小額貸款公司的風險管理探析

1、<p>　　小額貸款公司的風險管理探析</p><p>　　【摘 要】本文首先對小額貸款公司面臨的風險進行了分類，分為四類：市場風險；信用風險；操作風險；合規(guī)風險。針對每一種風險的類型進行原因分析，試圖為建立良好的風險管理系統(tǒng)提供一定的參考。隨后對如何建立良好的風險管理系統(tǒng)進行了一定的思考，并提出了三點建議：建立良好的風險識別系統(tǒng)；對從事專業(yè)技術（如金融或法律）的員工進行定期專業(yè)培訓；對于各種風險進行風

2、險分散管理，加強內(nèi)控機制，建立有效的風險補償機制。 </p><p>　　【關鍵詞】小額貸款公司 高風險 風險管理 風險控制 </p><p>　　我國小額貸款公司的發(fā)展為現(xiàn)代金融不斷的注入了新的血液。自2008年5月8日《關于小額貸款公司試點的指導意見》發(fā)布，小額貸款公司在中國正式合法化以來，小額貸款公司的發(fā)展就一直十分迅速，也得到了社會與政府的更多關注。2010年開始，中國人民銀行開始

3、對于小額貸款公司的發(fā)展發(fā)布統(tǒng)計報告。截至2010年底，全國共有小額貸款公司2614家。貸款余額1975億元，當年新增貸款1202億元。 截至2011年12月末，全國共有小額貸款公司4282家，貸款余額3915億元，全年累計新增貸款1935億元。 截至2012年12月末，全國共有小額貸款公司6080家，貸款余額5921億元，全年新增貸款2005億元。 從最新的數(shù)據(jù)可以看到，截至2013年3月末，全國共有小額貸款公司6555家，貸款余額63

4、57億元，全年新增貸款434億元。 由上述數(shù)據(jù)可以看出，小額貸款公司的發(fā)展速度越來越快，2013年第一季度就增加了500家。但越是發(fā)展的迅速，越應該對發(fā)展中重要的管理問題加以重視，作為風險管理型公司，風險的識別與控制在整個公司的管理過程中都顯得尤為重要。 </p><p>　　1.小額貸款公司風險的種類 </p><p>　　和其他類型的公司相比，由于小額貸款公司的主營業(yè)務為發(fā)放小額的信用

5、貸款，所以其面臨著更高的風險，這些風險有些來自公司外部，也有一些來自公司內(nèi)部。大致可以分為以下四類： </p><p>　　1.1市場風險。對于金融機構而言，市場風險是最普遍存在，也是影響最大最無法控制的風險因素。市場風險是系統(tǒng)性風險，是指宏觀經(jīng)濟下滑使所有企業(yè)經(jīng)營都出現(xiàn)困難，也包括市場競爭激烈而必然有一小部分企業(yè)失敗所帶來的風險。 對于小額貸款公司具體而言，根據(jù)《關于小額貸款公司試點的指導意見》的規(guī)定，小額貸款

6、公司按照市場化原則進行經(jīng)營，貸款利率上限放開，但不得超過司法部門規(guī)定的上限，下限為人民銀行公布的貸款基準利率的0.9倍，具體浮動幅度按照市場原則自主確定。有關貸款期限和貸款償還條款等合同內(nèi)容，均由借貸雙方在公平自愿的原則下依法協(xié)商確定。規(guī)定中所說的上限，是銀行同期利率的四倍。小額貸款公司的利率水平，將受到央行利率水平變化的直接影響，尤其在經(jīng)濟波動較大時，央行不斷對利率進行調(diào)整，會增加小額貸款公司的利率風險。 </p>&l

7、t;p>　　1.2信用風險。信用風險又被成為違約風險（違約時才會發(fā)生的損失），存在于信用借貸的整個過程中，是指債務人在獲得小額貸款公司為其提供的信用支持之后不能遵照合約按時足額償還本金和利息的可能性以及由于某一方面信用等級下降而造成違約的可能性，信用風險的后果可造成小額貸款公司所支出的資金部分或全部損失。信用風險包括道德風險和償債能力風險，其不像市場風險那樣系統(tǒng)性比較強，每一次交易其風險都是不同的，所以它通常是沒有系統(tǒng)的，對于它的

8、防范也需要采用多樣的手段。一般來說，市場風險的概率被認為是基本呈正態(tài)分布的，但是信用風險則是非正態(tài)分布的。對于無抵押貸款，其風險特征是在貸款安全收回（通?？赡苄暂^大）的情況下，放款人獲得正常的利息收益，但一旦風險轉(zhuǎn)化為實際損失（通?？赡苄暂^小），這種損失就比利息收益大得多。這種收益與損失不對稱的風險特征使得信用風險的概率分布發(fā)生傾斜。 </p><p>　　信用風險存在的最主要原因是借款人的主觀違約風險。信用屬于

