2P網絡借貸平臺宜人貸和信而富財報查看，對國內P2P借款人實際利率管中窺豹，可見一斑。,4、中國的P2P發(fā)展現(xiàn)狀,數(shù)據

21、來源：Wind，網貸之家，作者整理,,,,二、P2P網絡借貸,,4、中國的P2P發(fā)展現(xiàn)狀,數(shù)據來源：Wind，網貸之家，作者整理,,查一查：高利貸在我國違法嗎？為什么會出現(xiàn)山東聊城辱母事件？,信用最好的A類客戶，借款實際成本為16.9%，其中利率為11.6%其它的手續(xù)費為5.6%。信用最差的D類客戶39.5%D類客戶2015年6月占客戶總數(shù)78.3%，2016年6月占客戶總數(shù)83.1%。國內P2P平臺的借款人綜合成本大

22、多數(shù)超過24%。,,,二、P2P網絡借貸,,4、中國的P2P發(fā)展現(xiàn)狀,數(shù)據來源：Wind，網貸之家，作者整理,近五年，累計問題平臺3440家！近二年問題量開始爆發(fā)。從趨勢看問題平臺的增速是下降，但由于平臺數(shù)規(guī)模大，16年的增速也不低！,,,二、P2P網絡借貸,,4、中國的P2P發(fā)展現(xiàn)狀,注意：投資民營系平臺一定要對平臺有充分的了解，不要貿然介入！,數(shù)據來源：Wind，網貸之家，作者整理,想一想：為什么民營系風險最大？,,,二、

23、P2P網絡借貸,,4、中國的P2P發(fā)展現(xiàn)狀,其他，957，7.88%,廣東，582，16.95%,北京，582，8.71%,上海，331，9.61%,浙江，313，9.12%,江蘇，187，5.45%,山東，551，16.05%,四川，101，2.94%,湖北，112，3.26%,2016年末P2P累計問題平臺按地區(qū)數(shù)量分布,數(shù)據來源：Wind，網貸之家，作者整理,從圖中分析來看，山東是問題平臺的重災區(qū)。北京問題平臺比例最低。,網絡

24、借貸風險幾何?,,,二、P2P網絡借貸,,1、根據借入方的主體分類,根據借入方的主體分類，可分為三類： (1) P2P（Person to Person Lending） 個人對個人的網絡借貸。借出方和借入方都是自然人。,圖片來源：微貸網官網,,,二、P2P網絡借貸,,1、根據借入方的主體分類,(2) P2B（Person to Business Lending）個人對企業(yè)的借貸。借出方是自然人，借入方是法人或其它

25、組織。,圖片來源：道口貸官網,借出方,借入方,,,二、P2P網絡借貸,,1、根據借入方的主體分類,圖片來源：浙里投官網,借出方,借入方,(3) P2G（Person to Goverment Lending）個人對企業(yè)的借貸。借出方是自然人，借入方具有政府相關背景或信用背書的法人或其它組織。,項目簡介本期產品總額400萬元，投資起點2萬元，投資期限為18個月+18個月，滿18個月投資人可行使回售選擇權。存續(xù)期前18個月預期年化利

26、率5.5%，后18個月預期年化利率待定。募集資金將用于新安鎮(zhèn)“五水共治”工程項目建設及補充公司流動資金。發(fā)行人為德清縣新安新農村建設有限公司，承銷商為浙江普諾特資產管理有限公司，由浙江省德清縣交通投資集團有限公司（AA級）為債券本息償付提供無條件、全額不可撤銷的連帶責任擔保和回購承諾。,,,二、P2P網絡借貸,,2、標的資產類投向分類,圖片來源：宜人貸官網,根據標的資產類投向分類，可分為三類：(1) 純信用資產模式P2P平臺標

27、的資產為純信用的小額信貸。類似銀行信用卡模式，風險較大，需要用較高手續(xù)費來覆蓋較高的壞賬率。根據宜人貸公布的財報，2015年促成的A、B、C、D（貸款人的信用級別，A級最高）借款的累計凈壞賬率分別為5.1%，6.6%，8.2% 和6.7%，截至2016年9月30日分別為4.6%，5.3%， 6.7% 和5.2%。,宜人貸CEO方以涵分享中國網貸業(yè)洞察,,,二、P2P網絡借貸,,2、標的資產類投向分類,圖片來源：微貸網官網,(2)抵質押

28、資產模式P2P平臺標的資產為具有一定流動性的抵質押資產。抵質押資產包括實物資產和金融資產。,宜人貸CEO方以涵分享中國網貸業(yè)洞察,,,二、P2P網絡借貸,,2、標的資產類投向分類,圖片來源：微貸網官網,圖片來源：中國電子銀行網,查一查，想一想：查一查微貸的發(fā)展歷程，為什么微貸網能用三年的時間成為中國的車網貸龍頭？,,,二、P2P網絡借貸,,2、標的資產類投向分類,(3)類資產證券化模式 P2P平臺標的資產來源于金融機構、準金融機

