證券投資基金基礎知識

1、一、總體目標一、總體目標為確?；饛臉I(yè)人員掌握與了解基金行業(yè)相關的基本知識與專業(yè)技能，具備從業(yè)必須的執(zhí)業(yè)能力，特設《證券投資基金基礎知識》科目。二、能力等級二、能力等級能力等級是對考生專業(yè)知識掌握程度的最低要求，分為三個級別：（一）掌握：考生須在考試和實際工作中理解并熟練運用的內容。（二）理解：考生須對該考點的概念、理念、原則、意義、應用范圍等有清晰的認識。（三）了解：作為泛讀內容，考生對其有一個基礎的認識。三、考試內容與能力要求三、考

2、試內容與能力要求考生應當根據(jù)本科目考試內容與能力等級的要求，掌握下列從業(yè)必須的基礎知識與專業(yè)技能，并具備在執(zhí)業(yè)過程中綜合運用相關知識的執(zhí)業(yè)技能。對應教材對應教材章名章名節(jié)名節(jié)名編號編號學習目標學習目標(掌握掌握理解理解了解）了解）6.1.a理解資產負債表、利潤表和現(xiàn)金流量表所提供的信息6.1.b理解資產、負債和權益6.1.c理解利潤和凈現(xiàn)金流1.財務報表6.1.d了解營運現(xiàn)金流、投資現(xiàn)金流和融資現(xiàn)金流6.2.a理解財務報表分析的概念6.

3、2.b了解流動性比率、財務杠桿比率、營運效率比率6.2.c理解衡量盈利能力的三個比率：銷售利潤率（ROS），資產收益率（ROA），權益報酬率（ROE）2.財務報表分析6.2.d掌握杜邦分析法6.3.a掌握貨幣的時間價值的概念、時間和貼現(xiàn)率對價值的影響以及PV和FV的概念、計算和應用6.3.b掌握即期利率和遠期利率的概念6.3.c掌握名義利率和實際利率的概念3.貨幣的時間價值與利率6.3.d掌握單利和復利的概念6.4.a掌握平均值、中位數(shù)

4、、分位數(shù)的概念、計算和應用6.4.b理解方差和標準差的概念、計算和應用6.4.c了解正態(tài)分布的特征6.投資管理基礎4.常用描述性統(tǒng)計概念6.4.d理解相關性的概念1.資本結構7.1.a理解不同資本類別之間投票權和所有權的區(qū)別7.2.a理解權益證券的類型和特點7.2.b理解普通股和優(yōu)先股的區(qū)別7.2.c了解存托憑證(DepositReceipts)7.權益投資2.權益證券7.2.d理解可轉債的定義、特征和基本要素產配置2.投資者需求和投資

5、政策11.2.a理解不同類型投資者在資產配置上的需求和差異以及投資政策說明書包含的主要內容12.1.a掌握系統(tǒng)性風險和非系統(tǒng)性風險的概念和來源12.1.b理解風險和收益的對應關系1.系統(tǒng)性風險、非系統(tǒng)性風險和風險分散化12.1.c掌握分散風險的原理和方法12.2.a理解不同資產間的相關性，及其對風險和收益的影響12.2.b理解均值方差法及其應用12.2.c理解最小方差法及有效性前沿、資本市場線12.2.d理解CAPM模型的主要思想、資本

6、市場線和證券市場線2.資產配置12.2.e理解戰(zhàn)略資產配置和戰(zhàn)術資產配置12.3.a了解市場有效性的三個層次12.3.b掌握主動投資和被動投資的概念、方法和區(qū)別12.3.c了解市場上主要的指數(shù)（股票和債券）的編制方法12.3.d了解市場有效性和主動、被動產品選擇的關系12.3.e了解完全復制、抽樣復制和最優(yōu)化方法復制三種跟蹤指數(shù)方法的具體應用環(huán)境12.3.f理解股票型指數(shù)基金的管理和風險收益特征12.3.g了解債券指數(shù)基金無法完全被動的

7、原因3.被動投資和主動投資12.3.h了解量化投資和多因子模型4.投資組合構建12.4.a理解股票投資組合和債券投資組合的構建要點12.投資組合管理5.投資管理部門12.5.a理解基金公司投資管理部門設置和基金公司投資流程13.1.a了解指令驅動市場、報價驅動市場和經紀人市場三種市場13.1.b理解做市商和經紀人的區(qū)別1.證券市場的交易機制13.1.c理解買空、賣空和加杠桿對風險和收益的影響13.2.a理解基金公司投資交易流程2.交易執(zhí)

8、行13.2.b了解算法交易的概念和常見策略13.3.a理解不同類型的交易成本13.3.b了解執(zhí)行缺口的組成13.投資交易管理3.交易成本與執(zhí)行缺口13.3.c了解投資組合資產轉持與Tter14.1.a掌握風險的定義和分類1.投資風險的類型14.1.b理解投資風險的種類14.2.a理解事前與事后風險14.2.b理解貝塔系數(shù)的概念和計算方法14.2.c理解下行風險和最大回撤的概念和計算方法14.2.d理解風險價值VaR的概念，了解常用計算方