電子支付及其產(chǎn)業(yè)化的理論與實踐初探.pdf

1、方興未艾的電子支付及其產(chǎn)業(yè)化發(fā)展態(tài)勢對社會經(jīng)濟(jì)、金融正產(chǎn)生不可忽略的影響。本文初步探討電子支付及其產(chǎn)業(yè)化的理論與實踐問題。 1、本文基本框架及內(nèi)容 全文由三大部分構(gòu)成(共4章)：(1)、第一部分(第1章)探討電子支付的基本理論；(2)、第二部分(含第2、3章)探討國內(nèi)外電子支付產(chǎn)業(yè)化的實踐。目前，銀行卡是最主要的電子支付工具，因此第2、3章的探討也局限于銀行卡產(chǎn)業(yè)；(3)、第三部分(第4章)探討電子支付對金融業(yè)的影響。

2、 第1章主要探討電子支付的基本理論。1.1節(jié)對支付工具的本質(zhì)和演變規(guī)律進(jìn)行了分析。支付工具從足值的貨幣(如黃金)到目前的電子支付工具(如銀行卡、電子貨幣等)，與貨幣的演變并非一一對應(yīng)。貨幣一定是支付工具，但支付工具不一定是貨幣，支付工具是一種能直接或間接反映貨幣具有支付手段職能的載體，它直接或間接地依附于貨幣。同時，文中分析了支付工具演變的三個規(guī)律：(1)、支付工具的演變必須實現(xiàn)價值保值；(2)、支付工具的演變體現(xiàn)交易成本遞減規(guī)律

3、；(3)、支付工具的演變體現(xiàn)出信用風(fēng)險遞增規(guī)律。 1.2節(jié)對電子支付的相關(guān)概念進(jìn)行界定。電子支付是指人們利用計算機(jī)、互聯(lián)網(wǎng)進(jìn)行資金轉(zhuǎn)移償付的行為，是支付方式發(fā)展的高級階段。按照對紙幣的依附關(guān)系，我們可以將電子支付工具分為兩大類：一類是對法定貨幣(紙幣)具有直接依附關(guān)系的電子化支付工具，包括銀行卡(分為信用卡和借記卡)、電子支票等；一類是對法定貨幣存在間接依附關(guān)系的電子貨幣。按照這種分類，筆者認(rèn)為銀行卡、電子支票等不屬于電子貨幣范

4、疇，它們與法定貨幣具有一一對應(yīng)的關(guān)系，只是紙幣的“電子化形式”。電子支付產(chǎn)業(yè)指以提供電子支付服務(wù)為目的的所有企業(yè)的集合，其主體是服務(wù)于電子支付的所有企業(yè)，包括發(fā)卡銀行、收單行、特約商戶和跨行服務(wù)機(jī)構(gòu)。跟其他產(chǎn)業(yè)一樣，電子支付產(chǎn)業(yè)也有自己的產(chǎn)業(yè)鏈條，各個主體在這個鏈條中提供專業(yè)化的服務(wù)并共享產(chǎn)業(yè)利潤。 1.3節(jié)介紹了電子支付產(chǎn)業(yè)發(fā)展的基礎(chǔ)——電子支付系統(tǒng)。該節(jié)先介紹支付系統(tǒng)的涵義，然后介紹了目前四類電子支付系統(tǒng)：大額資金轉(zhuǎn)賬系統(tǒng)、

5、批量電子支付系統(tǒng)、聯(lián)機(jī)小額支付系統(tǒng)和電子貨幣系統(tǒng)。 1.4節(jié)分析了電子支付產(chǎn)業(yè)化發(fā)展的內(nèi)涵和基本特征。電子支付要實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)化發(fā)展，就是要使電子支付產(chǎn)業(yè)不斷分化和進(jìn)化。這實際上表明的是一種發(fā)展趨勢，即首先把銀行業(yè)自然形成的電子支付服務(wù)，改造成接近現(xiàn)代意義的“產(chǎn)業(yè)”，即出現(xiàn)電子支付產(chǎn)業(yè)雛形，然后再實現(xiàn)電子支付產(chǎn)業(yè)的升級和轉(zhuǎn)型。電子支付產(chǎn)業(yè)化發(fā)展的內(nèi)涵主要包括三個方面：(1)、以市場為導(dǎo)向，根據(jù)市場需求和技術(shù)條件的變化，不斷開發(fā)具有市場

