雙邊投資保護(hù)協(xié)定中的資本轉(zhuǎn)移自由規(guī)則研究.pdf

1、隨著國(guó)際投資發(fā)展勢(shì)頭日益強(qiáng)勁,與投資有關(guān)的資本轉(zhuǎn)移問(wèn)題也成為國(guó)際投資立法關(guān)注的焦點(diǎn)。但是,規(guī)制國(guó)際投資的國(guó)際立法還相當(dāng)薄弱。在多邊立法層面,并無(wú)與國(guó)際貿(mào)易可以相比的系統(tǒng)的法律體系。相反,雙邊投資立法是國(guó)際投資領(lǐng)域的主要國(guó)際法依據(jù)。而雙邊投資保護(hù)協(xié)定(BIT)則是當(dāng)今被應(yīng)用最廣的雙邊投資立法形式。因此,探討B(tài)IT中的與投資有關(guān)資本轉(zhuǎn)移自由規(guī)則具有重要的理論意義和實(shí)踐價(jià)值。此外,與現(xiàn)有的多邊投資立法相比,BIT作為與投資有關(guān)資本轉(zhuǎn)移規(guī)則的載

2、體似乎更為適宜,所以,從該規(guī)則發(fā)展的完備性和發(fā)展趨勢(shì)的角度看,對(duì)BIT中的與投資有關(guān)資本轉(zhuǎn)移自由規(guī)則進(jìn)行研究也具有重要意義。本研究分為三個(gè)部分：
　　第一部分：與投資有關(guān)資本轉(zhuǎn)移規(guī)則概述。首先以多邊體制下的與投資有關(guān)資本轉(zhuǎn)移自由規(guī)則相對(duì)于 BIT體系存在不足的角度,對(duì)多邊體制中的有關(guān)規(guī)定進(jìn)行了文本分析和理論分析。在多邊體制下,由于資本輸出國(guó)與資本輸入國(guó)之間的矛盾始終主要體現(xiàn)為發(fā)達(dá)國(guó)家與發(fā)展中國(guó)家之間的矛盾,而發(fā)達(dá)國(guó)家與發(fā)展中國(guó)家在

3、與投資有關(guān)資本轉(zhuǎn)移自由的程度問(wèn)題上又無(wú)法達(dá)成共識(shí),因此,針對(duì)發(fā)生最廣泛的,跨越兩大利益集團(tuán)的國(guó)際投資,BIT體系的與投資有關(guān)資本轉(zhuǎn)移規(guī)則較多邊體制中的有關(guān)規(guī)定具有更強(qiáng)的覆蓋力。另外,從法律文件設(shè)計(jì)的目的角度看,BIT的宗旨同與投資有關(guān)資本轉(zhuǎn)移自由規(guī)則目的之間的高度契合性也使其更有利于轉(zhuǎn)移自由規(guī)則保護(hù)外來(lái)投資和投資者的目的的實(shí)現(xiàn)。鑒于作為BIT體系前身的FCN雙邊體制為現(xiàn)代BIT體系有關(guān)內(nèi)容所奠定了基礎(chǔ),本文簡(jiǎn)要論述了FCN體系對(duì)與投資有

4、關(guān)資本轉(zhuǎn)移自由的保障。
　　第二部分：BIT中的與投資有關(guān)資本轉(zhuǎn)移自由規(guī)則。分析論述了現(xiàn)代 BIT體系中的與投資有關(guān)資本轉(zhuǎn)移自由規(guī)則的內(nèi)容,包括轉(zhuǎn)移自由條款中的“轉(zhuǎn)移”措辭的涵義,以及不同涵義所體現(xiàn)的不同締約方的不同經(jīng)濟(jì)考慮;轉(zhuǎn)移自由條款對(duì)調(diào)整對(duì)象范圍的規(guī)定,以及對(duì)不同規(guī)定形式的解釋方法;貨幣性自由轉(zhuǎn)移所必需的有關(guān)幣種和匯率的可兌換性要求的設(shè)置,以及其中可能出現(xiàn)的漏洞;投資東道國(guó)對(duì)與投資有關(guān)的資本轉(zhuǎn)移可以作出的實(shí)質(zhì)性和程序性限制性

5、規(guī)定;與投資有關(guān)的資本轉(zhuǎn)移自由的“臨時(shí)背離”規(guī)定及其合理性基礎(chǔ)和具體設(shè)計(jì)。
　　第三部分：我國(guó)BIT中的與投資有關(guān)資本轉(zhuǎn)移自由條款的完善。首先對(duì)我國(guó)已締結(jié)的BIT中的與投資有關(guān)資本轉(zhuǎn)移自由規(guī)則的現(xiàn)狀進(jìn)行了簡(jiǎn)要說(shuō)明。然后,在上文分析論證的基礎(chǔ)上，提出了我國(guó)以后再締結(jié) BIT時(shí),應(yīng)訂入完善的與投資有關(guān)資本轉(zhuǎn)移條款的構(gòu)想:一是慮及我國(guó)現(xiàn)階段對(duì)外資準(zhǔn)入的控制需要,應(yīng)在與投資有關(guān)資本轉(zhuǎn)移條款中明確“轉(zhuǎn)移”意為“轉(zhuǎn)出”,或采用“匯出”措辭;二