市場競爭度、非利息收入與我國上市商業(yè)銀行績效的研究.pdf

1、有效的市場競爭環(huán)境和非利息收入業(yè)務(wù)的發(fā)展是銀行績效的重要影響因素。近年來外資銀行的進入、利率市場化、互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展和民營銀行的建設(shè)等多項改革使我國商業(yè)銀行的競爭環(huán)境發(fā)生了巨大的變化，圍繞提升績效為目標的經(jīng)營策略對商業(yè)銀行的穩(wěn)健發(fā)展具有舉足輕重的作用。市場競爭加劇的同時，商業(yè)銀行的非利息收入占比發(fā)生了明顯的變化。關(guān)于市場結(jié)構(gòu)（包括市場集中度）對銀行績效的影響、非利息收入對銀行績效的影響，國內(nèi)外學者在這兩方面的研究不少，但是嚴格將市場競爭

2、度和市場集中度兩者區(qū)分開來，在銀行績效的衡量上同時考慮風險與收益兩方面的因素，并且分析二者的共同作用下兩者對商業(yè)銀行績效的交互影響，考察隨著市場競爭度的變化，非利息收入的發(fā)展對銀行績效影響的研究如同鳳毛麟角。因此，本文試圖對這一領(lǐng)域進行探索。這對審視我國商業(yè)銀行的市場競爭環(huán)境、業(yè)務(wù)的發(fā)展現(xiàn)狀和風險績效評價具有重要意義。
　　首先，本文分析了大量國內(nèi)外相關(guān)文獻及研究成果，對市場競爭度與銀行績效的相關(guān)性、非利息收入影響銀行績效的文獻進

3、行了綜述，并基于相關(guān)理論分別對市場競爭度與銀行績效的相關(guān)性、非利息收入對銀行績效的影響進行分析。在實證方面，本文采用了新的度量方法——Boone指數(shù)來衡量市場競爭度，利用超越對數(shù)成本函數(shù)計算出各樣本的邊際成本，然后測算出相對應(yīng)的Boone指數(shù)。綜合考慮收益和風險兩方面的因素，將風險調(diào)整后的凈資產(chǎn)收益率(SHROA)作為衡量上市商業(yè)銀行績效的指標，利用我國2007年-2016年16家上市商業(yè)銀行的相關(guān)數(shù)據(jù)就市場競爭度、非利息收入以及二者共

4、同作用對我國上市商業(yè)銀行績效的影響建立三個模型，并分別選擇適合的靜態(tài)面板數(shù)據(jù)模型進行實證研究。本文研究發(fā)現(xiàn)，市場競爭度的增加不利于上市商業(yè)銀行績效的提升，但是非利息收入業(yè)務(wù)的拓展有助于上市商業(yè)銀行績效的提高;在樣本期間隨著市場競爭度的增強，非利息收入對上市商業(yè)銀行績效正向的邊際影響會越來越小，甚至當市場競爭度增加到一定程度時非利息收入的增加反而不利于上市商業(yè)銀行績效的提升。最后，在上述實證分析結(jié)果的基礎(chǔ)上提出研究結(jié)論，為我國商業(yè)銀行的發(fā)