農(nóng)村正規(guī)金融與非正規(guī)金融關(guān)系的研究——基于西部12?。ㄊ小^(qū)）2424戶農(nóng)戶調(diào)研數(shù)據(jù)的分析.pdf

1、我國農(nóng)村金融市場存有的“二元機(jī)構(gòu)”問題一直是學(xué)術(shù)界和金融改革者關(guān)注的焦點。隨著我國經(jīng)濟(jì)增長速度放緩，通過理順正規(guī)金融和非正規(guī)金融之間的關(guān)系，明確影響信貸供需的因素來提升農(nóng)戶的信貸獲得來提升國內(nèi)消費(fèi)、拉動內(nèi)需以促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長尤為重要。
　　本文在對農(nóng)村金融相關(guān)文獻(xiàn)研究進(jìn)行歸納、總結(jié)的基礎(chǔ)上，依據(jù)金融市場兩部門之間關(guān)系的理論解釋，建立數(shù)理模型推導(dǎo)出本文研究假設(shè)，基于對西部12?。ㄊ?、區(qū)）2424戶的農(nóng)戶進(jìn)行調(diào)研得到的數(shù)據(jù)，建立四元Pro

2、bit回歸模型，實證分析了西部農(nóng)村地區(qū)正規(guī)金融和非正規(guī)金融之間的關(guān)系以及影響信貸供需雙方的因素。
　　研究發(fā)現(xiàn):(1)農(nóng)戶家庭對外籌資主要依賴于非正規(guī)金融，但剩余資金則流向正規(guī)金融部門，信貸供需之間依然存在很大的缺口。(2)在西部農(nóng)村地區(qū)，正規(guī)金融和非正規(guī)金融之間存在互補(bǔ)關(guān)系?；パa(bǔ)關(guān)系源于各自的比較優(yōu)勢，促使實現(xiàn)“1+1＞2”的非零合博弈結(jié)果，這種互補(bǔ)關(guān)系在服務(wù)對象為經(jīng)濟(jì)狀況較好的農(nóng)戶時更加顯著?；パa(bǔ)關(guān)系體現(xiàn)在多方面，如市場互補(bǔ)、

3、產(chǎn)品互補(bǔ)、服務(wù)群體互補(bǔ)、經(jīng)營成本互補(bǔ)等。(3)農(nóng)戶的借款主要用于生活性消費(fèi)，為了農(nóng)業(yè)生產(chǎn)投資而借款的農(nóng)戶占比小。子女教育、蓋房、看病、紅白喜事等消費(fèi)性支出是借款的重要安排途徑。(4)農(nóng)戶受到金融排斥的影響。對農(nóng)戶信貸供給不足的現(xiàn)象有多重原因，宏觀上包括服務(wù)群體的弱質(zhì)性所帶來的低盈利性、信息不對稱等。微觀上，信貸機(jī)構(gòu)會考慮農(nóng)戶家庭經(jīng)濟(jì)條件、信用狀況等多重因素，如年齡、收入及收入結(jié)構(gòu)、支出結(jié)構(gòu)等。正規(guī)金融機(jī)構(gòu)還會考察農(nóng)戶的組織資本;非正規(guī)金