利率市場化對中國商業(yè)銀行經(jīng)營管理的影響.pdf

1、利率作為貨幣資金的價格，在市場經(jīng)濟中發(fā)揮著重要作用。市場化的利率取決于市場的供給和需求狀況，它有利于實現(xiàn)資源的優(yōu)化配置，有利于促進產(chǎn)業(yè)結構的轉型升級，有利于實現(xiàn)市場競爭中的優(yōu)勝劣汰。新中國自成立以來就實行計劃經(jīng)濟體制，致使中國在長時間內(nèi)也進行了嚴格的利率管制。然而隨著市場經(jīng)濟以及金融自由化的發(fā)展，利率管制的弊端慢慢顯露出來，在中國進行利率市場化改革也就隨之變得越來越重要了。
　　利率市場化是中國金融體制改革中不可或缺的一環(huán)，也是中

2、國經(jīng)濟發(fā)展道路上的必然選擇。利率市場化的順利實現(xiàn)能夠優(yōu)化金融市場的環(huán)境，促使金融系統(tǒng)更高效的運轉，引導全體金融機構向更好的方向發(fā)展。中國在1996年正式拉開了利率市場化改革的大幕，經(jīng)過多年來不懈的努力，中國人民銀行已經(jīng)簡化、放棄了120多種利率管制，截止目前中國利率市場化僅剩下人民幣存款利率市場化這一個關鍵環(huán)節(jié)，利率市場化的全面成功指日可待了。而商業(yè)銀行作為中國金融市場上最關鍵的經(jīng)濟主體，利率市場化改革無疑將會對其經(jīng)營發(fā)展產(chǎn)生重大而深遠

3、的影響。根據(jù)其他國家改革的經(jīng)驗，利率市場化將給予商業(yè)銀行更大的自主定價權利，為金融創(chuàng)新打下堅實的基礎，促使商業(yè)銀行主動參與到創(chuàng)新的過程中來，有利于各銀行主動調整業(yè)務結構，轉變經(jīng)營管理理念，從而使銀行業(yè)整體的經(jīng)營環(huán)境得以改善，綜合競爭能力得以提高。毫無疑問，利率市場化的順利實現(xiàn)將引領中國銀行業(yè)邁入一個嶄新的階段，但是在這個過程中，商業(yè)銀行的經(jīng)營管理也不可避免的要受到巨大的不利影響。
　　本文主要從盈利水平以及經(jīng)營風險二個方面闡述了中

4、國商業(yè)銀行在利率市場化過程中將會受到的不利影響。文章首先剖析了中國進行利率市場化的三個原因，并且詳細闡述了中國在利率市場化進程中的一些具體措施以及已經(jīng)取得的成績。然后比較了美國、日本、韓國、臺灣這4個國家和地區(qū)的改革過程，并對比了它們的銀行業(yè)在改革后的運行情況。在此基礎上，結合中國銀行業(yè)目前的經(jīng)營情況，認為中國商業(yè)銀行在利率市場化下主要受到二大影響，一是商業(yè)銀行的盈利水平將大幅下降。中國商業(yè)銀行的盈利模式較為簡單，即主要依賴利差收入，利

5、息收入所占比重超過70％，而利率市場化將導致商業(yè)銀行的凈息差收窄，從而導致其凈利息收入減少。本文選取7家商業(yè)銀行為代表，通過對他們的凈息差、生息資產(chǎn)等財務指標進行分析，也得出凈息差收窄將導致中國商業(yè)銀行的盈利水平大大減弱的結論。二是商業(yè)銀行的經(jīng)營風險將會加大。這主要表現(xiàn)在三個方面：商業(yè)銀行的信用風險將加大導致不良貸款率攀升，利率波動頻繁導致利率風險凸顯，競爭方式的轉變導致同業(yè)競爭風險驟增。
　　利率市場化改革給商業(yè)銀行經(jīng)營管理帶來