供應鏈金融風險預警與防控研究.pdf

1、供應鏈金融風險是銀行等金融機構在提供供應鏈金融服務過程中發(fā)生損失的不確定性。由于面臨的不確定因素較多，供應鏈金融風險具有較強的復雜性和隱蔽性，會利用供應鏈與金融系統(tǒng)的關聯(lián)性和脆弱性，對供應鏈金融業(yè)務中各方參與者帶來巨大損失和破壞，使得供應鏈融資業(yè)務的實際收益和預期收益產(chǎn)生較大的偏差。越來越復雜的金融風險已成為制約供應鏈金融發(fā)展的關鍵問題，如何對復雜的供應鏈金融風險準確辨識、科學監(jiān)測、有效防控，是緩解中小企業(yè)融資難、拓展銀行業(yè)務空間、培育

2、第三產(chǎn)業(yè)競爭力的現(xiàn)實要求與緊迫任務。
　　作為一個較新的研究領域，目前對供應鏈金融風險管理的文獻研究大多集中在概念和價值的定性描述，理論研究上未形成供應鏈金融風險全面管理的理論體系支撐，實踐應用上缺乏科學的定量預警測度模型工具和有效的風險管理技術與方法。有鑒于此，本文立足于當前供應鏈金融發(fā)展的時代與現(xiàn)實背景，按照全面風險管理的內在要求與研究邏輯，對供應鏈金融風險管理開展系統(tǒng)深入研究，并試圖構建一個能夠提供理論指導的供應鏈金融風險管

3、理理論模型框架，設計一個涵蓋供應鏈金融風險系統(tǒng)特征的風險預警指標體系，找到一個適合供應鏈金融風險測度要求的風險定量預警監(jiān)測模型，引入一種切合供應鏈金融風險防控實際的現(xiàn)代風險管理的新思路與方法?；谝陨舷到y(tǒng)研究，本文得到如下研究成果：
　?。?）搭建了供應鏈金融風險管理的理論模型框架。從供應鏈管理理論、結構融資理論、風險管理理論和動態(tài)博弈理論出發(fā)，基于全面風險管理的思路，構建了供應鏈金融風險管理的理論模型框架，用于指導供應鏈金融風險

4、的理論與實踐應用。
　?。?）設計了供應鏈金融風險預警綜合指標體系。通過深入分析供應鏈金融風險的形成機理、傳導機制與效應，對風險指標進行辨識分析，按照“主體+債項”的評級思路設計了較為系統(tǒng)全面的供應鏈金融風險預警綜合指標體系，用于供應鏈金融風險的監(jiān)測與預警評價。
　?。?）建立了基于PCA-LOGIT的供應鏈金融風險監(jiān)測預警模型。通過對國內外風險度量模型的適用性梳理分析，建立了適應供應鏈金融風險特征的二分類違約概率分布模型，