9、道德范疇，在沒有出現(xiàn)違法事件時，信用對于自然人或組織都沒有強制約束力，容易發(fā)生變化。通常，因為小額貸款公司的利率較高，向小額貸款公司借款的很多借款人都是因為各種原因在商業(yè)銀行無法借到款的個人或組織。這些借款人本身就存在著較高的信用風險。獲取信息的不對稱也是引起信用風險的重要原因，如果把貸款作為一種金融產(chǎn)品來看，其流動性是很差的，幾乎沒有二級市場。沒有二級市場也就意味著無法從二級市場獲取相應的信息和數(shù)據(jù)，對于小額貸款人或微小企業(yè)的資金情況

10、和信用情況通常沒有記錄。小額貸款公司要想獲得每個客戶的真實完整的信用情況等，成本比較高。就小額貸款公司而言，與商業(yè)銀行不同的是，無擔保無抵押的信用貸款是最常見的貸款模式。小額貸款公司的受眾是農(nóng)村地區(qū)的中低收入人群和中小型企業(yè)，這些受眾多數(shù)在我國的農(nóng)村地區(qū)，在這些地區(qū)，信用體系是沒有被建立起來的。也就是說，小額貸款公司的借款人通常是沒有任何信用記錄的，對于某些借款人來說，可能一生也就借一次款，即使該借款人由于各種原因沒有按時還款，對他的記

11、錄可能也對后期的信用貸款發(fā)放沒有借鑒意義。 </p><p>　　在目前的制度環(huán)境下，小額貸款公司發(fā)放信用貸款還有比商業(yè)銀行更大的風險。根據(jù)《關于小額貸款公司試點的指導意見》規(guī)定，凡是省級政府能明確一個主管部門（金融辦或相關機構）負責對小額貸款公司的監(jiān)督管理，并愿意承擔小額貸款公司風險處置責任的，方可在本?。▍^(qū)、市）的縣域范圍內(nèi)開展組建小額貸款公司試點。也就是說，不同地區(qū)小額貸款公司的監(jiān)督管理部門都是不同的，處于

12、該區(qū)域的小額貸款公司只能在本區(qū)域內(nèi)發(fā)放小額貸款。這就意味著，對于特定的小額貸款公司，借款戶口群可能集中于某一行業(yè)，一旦這一行業(yè)發(fā)生運行不良的狀態(tài)，將影響很多客戶的償債能力。例如，山東某小額貸款公司建立在某以小型煉鋼為主的村鎮(zhèn)，經(jīng)濟環(huán)境良好時，該小額貸款公司發(fā)放了大量的信用貸款，后遇地震，多數(shù)煉鋼設備被破壞，很多農(nóng)戶無法再進行煉鋼，償債能力集體性下降，此時，該小額貸款公司就面臨著嚴重的行業(yè)系統(tǒng)風險。 </p><p&g

13、t;　　1.3操作風險。巴塞爾操作監(jiān)管委員會對操作風險的定義為：操作風險是指由于不完善或有問題的內(nèi)部操作過程、人員、系統(tǒng)或外部事件而導致的直接或間接損失的風險。對于小額貸款公司而言，這樣的風險包括公司被欺詐的風險，員工能力不足造成的風險，電子系統(tǒng)出現(xiàn)技術問題導致的風險等。對于多數(shù)成立在農(nóng)村地區(qū)的小額貸款公司而言，招收到在金融、法律方面有一定的技能的工作人員并不是一件容易的事，甚至大部分從業(yè)人員沒有金融方面的相關經(jīng)驗。缺乏技能的員工有，可

14、能導致在貸前調(diào)查或貸后管理時無法識別借款人虛增資產(chǎn)、隱瞞債務、虛計現(xiàn)金流等問題。 小額貸款公司需要完善的計算機系統(tǒng)來支持各項業(yè)務的進行，這一方面，則需要專業(yè)的計算機人才對小額貸款公司的電子系統(tǒng)進行設計、維護，防止數(shù)據(jù)的丟失或外泄。 　　1.4合規(guī)風險。對于其他公司，或是金融機構而言，合規(guī)性風險是非常小的，因為與其相關的法律基本健全，制度環(huán)境穩(wěn)定。但是對于小額貸款公司而言，其合法化時間較短，相關的法律法規(guī)還非常不健全。從小額貸款公司從事