6、潛力的新產(chǎn)品和新服務(wù)；(2)、實現(xiàn)經(jīng)營一體化，逐步培育專業(yè)化的市場主體，形成上下游一條龍的電子支付產(chǎn)業(yè)鏈；(3)、形成利益共享機(jī)制，產(chǎn)業(yè)鏈上的各個市場主體“利益共享，風(fēng)險共擔(dān)”。電子支付產(chǎn)業(yè)化發(fā)展的基本特征有：(1)、電子支付工具層出不窮；(2)、電子支付產(chǎn)業(yè)分工日益專業(yè)化；(3)、電子支付產(chǎn)業(yè)日益走向規(guī)?；H化。 第2章介紹發(fā)達(dá)國家電子支付產(chǎn)業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀，并分析其發(fā)展趨勢。目前，銀行卡是美國和加拿大最主要的電子支付工具，本章

7、主要介紹美國和加拿大的銀行卡產(chǎn)業(yè)。2.1、2.2節(jié)分別介紹美國、加拿大的借記卡和信用卡發(fā)展現(xiàn)狀，并對各自發(fā)展特點做了簡要的分析。在2.3節(jié)，筆者分析了美國和加拿大銀行卡產(chǎn)業(yè)出現(xiàn)的新趨勢——專業(yè)化的收單市場。 第3章探討我國電子支付產(chǎn)業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀、問題及對策。目前我國的電子支付工具主要是銀行卡，因此現(xiàn)階段我國的電子支付產(chǎn)業(yè)主要指銀行卡產(chǎn)業(yè)，本章的研究也限于此。另外，我國借記卡占銀行卡95％左右，信用卡只占其中很小部分(尚且稱不上“

8、產(chǎn)業(yè)”)，加上借記卡和信用卡的發(fā)展受不同的因素制約(如后者受征信水平影響)，筆者在本章將兩者分開單獨進(jìn)行討論。3.1節(jié)所討論的銀行卡主要指借記卡，3.2節(jié)對信用卡進(jìn)行單獨討論。 3.1節(jié)從產(chǎn)業(yè)鏈的角度對我國銀行卡產(chǎn)業(yè)鏈進(jìn)行分析。文中先提出銀行卡產(chǎn)業(yè)鏈概念，認(rèn)為銀行卡產(chǎn)業(yè)鏈就是指參與商業(yè)銀行銀行卡業(yè)務(wù)的所有企業(yè)或機(jī)構(gòu)所構(gòu)成的功能網(wǎng)鏈。然后，通過中美銀行卡產(chǎn)業(yè)鏈的比較，認(rèn)為我國銀行卡產(chǎn)業(yè)鏈只是初具雛形，出現(xiàn)了部分分工，但存在缺乏專業(yè)

9、化的第三方服務(wù)機(jī)構(gòu)、特約商戶普及率過低等薄弱環(huán)節(jié)。最后，該節(jié)提出了加強(qiáng)我國銀行卡產(chǎn)業(yè)鏈的薄弱環(huán)節(jié)的幾介建議：(1)、積極培育專業(yè)化的第三方服務(wù)機(jī)構(gòu)。這既需要政府的推動，也要發(fā)卡行領(lǐng)導(dǎo)的高度重視；(2)、加大銀行卡特約商戶的推廣力度，提高商戶普及率；(3)、進(jìn)一步完善中國銀聯(lián)的公司治理結(jié)構(gòu)，樹立起銀行卡的國際品牌；(4)、在產(chǎn)業(yè)各個部門之間建立合理的利益共享機(jī)制。 3.2節(jié)分析了我國信用卡的發(fā)展現(xiàn)狀、問題和對策。目前，我國真正具有

10、“先消費后還款”功能的信用卡約200萬張。而從VISA國際組織公布的數(shù)據(jù)來看，未來幾年內(nèi)中國信用卡的潛在目標(biāo)人群在3000萬到6000萬左右。面對巨大的市場空間，從2003年起各家商業(yè)銀行紛紛成立信用卡中心，形成了各自為陣的運(yùn)作模式和格局。但就在2004年2月，信用卡被銀監(jiān)會列入了“黑名單”，“要把信用卡和房地產(chǎn)貸款、汽車消費信貸、票據(jù)以及債券投資一道列為當(dāng)前要加強(qiáng)管理的業(yè)務(wù)范圍?！蔽覈庞每ㄊ袌龅陌l(fā)展顯得步履維艱，難以打破堅冰。筆者從

