全球資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)中的賬戶(hù)架構(gòu)研究

1、全球資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)中的賬戶(hù)架構(gòu)研究【摘要】本文在簡(jiǎn)要介紹資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)之后，闡述了資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)中的兩類(lèi)主要賬戶(hù)：資產(chǎn)賬戶(hù)和負(fù)債賬戶(hù)，分析了兩類(lèi)賬戶(hù)的職能、在不同業(yè)務(wù)場(chǎng)景下的開(kāi)戶(hù)要求、可能的開(kāi)戶(hù)方式以及兩類(lèi)賬戶(hù)間的關(guān)聯(lián)關(guān)系。在此基礎(chǔ)上，對(duì)資產(chǎn)、負(fù)債賬戶(hù)要解決的問(wèn)題進(jìn)行初步探索，提出兩種賬戶(hù)架構(gòu)體系，并從對(duì)客戶(hù)的影響、對(duì)托管銀行業(yè)務(wù)人員的影響、對(duì)系統(tǒng)各種業(yè)務(wù)處理過(guò)程的影響、對(duì)開(kāi)發(fā)成本和系統(tǒng)運(yùn)行效率的影響等方面對(duì)兩種賬戶(hù)架構(gòu)進(jìn)行了比較，結(jié)合中國(guó)資

2、產(chǎn)托管業(yè)務(wù)發(fā)展現(xiàn)狀和趨勢(shì)，給出建議的賬戶(hù)架構(gòu)?！娟P(guān)鍵詞】全球資產(chǎn)托管賬戶(hù)架構(gòu)負(fù)債賬戶(hù)資產(chǎn)賬戶(hù)一、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)簡(jiǎn)介資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)是信譽(yù)卓著的商業(yè)銀行接收投資者的委托，對(duì)投資者委托資產(chǎn)管理人管理的財(cái)產(chǎn)進(jìn)行保管并監(jiān)督投資管理人運(yùn)作，防范委托資產(chǎn)管理風(fēng)險(xiǎn)并根據(jù)資產(chǎn)運(yùn)作的特點(diǎn)提供相應(yīng)的投資清算、會(huì)計(jì)核算、資產(chǎn)估值和信息報(bào)告等金融服務(wù)的業(yè)務(wù)。在中國(guó)，托管銀行的基本職責(zé)是受托保管所托管的所有財(cái)產(chǎn)，承擔(dān)保管人職責(zé)，同時(shí)還承擔(dān)清算人、運(yùn)作監(jiān)督人、資產(chǎn)估值和

3、會(huì)計(jì)核算人、信息披露人和現(xiàn)金管理人的職責(zé)。全球托管指的是托管客戶(hù)在全球范圍內(nèi)的各種資產(chǎn)。投資人或委托人只與全球托管行溝通即可，全球托管行可利用自己的海外分支機(jī)構(gòu)，如果把托管業(yè)務(wù)部門(mén)當(dāng)成一個(gè)獨(dú)立的銀行，或者說(shuō)與核心銀行業(yè)務(wù)相對(duì)獨(dú)立的單位，上述第一類(lèi)賬戶(hù)可視為托管銀行的負(fù)債賬戶(hù)，而第二類(lèi)賬戶(hù)可視為托管銀行的資產(chǎn)賬戶(hù)。兩類(lèi)賬戶(hù)承擔(dān)的職責(zé)和要求差別相當(dāng)大，以下分別闡述。（二）托管業(yè)務(wù)中的負(fù)債賬戶(hù)托管行如何為客戶(hù)開(kāi)立負(fù)債賬戶(hù)取決于監(jiān)管要求和客戶(hù)需

4、求兩個(gè)主要因素。1.監(jiān)管要求我國(guó)證券投資相關(guān)法律法規(guī)中，對(duì)于托管行在賬戶(hù)管理方面的職責(zé)有如下要求：對(duì)所托管的不同投資組合資產(chǎn)分別設(shè)置賬戶(hù)，確保托管賬戶(hù)與其他賬戶(hù)相分離，確保投資組合資產(chǎn)的完整性與獨(dú)立性，安全保管賬戶(hù)中的資金和證券；保證所托管資產(chǎn)和托管人自有資產(chǎn)、托管人托管的其他資產(chǎn)之間相互獨(dú)立；保證托管資產(chǎn)在賬戶(hù)設(shè)置、資金清算、會(huì)計(jì)核算和賬冊(cè)記錄等方面的獨(dú)立性。這里的投資組合對(duì)證券投資基金來(lái)說(shuō)指的是單只基金；對(duì)信托資產(chǎn)指的是單個(gè)信托計(jì)劃