29、構、類金融構或金融資產交易所的已有債權資產。不過，目前這種模式如果沒有資管牌照是不符合監(jiān)管要求。,穩(wěn)盈-安e債權轉讓服務”是指為已投資“穩(wěn)盈-安e” 的陸金服用戶，在陸金服網站可將符合相關條件的 “穩(wěn)盈-安e”債權（“借款債權”）轉讓給其他陸 金服用戶。,合規(guī)的P2P網絡借貸平臺,自然人、法人、組織,,,,二、P2P網絡借貸,P2P網絡借貸的主體構成一般由五部分組成:,借出方,借入方,傳統(tǒng)銀行業(yè)機構、第三方支付

30、,資金托管機構,保險公司、小額貸款公司、擔保公司,增信機構,《最高人民法院關于審理民間借貸案件適用法律若干問題的規(guī)定》中的第二十二條“網絡貸款平臺的提供者通過網頁、廣告或者其他媒介明示或者有其他證據證明其為借貸提供擔保，出借人請求網絡貸款平臺的提供者承擔擔保責任的，人民法院應予支持”P2P網絡借貸平臺可以與不存在關聯(lián)關系的保險公司、小額貸款公司、擔保公司合作達到平臺增信的目的，但是一旦增信方無法兌現(xiàn)相應的增信責任或承諾，P2P網絡借

31、貸平臺將會受到重大沖擊。,,,,二、P2P網絡借貸,借入方,資金托管機構,增信機構,借出方,①融資申請,②審核融資,⑥融資滿標,③發(fā)布資目,⑤投資項目,⑦借入資金,⑨本息回款,⑧還款本息,④備投資金,⑩承接債權,?墊付本息,新聞聯(lián)播正面報道網絡借貸,,,,二、P2P網絡借貸,1、大數(shù)據量化風控技術,數(shù)據量化風控技術是指采用大數(shù)據、云計算和數(shù)據挖掘等構建模型對客戶海量的線上及線下的多維度數(shù)據進行快速風險評估、信用定價、風險提示的信息化風控

32、技術。目前，較大的P2P網絡借貸平臺都根據產品設計、資產的投向建立風控模型標準。,個人信息：張三,借款原因,貸款額度,信用歷史,公共數(shù)據,社交數(shù)據,位置數(shù)據,電商數(shù)據,商業(yè)信用數(shù)據,傳統(tǒng)數(shù)據,大數(shù)據,,,信用評分模型,,放貸/拒絕,大數(shù)據征信風控流程,,,,二、P2P網絡借貸,信貸扁平,P2P大數(shù)據風控,優(yōu)點:,快速評估,準確定價,邊際成本逐步降低,準確可信數(shù)據辨別難度大,缺點:,線下活動數(shù)據獲取難度大,模型的風控存在滯后風險

33、,風險模型需要長期的校驗,行業(yè)數(shù)據孤島情況嚴重,1、大數(shù)據量化風控技術,,,二、P2P網絡借貸,,風險準備金是P2P平臺用于投資人無法按時收回投資款時而用于先行賠付的一種風險保證金。風險準備金一般來源于借款人融資成功后，平臺先行提取借款人融資總額的1%計提入風險準備金。風險準備金率是P2P平臺的風險準備金金融與待還款余額之比。比如：右圖是某P2P平臺的相關數(shù)據圖，風險準備金為0.376億，待還金額為11.69億。風險準備金率

34、為3.2%,查一查：哪些網貸平臺設有風險準備金？,2、風險準備金,,,二、P2P網絡借貸,,風險準備金制度類似于銀行的撥備覆蓋率（撥備覆蓋率=(一般準備+專項準備+特種準備)/(次級類貸款+可疑類貸款+損失類貸款)×100%），但與其又有本質的不同：（1）金融機構是用自身利潤來計提的，而P2P風險準備金大都是來自借款人融資額比例計提。（2）金融機構是多重撥備，且遠遠超過貸款余額的1%。P2P平臺風險準備金率只是一個簡單

35、的比例，并沒有將貸款按風險等進行劃分。（3）金融機構是撥備覆蓋計提受到嚴格監(jiān)管，P2P平臺風險準備金則監(jiān)管真空。,2、風險準備金,,,二、P2P網絡借貸,,三方擔保是指P2P平臺與擔保公司合作，擔保公司對借款標進行擔保，一旦借款標出現(xiàn)逾期或無法還本付息，則擔保公司負責將本息償還給投資人的一種增信及風控模式。,3、第三方投保,,,二、P2P網絡借貸,,擔保分類：（1）一般擔保公司擔保：一般擔保公司是不能對融資性資產進行擔保。一般

