非利息收入對(duì)我國(guó)上市商業(yè)銀行收益和風(fēng)險(xiǎn)影響研究.pdf

1、近年來，由于外資銀行分支機(jī)構(gòu)的設(shè)立、互聯(lián)網(wǎng)金融的興起、利率市場(chǎng)化以及民營(yíng)銀行的興起，我國(guó)上市商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)環(huán)境發(fā)生了巨大的變化。我國(guó)上市商業(yè)銀行的傳統(tǒng)存貸利差空間正在逐步收縮，盈利狀況堪憂。我國(guó)上市商業(yè)銀行必須轉(zhuǎn)變發(fā)展模式，尋找傳統(tǒng)業(yè)務(wù)之外的盈利點(diǎn)。因此非利息收入成為探索的重點(diǎn)。然而，關(guān)于非利息收入對(duì)銀行收益和風(fēng)險(xiǎn)影響的研究，國(guó)內(nèi)外學(xué)者持不同觀點(diǎn)。本文根據(jù)我國(guó)上市商業(yè)銀行實(shí)際業(yè)務(wù)情況，實(shí)證研究了非利息收入對(duì)我國(guó)上市商業(yè)銀行收益和風(fēng)險(xiǎn)的影

2、響，試圖明確其間的關(guān)系，為我國(guó)上市商業(yè)銀行的多元化發(fā)展，提高盈利、降低經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)提供理論和實(shí)踐的指導(dǎo)。
　　本文首先梳理了國(guó)內(nèi)外學(xué)者關(guān)于非利息收入對(duì)銀行收益和風(fēng)險(xiǎn)的影響研究的研究成果，并且對(duì)非利息收入的構(gòu)成以及相關(guān)的理論進(jìn)行了詳細(xì)介紹，再此基礎(chǔ)上闡述了我國(guó)上市商業(yè)銀行非利息收入的發(fā)展現(xiàn)狀。明晰了現(xiàn)狀之后，把我國(guó)上市商業(yè)銀行分為國(guó)有銀行，股份制銀行，城商行三類，利用2008至2015年之間的數(shù)據(jù)建立面板數(shù)據(jù)模型，實(shí)證研究不同類非利息收

3、入對(duì)不同類上市商業(yè)銀行收益和風(fēng)險(xiǎn)的影響。
　　實(shí)證結(jié)果表明:對(duì)于銀行總體而言，非利息收入可以顯著提高我國(guó)銀行的收益和經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的收益，且這種促進(jìn)作用主要源自手續(xù)費(fèi)及傭金業(yè)務(wù)，公允價(jià)值及其變動(dòng)收益也起到一定的促進(jìn)作用，但是促進(jìn)作用有點(diǎn)弱。非利息發(fā)展能顯著的降低銀行的風(fēng)險(xiǎn)，主要是手續(xù)費(fèi)及傭金業(yè)務(wù)降低了銀行的風(fēng)險(xiǎn)。但是公允價(jià)值及其變動(dòng)業(yè)務(wù)的降低作用相對(duì)手續(xù)費(fèi)及傭金業(yè)務(wù)而言實(shí)在太弱。
　　對(duì)于國(guó)有銀行來講，非利息的發(fā)展對(duì)我國(guó)國(guó)有銀

4、行的收益和經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的收益具有正向作用，且這種促進(jìn)作用主要?dú)w功于手續(xù)費(fèi)及傭金收入。非利息收入對(duì)我國(guó)國(guó)有銀行的風(fēng)險(xiǎn)沒有顯著的影響。
　　對(duì)于股份制上市商業(yè)銀行，非利息收入的發(fā)展對(duì)股份制上市商業(yè)銀行的收益以及經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的收益沒有顯著的影響，對(duì)股份制上市商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)系也不顯著。但是其他業(yè)務(wù)收入?yún)s在一定程度上提高了股份制上市商業(yè)銀行的收益以及經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的收益。
　　對(duì)于上市城商行，非利息收入的發(fā)展對(duì)上市城商行的收益以及經(jīng)風(fēng)