內(nèi)部控制信息披露管制研究.pdf

1、21世紀(jì)以來(lái)，美國(guó)安然，世通、施樂(lè)、中航油新加坡分公司等一系列財(cái)務(wù)舞弊案件相繼曝光，透過(guò)這些事件我們不難發(fā)現(xiàn)，公司內(nèi)部控制的薄弱是公司舞弊得逞的重要影響因素。上述舞弊事件引發(fā)了資本市場(chǎng)對(duì)上市公司會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的質(zhì)疑，嚴(yán)重打擊了資本市場(chǎng)上投資者、債權(quán)人等利益相關(guān)者的信心，影響了資本市場(chǎng)的健康發(fā)展。鑒于此，2002年7月美國(guó)國(guó)會(huì)頒布《薩班斯——奧克斯利法案》（簡(jiǎn)稱薩班斯法案），加強(qiáng)了在內(nèi)部控制及信息披露方面的監(jiān)管，要求管理層對(duì)內(nèi)部控制的有效性

2、進(jìn)行評(píng)估并報(bào)告，而且該報(bào)告還要經(jīng)審計(jì)師的審計(jì)。此后，世界其他國(guó)家在修訂和頒布的資本市場(chǎng)監(jiān)管法規(guī)內(nèi)都增加了對(duì)內(nèi)部控制信息披露的詳細(xì)要求。2008年6月和2010年4月，我國(guó)財(cái)政部聯(lián)合五部委發(fā)布的《企業(yè)內(nèi)部控制基本規(guī)范》和《企業(yè)內(nèi)部控制配套指引》要求上市公司董事會(huì)應(yīng)披露內(nèi)部控制有效性的自我評(píng)價(jià)報(bào)告和注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)內(nèi)部控制的審計(jì)報(bào)告，自此我國(guó)內(nèi)部控制信息披露也從自愿性披露進(jìn)入到強(qiáng)制性披露階段。內(nèi)部控制信息作為一種重要的非財(cái)務(wù)信息，直接影響到利益

3、相關(guān)者的判斷和決策。因此，內(nèi)部控制信息披露管制研究已成為當(dāng)前政府監(jiān)管部門、理論界和企業(yè)界的共同課題，對(duì)該課題進(jìn)行研究不僅具有重要的理論價(jià)值，而且具有重要的實(shí)踐意義。
　　本文在梳理國(guó)內(nèi)外內(nèi)部控制信息披露管制相關(guān)研究文獻(xiàn)的基礎(chǔ)上，運(yùn)用演繹、歸納、比較分析、引證等規(guī)范研究方法和數(shù)理統(tǒng)計(jì)分析等實(shí)證研究方法，主要對(duì)以下幾方面內(nèi)容開展研究。
　　首先，對(duì)內(nèi)部控制信息披露管制的供給需求進(jìn)行了分析。在內(nèi)部控制信息披露管制的需求分析中，主要

4、分析了投資者、債權(quán)人、審計(jì)師、企業(yè)管理當(dāng)局和政府等利益相關(guān)者的需求特征；在內(nèi)部控制信息披露管制的供給分析中，發(fā)現(xiàn)我國(guó)內(nèi)部控制信息披露管制供給呈現(xiàn)政府主導(dǎo)的特征；內(nèi)部控制信息披露管制過(guò)程實(shí)質(zhì)上是上市公司與政府之間的博弈過(guò)程，接著對(duì)上市公司與政府之間的博弈均衡進(jìn)行了分析，認(rèn)為上市公司內(nèi)部控制信息披露的詳細(xì)程度與政府監(jiān)管的力度密切相關(guān)；最后探討了一個(gè)有效的內(nèi)部控制信息披露管制的形成過(guò)程。
　　其次，對(duì)內(nèi)部控制信息披露管制的現(xiàn)狀分析。一方

5、面對(duì)我國(guó)內(nèi)部控制信息披露管制政策的發(fā)展歷程進(jìn)行梳理，在此基礎(chǔ)上，總結(jié)我國(guó)內(nèi)部控制信息披露管制的特征，發(fā)現(xiàn)我國(guó)內(nèi)部控制信息披露管制制度存在的問(wèn)題；另一方面對(duì)我國(guó)內(nèi)部控制信息披露管制實(shí)踐中的困境進(jìn)行了剖析，發(fā)現(xiàn)管制主體、管制內(nèi)容等方面有待改進(jìn)，這些為我國(guó)內(nèi)部控制信息披露管制框架體系構(gòu)建提供了線索。
　　再次，運(yùn)用信息熵模型計(jì)算的內(nèi)部控制信息披露質(zhì)量指數(shù)對(duì)2007-2011年五年間境內(nèi)外同時(shí)上市公司的內(nèi)部控制信息披露質(zhì)量進(jìn)行了檢驗(yàn)。檢驗(yàn)