36、擔保公司擔保責任分為：一般責任：債務人不能履行債務時，由保證人承擔保證責任，即若沒有確認借款人完全沒有還款能力時，擔保公司是沒有義務兌現(xiàn)擔保承諾的。連帶責任：指債權人可以要求債務人履行債務，也可以要求保證人在其保證范圍內承擔保證責任。（2）融資性擔保公司擔保。 融資性擔?？梢詫θ谫Y性進行進行擔保。牌照性、注冊資金和擔保規(guī) 模有嚴格的，其信用保證強度要遠大于一般擔保公司。,3、第三方投保,,,,二、P2P網絡借貸,快速增信

37、,想一想：你覺得三方擔保的風控模型可行，可持續(xù)嗎？,優(yōu)點:,降低借款人信用風險,有條件的保證投資者本息安全,推高借款人成本,缺點:,多數(shù)投資人容易誤解信用保障,擔保公司自身存在運營風險,擔保公司的失信風險,3、第三方投保,,,二、P2P網絡借貸,,資產抵押是指P2P平臺要求借款人向平臺抵押資產進行擔保，才能從出借人手中獲得資產價值一定折扣比例的借款額度的風險控制方法。,4、資產抵押,資產分類：（1）實務資產（2）

38、金融資產,房產,汽車,設備,存貨,股票,存單,債券,票據,,,,二、P2P網絡借貸,資產價值有效對沖風險,P2P房貸抵押 投資借款人的安全嗎？,優(yōu)點:,投資本息有較好的保障,降低融資人成本,P2P平臺未必具有的資產鑒定與保值的能力,缺點:,資產處理周期可能很長,資產處理有一定成本,資產值價有可能劇烈波動,4、資產抵押,,,二、P2P網絡借貸,,保險合作是指P2P平臺與保險公司，通過對借款人人身保險、財產保險、信用保險等來降低出借人本息回

39、收風險的一種風控手段。,5、保險合作,合作的邏輯：（1）保險公司是以風險定價為主營業(yè)的企業(yè)，具有敏銳 的風險意識和很強的風控能力，可以彌補P2P的短 板。（2）險資本身資金成本較低，收益上相對容易滿足（3）保險公司的資金時間周期較長，流動性壓力小。,合作范圍：借款人的人身意外保險借款人的抵押物的財產保險借款人的信用（應收賬款）保險借款人的逾期保險,,,,二、P2P網絡借貸,提供全

40、方位和個性化風險保障選擇,米缸金融與天安財險簽署合作協(xié)議,優(yōu)點:,雙方的優(yōu)勢互補,保險公司信用背書有強的增信效用,提高借款人的成本或降低出借人的收益,缺點:,保險與P2P的平臺合作模式有待全面深入,用戶的信息泄露風險,5、保險合作,,,二、P2P網絡借貸,,2015年7月，網絡借貸正式被劃歸銀證會監(jiān)管，各地方金融辦對網絡借貸執(zhí)行具體的監(jiān)管過程。,,,二、P2P網絡借貸,,網絡借貸的基本法《網絡借貸信息中介機構業(yè)務活動管理暫行辦法》正式出

41、臺。,網絡借貸新規(guī)出臺,,,2.3 流程,,網絡借貸劃出的“負面清單”,向工商登記注冊地地方金融監(jiān)管部門備案登記。,不僅要披露企業(yè)自身信息,還要全面披露經營數(shù)據,交易記錄并留存期限為5年，每兩年至少開展一次全面的安全評估。,網絡借貸有關債權債務信息要及時向‘網絡借貸行業(yè)中央數(shù)據庫’報送并登記”。,禁止增值信息服務等十二負面清單。,,,二、P2P網絡借貸,,1、國家層面的監(jiān)管法規(guī),《網絡借貸資金存管監(jiān)管業(yè)務指引》發(fā)布,,,,二、P2P網絡

42、借貸,在我國新設平臺流程的基本流程：,1、國家層面的監(jiān)管法規(guī),,,二、P2P網絡借貸,,2、地方層面的監(jiān)管法規(guī),,,二、P2P網絡借貸,,2、地方層面的監(jiān)管法規(guī),隨著國家對金融風險監(jiān)管的升級，網絡借貸的監(jiān)管不斷收緊，地方對P2P網絡借貸的備案的條件也持續(xù)加碼。,資料來源：微信公眾號—金苑科技金融,,,三、網絡小額貸款,,網絡小額貸款是指互聯(lián)網企業(yè)通過其控制的小額貸款公司，利用互聯(lián)網向客戶提供的小額貸款。,網絡小額貸款主要運用數(shù)據、云計算

