中國城市商業(yè)銀行全要素生產率增長及其影響因素分析.pdf

1、中國城市商業(yè)銀行自1995年創(chuàng)建以來，經過了近20年的發(fā)展，到2013年中國已擁有了146家城市商業(yè)銀行，其資產總額占整個銀行業(yè)的比重達到了10.03％，可見城市商業(yè)銀行已是銀行業(yè)的重要組成部分。自其創(chuàng)建以來，就積極致力于為中小企業(yè)提供資金服務，已是中小企業(yè)發(fā)展強大的資金后盾。可以說城市商業(yè)銀行的發(fā)展直接影響到整個銀行業(yè)甚至金融市場的發(fā)展。城市商業(yè)銀行在快速發(fā)展的同時也存在諸多問題，例如發(fā)展依賴性強、服務群體集中等，這些因素都可能成為其

2、生產率發(fā)展的制約因素。因此客觀分析城市商業(yè)銀行的全要素生產率，以及探討城市商業(yè)銀行生產率的影響因素顯得極為重要。
　　由于傳統的Malmquist-Luenberger指數法具有線性無解且不具有傳遞性的特征，所以本文在已有的商業(yè)銀行研究文獻上，以數據包絡分析法(DEA)為基礎構建了全域Malmquist-Luenberger(GML)指數法對銀行全要素生產率進行測算。本文在研究城市商業(yè)銀行全要素生產率影響因素時將國家及國有控股比重

3、作為主要研究指標，且同時考慮本文數據的完整性，故從146家城市商業(yè)銀行中篩選出20家，對其從2008～2013年的全要素生產率進行了測算，并將生產率指標進一步分解為技術效率和技術進步指標，進而具體分析中國城市商業(yè)銀行生產率變動的原因。并結合國有控股銀行及股份制銀行對中國城市商業(yè)銀行的實證結果進行對比分析。結果表明:中國銀行業(yè)整體全要素生產率呈改進趨勢，且其全要素生產率的增長源于技術效率的提高;雖然城市商業(yè)銀行平均全要素生產率是下降的，但

4、從全樣本銀行的技術效率指標看，浙江民泰商業(yè)銀行(3.05％)、廣東南粵銀行(1.55％)、浙江稠州商業(yè)銀行(0.91％)、浙江泰隆商業(yè)銀行(0.79％)這四家城市商業(yè)銀行的技術效率是最高的，且城商行的整體技術效率相比其他兩類銀行是最高的。說明城市商業(yè)銀行在近年的技術效率發(fā)展方面表現較好。
　　其次，基于GML指數及其分解值，本文構建了面板Tobit模型，從宏微觀角度分析了中國城市商業(yè)銀行的全要素生產率及其分解的影響因素。通過實證檢

5、驗得出以下結論:(1)當地GDP增長率與城市商業(yè)銀行的技術效率有顯著正相關關系，同時，對城市商業(yè)銀行的技術有顯著抑制作用;當地通貨膨脹率對城市商業(yè)銀行的全要素生產率及技術進步有顯著促進作用，綜上說明當地經濟發(fā)展狀況與城市商業(yè)銀行的發(fā)展息息相關。(2)國家及國有企業(yè)控股比重對城商行的技術效率進步起顯著負向作用，表明城市商業(yè)銀行中過多的國有成分不利于其自身技術效率的進步;資產規(guī)模與其技術效率發(fā)展顯著正相關;自有資本比例對其全要素生產率的發(fā)展