15、的業(yè)務來看，“只貸不存”的原則讓小額貸款公司有別于商業(yè)銀行，也就是說，對于小額貸款公司的管理應該更多的適用《公司法》的規(guī)定。但是</p><p>　　2.防范風險的具體管理措施 </p><p>　　建立良好的風險管理系統(tǒng)，要在對上述類型的風險進行有效識別的基礎上進行。對于風險本身有足夠的認識，并建立科學的機制對風險進行防范和控制。下面從比較重要的幾點說明小額貸款公司應該具備的具體管理措施

16、。 </p><p>　　2.1良好的風險識別系統(tǒng)。良好的風險識別系統(tǒng)應是在對風險充分認識的基礎上建立起來的，這一認識包括對于風險類型的認識，也包括對于與風險相關的資料的收集與整理。1、對于市場風險的識別不需要太多的人力和物力，因為市場的變化是一個長期相對穩(wěn)定的過程。對于市場風險的識別是建立在對于整體經(jīng)濟環(huán)境的了解基礎上的，需要計算機對于市場變化資料進行一定的分析和處理，在市場風險存在及時采取措施減小對于小額貸款

17、公司的沖擊。2、對于信用風險的識別相對復雜，也更加重要，因為信用風險是最容易使小額貸款公司受到損失的風險。首先對于貸款申請人要進行貸前審查。貸前審查主要分為財務調(diào)查與非財務調(diào)查兩大類，針對企業(yè)客戶、個體客戶或個人客戶，貸前調(diào)查中的財務與非財務部分比重可以進行調(diào)整。 財務調(diào)查包括核實貸款人提供的各項與其財產(chǎn)狀況相關資料的真實性，并對其償債能力（短期償債能力、長期償債能力、資金投資的風險及收益率等）進行判斷。如果是個人，可以對其近五年來的收

18、入狀況，資信狀況，文化教育程度等方面進行分析。如果是企業(yè)，可以對其五年來的年度財務報告進行分析，通過審計的計算方法，運用財務分析師等軟件，分析該企業(yè)的財務狀況，以及是否有</p><p>　　2.2員工專業(yè)培訓。由于其工作的專業(yè)性，小額貸款公司應該對員工進行入職培訓和定期培訓。培訓有兩個目的，首先是要建立良好的公司文化，增強員工對于公司本身的認可度和自身的責任感。因為道德對于操作風險的防范起著非常重要的作用，在工

19、作中自信細心道德水平較好的員工將減小相關風險。另一個目的是提高員工的專業(yè)素質(zhì)，對于小額貸款公司而言，金融和法律方面的知識是必備的，但是由于條件限制，很多小額貸款公司建立在城鎮(zhèn)甚至鄉(xiāng)下，從業(yè)人員對于金融方面知識的了解很少，也很少有人從事過專門的金融方面的工作。所以金融類的技術培訓就顯得尤為重要。良好的培訓可以提高員工專業(yè)素質(zhì)，從而減少因為操作不熟練給公司造成的操作風險。 </p><p>　　2.3風險分散與補償機

20、制。在對風險進行有效識別的基礎上，小額貸款公司必須建立： </p><p>　　2.3.1風險分散機制。根據(jù)《關于小額貸款公司試點的指導意見》：小額貸款公司發(fā)放貸款，應堅持“小額、分散”的原則，鼓勵小額貸款公司面向農(nóng)戶和微型企業(yè)提供信貸服務，著力擴大客戶數(shù)量和服務覆蓋面。同一借款人的貸款余額不得超過小額貸款公司資本凈額的5%。在此標準內(nèi)，可以參考小額貸款公司所在地經(jīng)濟狀況和人均GDP水平，制定最高貸款額度限制。根

21、據(jù)這一原則，小額貸款公司應該建立以下機制（1）多樣化的小額貸款模式：針對不同信用等級和風險等級的貸款人，建立各種類型的貸款模式，如有抵押貸款抵押額與貸款餓的比例分配模式；根據(jù)信用度的無抵押貸款額度與期限的設計；擔保方與貸款額度的配比模式。（2）各種貸款模式之間平衡機制：針對不同的客戶，小額貸款公司應該因人而異，根據(jù)信用的評定結果，制定不同的貸款還款計劃，并且讓各個貸款模式之間盡量處在一個平衡的狀態(tài)。（3）相互制衡的組織結構：權力的有效制

22、衡可以防止權力的濫用，減少風險，針對這一點，小額貸款公司應該建立審計部門對于財務部門的制衡機制，監(jiān)事對于董事會和其他高管的制衡機制，以及風險評估部門與貸款業(yè)務部門的制衡機制等。 </p><p>　　2.3.2風險補償機制。小額貸款公司對于某些風險是可以提前預測到的，這些損失也可以叫預測內(nèi)損失，對于這些在一定比例情況下一定發(fā)生的風險，可以對不同的風險類型進行評級，制定不同的風險補償率，在貸款時收取一定的風險費用。