11、經(jīng)濟(jì)學(xué)角度出發(fā)，分析目前信用卡市場存在的供給約束、需求約束和監(jiān)管約束，并分析了三者的關(guān)系。最后，筆者認(rèn)為要打破目前這種困境，我國商業(yè)銀行需要在信用卡發(fā)展戰(zhàn)略進(jìn)行重新選擇，一個可行的辦法就是與具有豐富的信用卡運(yùn)營經(jīng)驗的外資銀行尋求合作。 第4章探討電子支付對金融業(yè)發(fā)展的影響。本章談及的金融業(yè)主要指銀行業(yè)。電子支付是金融電子化的直接產(chǎn)物。從這個意義上說，電子支付產(chǎn)業(yè)是從金融業(yè)這一大產(chǎn)業(yè)中分化出去的，是金融電子化發(fā)展到高級階段的產(chǎn)物。

12、但反過來，電子支付及其產(chǎn)業(yè)化的發(fā)展對金融業(yè)產(chǎn)生了不可忽略的影響，筆者最后將此單獨作為一章進(jìn)行討論。 4.1節(jié)認(rèn)為電子支付既是金融電子化發(fā)展到一定階段的產(chǎn)物，而且還是一國金融電子化發(fā)展水平的標(biāo)志。 4.2節(jié)分析電子支付給金融業(yè)帶來的機(jī)遇。這種機(jī)遇主要表現(xiàn)在：降低了金融機(jī)構(gòu)運(yùn)作成本、成為銀行業(yè)業(yè)務(wù)新的增長點、有利于金融業(yè)經(jīng)營國際化等方面。 4.3節(jié)分析電子支付產(chǎn)業(yè)給金融業(yè)帶來的挑戰(zhàn)。該節(jié)主要從中央銀行等監(jiān)管機(jī)構(gòu)和商業(yè)

13、銀行自身這兩個主體所面臨的挑戰(zhàn)進(jìn)行探討。 4.4節(jié)探討金融業(yè)在前述機(jī)遇與挑戰(zhàn)面前的選擇。筆者認(rèn)為，商業(yè)銀行應(yīng)該成為電子支付產(chǎn)業(yè)鏈的龍頭或核心企業(yè)，不斷地進(jìn)行金融創(chuàng)新，以創(chuàng)新謀發(fā)展。而這種創(chuàng)新不僅需要商業(yè)銀行進(jìn)行創(chuàng)新，也需要金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)進(jìn)行創(chuàng)新。商業(yè)銀行的金融創(chuàng)新主要有：充分利用信息技術(shù)進(jìn)行業(yè)務(wù)創(chuàng)新，拓展銀行服務(wù)領(lǐng)域；推進(jìn)金融組織結(jié)構(gòu)創(chuàng)新；充分利用信息技術(shù)推進(jìn)商業(yè)銀行內(nèi)部風(fēng)險管理體制的創(chuàng)新；推進(jìn)商業(yè)銀行金融技術(shù)再創(chuàng)新等方面。金融監(jiān)

14、管機(jī)構(gòu)的金融創(chuàng)新最重要的是擴(kuò)大監(jiān)管的對象范圍，研究和制定對參與該國電子支付相關(guān)的主體(如后文提及的銀行卡收單市場)進(jìn)行實時監(jiān)控的具體措施。 2、本文可能創(chuàng)新之處 第一，選題具有一定的創(chuàng)新性。由于我國乃至發(fā)達(dá)國家電子支付業(yè)正處于產(chǎn)業(yè)化發(fā)展的初期，有關(guān)電子支付產(chǎn)業(yè)發(fā)展的理論研究不多。筆者本著實事求是的態(tài)度，按照適度超前的設(shè)想所進(jìn)行的研究對豐富電子支付及其產(chǎn)業(yè)化理論、推動電子支付實踐都具有一定的現(xiàn)實意義。 第二，研究內(nèi)