6、結(jié)果發(fā)現(xiàn)，在內(nèi)部控制信息披露質(zhì)量一級(jí)指標(biāo)特征中，可比性質(zhì)量特征指數(shù)較低，在內(nèi)部控制信息披露質(zhì)量二級(jí)指標(biāo)特征中，重要性質(zhì)量特征指數(shù)和真實(shí)性質(zhì)量特征指數(shù)均較低，這說(shuō)明我國(guó)內(nèi)部控制規(guī)范的遵循性程度較低，缺乏內(nèi)部控制缺陷認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)，同時(shí)說(shuō)明上市公司的內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)還不健全。該研究結(jié)論為本文設(shè)計(jì)內(nèi)部控制信息披露管制框架體系和優(yōu)化管制制度提供了實(shí)證依據(jù)。
　　第四，對(duì)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)國(guó)家和地區(qū)的內(nèi)部控制信息披露管制政策進(jìn)行了比較研究。尤其是對(duì)薩班斯法

7、案頒布以后的變化進(jìn)行探討，并對(duì)其特點(diǎn)加以評(píng)析。通過(guò)對(duì)這些國(guó)家上市公司內(nèi)部控制信息披露管制制度的比較分析，得出對(duì)我國(guó)內(nèi)部控制信息披露管制的幾點(diǎn)啟示，這些將為構(gòu)建我國(guó)內(nèi)部控制信息披露管制體系和優(yōu)化我國(guó)內(nèi)部控制信息披露管制制度提供幫助。
　　第五，我國(guó)內(nèi)部控制信息披露管制框架體系的構(gòu)建及政策建議。在前面對(duì)內(nèi)部控制信息披露管制進(jìn)行理論分析和實(shí)踐分析的基礎(chǔ)上，結(jié)合我國(guó)的外部環(huán)境，構(gòu)建了我國(guó)內(nèi)部控制信息披露管制框架體系，接著對(duì)內(nèi)部控制信息披露

8、管制框架體系的構(gòu)成要素進(jìn)行了詳細(xì)闡述，最后提出優(yōu)化我國(guó)內(nèi)部控制信息披露管制制度的政策建議。
　　本文在借鑒前人研究成果基礎(chǔ)上，旨在對(duì)內(nèi)部控制信息披露管制問(wèn)題進(jìn)行系統(tǒng)研究，并力爭(zhēng)有所創(chuàng)新。本研究的主要貢獻(xiàn)在于：第一，提出了內(nèi)部控制信息披露管制目標(biāo)的層次觀。內(nèi)部控制信息披露管制目標(biāo)結(jié)構(gòu)體系包括三個(gè)層次：終極目標(biāo)、中間目標(biāo)和具體目標(biāo)。終極目標(biāo)是保護(hù)利益相關(guān)者的利益、保障市場(chǎng)公平；中間目標(biāo)是“避免市場(chǎng)失靈”和“避免政府失靈”；具體目標(biāo)是保

9、證內(nèi)部控制信息披露質(zhì)量符合相應(yīng)的標(biāo)準(zhǔn)。三個(gè)目標(biāo)相互聯(lián)系、互為補(bǔ)充、依次遞進(jìn)，形成了一個(gè)完整的有機(jī)體系。第二，在管制主體設(shè)計(jì)方面，考慮到我國(guó)管制模式的實(shí)際，提出設(shè)立一個(gè)上市公司內(nèi)部控制管制委員會(huì)，負(fù)責(zé)協(xié)調(diào)督導(dǎo)現(xiàn)有內(nèi)部控制信息披露管制主體中各職能部門的職責(zé)，建立政府各監(jiān)管職能部門的溝通協(xié)調(diào)合作機(jī)制。第三，構(gòu)建了基于利益相關(guān)者權(quán)益保護(hù)的內(nèi)部控制信息披露質(zhì)量指標(biāo)評(píng)價(jià)體系。內(nèi)部控制信息披露管制的目標(biāo)就是消除內(nèi)部控制信息披露的外部性，保護(hù)每個(gè)利益相

10、關(guān)者的權(quán)益，滿足利益相關(guān)者權(quán)益保護(hù)目標(biāo)的高質(zhì)量?jī)?nèi)部控制信息應(yīng)當(dāng)具有以下三個(gè)基本質(zhì)量特征：充分披露、公允性和可比性。在此基礎(chǔ)上，本文構(gòu)建了包括3個(gè)一級(jí)指標(biāo)和7個(gè)二級(jí)指標(biāo)以及22個(gè)三級(jí)指標(biāo)的內(nèi)部控制信息披露質(zhì)量指數(shù)評(píng)價(jià)體系。第四，構(gòu)建了我國(guó)內(nèi)部控制信息披露管制框架體系。在對(duì)內(nèi)部控制信息披露管制進(jìn)行理論分析和實(shí)踐分析的基礎(chǔ)上，根據(jù)中國(guó)國(guó)情，借鑒國(guó)外尤其是美國(guó)內(nèi)部控制信息披露管制的經(jīng)驗(yàn)，提出了構(gòu)建我國(guó)內(nèi)部控制信息披露管制框架體系的設(shè)想。這一框架