43、和數(shù)據挖掘等新一代信息科學技術對客戶海量的網絡行為數(shù)據進行分析和挖掘對客戶進行快速征信、評級和放貸的一種網絡貸款模式，最能體現(xiàn)出互聯(lián)網金融相對傳統(tǒng)金融在風控、定價和成本的優(yōu)勢。,,,,三、網絡小額貸款,用大數(shù)據來判斷好學生,學生畫像,,,,三、網絡小額貸款,學生畫像,,,,三、網絡小額貸款,,,,三、網絡小額貸款,大數(shù)據加工過程圖解析,,,,三、網絡小額貸款,（一）模型維度設置,某知名P2P借貸平臺的網商個人純信用借款的大數(shù)據簡化信

44、用評分卡模型如右圖：模型有五大維度： 基本情況 信用記錄 阿里貸款數(shù)據 電商交易數(shù)據 網店運營狀況,,,三、網絡小額貸款,,,,,三、網絡小額貸款,（一）信用記錄中，涉及個人信用逾期記錄及征信被查次數(shù)是否與夫妻雙方相關。一年內征信被查次數(shù)，是否將信用卡審批查詢的次數(shù)計入在內。（二）銷售額增長是同比數(shù)據還是環(huán)比數(shù)據，若為本年新成立則對比本年度臨月間銷售額來判讀大

45、體增長情況及發(fā)展趨勢。（三）資產與負債比例，負債是否包括其為他人提供貸款擔保的貸款金額。（四）如果存在線下銷售的情況下，是否能判斷每月營業(yè)額的相關資料（如銀行流水等）（五）電商交易數(shù)據主要看客戶是否有賭球、買彩票、大量買入嚴格的管理或違禁物品，比如止痰水等,,,,三、網絡小額貸款,OPENING,,ecological,,,,,三、網絡小額貸款,,,阿里小貸 ? 螞蟻小貸 ? 網商小貸,,,,三、網絡小額貸款,,,截止到20

46、16年底，網商銀行的員工人數(shù)不足400人；截止到2017年年中，微眾銀行的員工人數(shù)也不足1000人。網商銀行和微眾銀行均在2016年實現(xiàn)盈利，分別實現(xiàn)凈利潤3.16億元、4.01億元，一改傳統(tǒng)銀行開辦后3-5年盈利的經驗規(guī)律。網商銀行不良率不到1%, 微眾銀行的不良率只有0.32%想一想：大數(shù)據能不能降低整體違約率？,網商銀行下降貸款利率,,,,三、網絡小額貸款,《征求意見稿規(guī)定》第五十條規(guī)定“非存款類放貸組織通過互聯(lián)網平

47、臺經營放貸業(yè)務的，應遵守本條例有關規(guī)定，并由銀監(jiān)會制定網絡小額貸款的監(jiān)管細則”,國務院法制辦8月12 發(fā)布《非存款類放貸組織條例（征求意見稿）》,基本法（必須遵守?。墩髑笠庖姼逡?guī)定》第三條規(guī)定“除依法報經監(jiān)督管理部門批準并取得經營放貸業(yè)務許可的非存款類放貸組織外，任何組織和個人不得經營放貸業(yè)務”,牌照經營（準入制?。墩髑笠庖姼逡?guī)定》第十二條規(guī)定“有限責任公司不得低于500萬元，股份有限公司不得低于1000萬元?！?實繳制（有資本

48、要求?。墩髑笠庖姼逡?guī)定》第三條規(guī)定“主要運用自有資金從事放貸業(yè)務，也可以通過發(fā)行債券、向股東或銀行業(yè)金融機構借款、資產證券化等方式融入資金從事放貸業(yè)務”,融資渠道多（非法集資零容忍?。?,,,三、網絡小額貸款,《征求意見稿規(guī)定》十五條規(guī)定“非存款類放貸組織取得經營放貸業(yè)務許可證后，可依法在省內經營，不受縣域限制?？缡?、自治區(qū)、直轄市經營應當經擬開展業(yè)務的省級人民政府監(jiān)督管理部門批準，并接受業(yè)務發(fā)生地監(jiān)督管理部門的監(jiān)督管理?！?國務院

49、法制辦8月12 發(fā)布《非存款類放貸組織條例（征求意見稿）》,打破空間的局限性（打開了網絡小貸的發(fā)展空間）《征求意見稿規(guī)定》二十九條規(guī) 定“不得以不合法、不公平或不正當手段催收債務”二十條規(guī)定“不得采取欺詐、脅迫、誘導等方式向借款人發(fā)放與其自身貸款用途、還款能力等不相符合的貸款”,禁示暴力催款、不當放款 （明確合法放貸） 《征求意見稿規(guī)定》二十三“非存款類放貸組織與借款人自主協(xié)商確定貸款利率和綜合有效利率，但不得違反法律有關規(guī)定?！?