我國洪水再保險的定價研究.pdf

1、洪水保險屬于巨災(zāi)保險范疇。洪水災(zāi)害是人類社會所面臨的主要自然災(zāi)害之一，當今世界洪水的損失約占各類自然災(zāi)害總損失的40％，防洪救災(zāi)也日漸成為各國政府重要財政負擔。然而，由洪水、颶風等巨災(zāi)事件引致的個體保險損失之間具有較強的正相關(guān)性而不是相互獨立，這與保險分散風險基礎(chǔ)理論“大數(shù)定律”相矛盾。同時，洪水、颶風等巨災(zāi)風險可以在短時間內(nèi)猛烈地沖擊保險市場，進而引發(fā)連鎖理賠反應(yīng)，給保險公司帶來毀滅性的影響。由此可見，洪水災(zāi)害是目前全世界所面臨的財產(chǎn)

2、巨災(zāi)保險中最難應(yīng)對的風險之一。 洪水再保險定價長期以來都是洪水巨災(zāi)保險研究的難點。原因在于一方面再保險的作用將只能承?；馂?zāi)、盜竊等相互獨立的小風險的財產(chǎn)保險人的承保能力拓展到較大的覆蓋面，從而可以承保像地震、臺風、洪水那樣的巨災(zāi)事故；另一方面，相較颶風、地震等此類“低頻率、高損失”的巨災(zāi)風險，洪水又具有高頻率、高損失的“雙高”特征，其顯著特點是突發(fā)性和破壞性。這就使得洪水再保險定價不能采用一般的再保險定價方法，必須與其自身風險特

3、征相適應(yīng)。因此，如何科學合理的對洪水再保險進行定價一直都是各國學者、保險公司和監(jiān)管機構(gòu)所關(guān)注的問題。 首先，本文在總結(jié)前人研究成果的基礎(chǔ)上，對自然巨災(zāi)的范圍進行界定，描述了巨災(zāi)保險再保險的主要方式，列舉了世界各地的巨災(zāi)保險再保險的具體操作行為，對其進行了一些分析歸納，并比較總結(jié)，從而得到我國可以采取的洪水再保險方式。 然后，從我國洪水災(zāi)害的現(xiàn)實情況出發(fā)，通過比較超額賠款再保險和停止損失再保險，得到超額賠款再保險是更適合于

4、我國的洪水再保險方式。在確定再保險方式的基礎(chǔ)上，通過進一步比較了賠款成本法、風險暴露分析法和帕累托厘定法這三種定價方法的主要原理方法、特點及優(yōu)缺點，進而確定采用風險暴露分析法作為再保險的定價方法。至此，本文的理論框架基本搭建完畢。 最后，以調(diào)研的x縣為例，通過詳細描述數(shù)據(jù)的取得與歸納，構(gòu)建模型，模擬測試等步驟分析得到了洪水最大損失超越概率曲線，利用其給再保險分出人的自留額和責任限額的確定提供了寶貴的數(shù)據(jù)信息，并進一步闡述了自留額