以房養(yǎng)老的風險及規(guī)避機制研究.pdf

1、中國已經(jīng)正式步入老齡化社會，如按照現(xiàn)行體制，預計到2030年我國老年人口占總人口的比例將達到24％。北京、上海、廣州等大城市這一比例將高達35%。而到那時國家退休金體制所面臨的資金缺口將達500多億美元。如果這種情況得不到改善，就意味著若干年以后，養(yǎng)老金將“收不抵支”，很大一部分老年人將面臨不能領取養(yǎng)老金的困境。目前“4-2-1”的家庭結構模式，更加重了年輕一代的養(yǎng)老負擔。老年人一月一兩千元的退休金有時甚至不足以支付醫(yī)療、服務費用。而且

2、我國集中收養(yǎng)的程度較低，福利機構供不應求。因此探索更多更好的養(yǎng)老模式對于“未富先老”、養(yǎng)老保障體系不完善的中國來說是一個重大課題。
　　在美國和新加坡等國家，反抵押貸款作為以房養(yǎng)老的最主要的表現(xiàn)形式，已被政府作為解決老齡化問題的方法之一。作為一種長期的借貸行為，住房反抵押貸款受到實際款項支付時間長度、抵押資產(chǎn)的實際價值及其變化等多種因素的影響，從而存在著相當大的不確定性。這造成在其操作過程中貸、借雙方均存在著風險，因此可能影響其推