貨幣銀行學(xué)知識點精華總結(jié)

1、【貨幣銀行學(xué)知識點精華總結(jié)貨幣銀行學(xué)知識點精華總結(jié)】作者：陳李帥丨Allen丨貨幣政策貨幣政策貨幣政策的終極目標(biāo)及其之間關(guān)系貨幣政策的終極目標(biāo)及其之間關(guān)系穩(wěn)定物價；充分就業(yè)；經(jīng)濟增長；國際收支平衡。但其四個目標(biāo)存在矛盾沖突，1物價穩(wěn)定和充分就業(yè)的矛盾，為了穩(wěn)定物價，必要的措施就是緊縮銀根，降低通貨膨脹率，結(jié)果導(dǎo)致經(jīng)濟衰退，失業(yè)率上升。2物價穩(wěn)定和國際收支平衡的矛盾，即使本國物價穩(wěn)定，國外發(fā)生通貨膨脹，導(dǎo)致本國輸出增加，輸入減少，國際收支

2、不平衡。3經(jīng)濟增長和國際收支平衡的矛盾4充分就業(yè)和國際收支平衡的矛盾5充分就業(yè)和經(jīng)濟增長的矛盾。貨幣政策工具：貨幣政策工具：一般性貨幣政策（法定準(zhǔn)備金率，再貼現(xiàn)率，公開市場業(yè)務(wù)）；選擇性貨幣政策；直接信用管制；間接信用工具。貨幣政策中介目標(biāo)的選擇標(biāo)準(zhǔn)貨幣政策中介目標(biāo)的選擇標(biāo)準(zhǔn)可觀測性；可控性；相關(guān)性。法定存款準(zhǔn)備金政策法定存款準(zhǔn)備金政策:優(yōu)點是其對所有存款貨幣機構(gòu)的影響是平等的，對貨幣供給的影響是強而有力的，效果明顯，收效迅速。缺點是法

3、定存款準(zhǔn)備金率的變動對經(jīng)濟的震動太大，其輕微的變動就會帶來超額準(zhǔn)備金的大量減少，緊縮效果過于劇烈。法定準(zhǔn)備金率的提高很容易引起整個金融體系流動性不足，使整個金融體系面臨危機。再貼現(xiàn)政策：再貼現(xiàn)政策：優(yōu)點1.再貼現(xiàn)率的升降會影響商業(yè)銀行等存款貨幣機構(gòu)持有準(zhǔn)備金或借入資金的成本，從而影響它們的貸款量和貨幣供給量2.再貼現(xiàn)政策對調(diào)整信貸結(jié)構(gòu)有一定的效果3.再貼現(xiàn)政策具有告示效應(yīng)4.再貼現(xiàn)政策可以防范金融恐慌缺點1.從控制貨幣供給量來看，再貼現(xiàn)

4、政策不是一個理想的控制工具2.調(diào)整再貼現(xiàn)率的告示效應(yīng)是相對的，存在出現(xiàn)負面效應(yīng)的可能3.再貼現(xiàn)政策主要是利用再貼現(xiàn)率與市場利率之間的利差方向或者利差大小來影響商業(yè)銀行的借款決策公開市場操作：公開市場操作：優(yōu)點1.公開市場操作的主動權(quán)完全在中央銀行，其操作規(guī)模大小完全受中央銀行自己控制2.公開市場操作可以靈活精巧地進行，用較小的規(guī)模和步驟進行操作，可以較為準(zhǔn)確地達到政策目標(biāo)，其操作不會因變動劇烈而帶來不良影響3.公開市場操作可以經(jīng)常性，連

5、續(xù)性地微幅調(diào)整貨幣供給，具有較強的伸縮性，是中央銀行進行日常性調(diào)節(jié)的理想工具4.公開市場操作具有較強的可逆轉(zhuǎn)性，當(dāng)中央銀行在公開市場操作中發(fā)現(xiàn)錯誤時，可立即逆向使用該工具，即可糾正其錯誤，而不致造成過大損失5.公開市場操作可迅速進行缺點1.公開市場操作較為細微，技術(shù)性強，政策意圖告示作用較弱2.需要以較為發(fā)達的有價證券市場為前提存款貨幣創(chuàng)造條件存款貨幣創(chuàng)造條件：1.部分準(zhǔn)備金制度2.部分現(xiàn)金提取影響貨幣供給的因素影響貨幣供給的因素：1.

6、存款準(zhǔn)備金2.超額存款準(zhǔn)備金3.現(xiàn)金持有量4.存款數(shù)量聯(lián)系實際，分析貨幣政策和其他宏觀經(jīng)濟政策配合運用聯(lián)系實際，分析貨幣政策和其他宏觀經(jīng)濟政策配合運用（一）（一）貨幣政策和其他宏觀經(jīng)濟政策配合時必要的貨幣政策和其他宏觀經(jīng)濟政策配合時必要的（二）（二）與財政政策的協(xié)調(diào)配合與財政政策的協(xié)調(diào)配合（三）（三）與產(chǎn)業(yè)政策的協(xié)調(diào)配合與產(chǎn)業(yè)政策的協(xié)調(diào)配合（四）（四）與收入政策的協(xié)調(diào)配合與收入政策的協(xié)調(diào)配合貨幣市場包括同業(yè)拆借市場，回購市場，商業(yè)票據(jù)市

7、場，大額可轉(zhuǎn)讓定期存單市場，國庫券市場資本市場的特點資本市場的特點1期限長2交易的目的是為了滿足長期資金的需要3資金借貸量大4收益高，風(fēng)險大。資本市場利息與利息率利息與利息率利率作用利率作用利息具有聚集社會資金，調(diào)節(jié)信貸規(guī)模和結(jié)構(gòu)，提高資金使用效率，穩(wěn)定物價，調(diào)節(jié)貨幣流通決定和影響利率水平的主要因素決定和影響利率水平的主要因素平均利潤率；借貸資金供求狀況；國家經(jīng)濟政策；物價水平；國家再生產(chǎn)狀況；國際利率水平。名義利率名義利率:沒有剔除通

8、貨膨脹因素的利率實際利率實際利率:指在物價不變貨幣購買力不變條件下的利率在通貨膨脹情況下剔除通貨膨脹因素后的利率市場利率:指由貨幣資金的供求關(guān)系所決定的利率官方利率:指由一國政府金融管理部門或中央銀行確定的利率固定利率:在整個借貸期限內(nèi)利率不隨借貸供求狀況而變動的利率浮動利率:指利率隨市場利率的變化而定期調(diào)整的利率決定和影響利率的因素決定和影響利率的因素:1.平均利潤率2.借貸資本的供求關(guān)系3.中央銀行的貨幣政策4.國際利率水平5.預(yù)期

9、通貨膨脹率和通貨緊縮6.匯率對我國利率市場化的認(rèn)識對我國利率市場化的認(rèn)識貨幣與貨幣制度貨幣與貨幣制度貨幣各職能貨幣各職能：⑴價值尺度⑵流通手段⑶貯藏手段⑷支付手段⑸世界貨幣基本職能：基本職能：流通手段價值尺度格雷欣法則格雷欣法則在兩種實際價值不同而名義價值相同的情況下，實際價格較高的貨幣（良幣）必然會被融化收藏而退出流通領(lǐng)域，而實際價格低的貨幣則充斥市場，就所謂的劣幣去除良幣。信用和信用形式信用和信用形式信用信用是以償還本金和支付利息為