淺析融資租賃公司風(fēng)險(xiǎn)及其控制 開題報(bào)告

1、<p>　　一、選題的依據(jù)及意義：</p><p>　　金融危機(jī)為中國融資租賃業(yè)提供了發(fā)展機(jī)遇。融資租賃作為一種新型的融資工具，近年來在我國現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域發(fā)展迅猛。其原因一是在金融危機(jī)情況下, 銀行借貸和企業(yè)融資難度加大擴(kuò)大了企業(yè)與金融租賃公司合作的機(jī)遇; 二是中國政府推出的四萬億經(jīng)濟(jì)刺激計(jì)劃為金融租賃業(yè)帶來了歷史性的發(fā)展機(jī)遇?？梢? 巨大的市場潛力和潛在需求為融資租賃業(yè)發(fā)展帶來了良好機(jī)遇。 然而，大多數(shù)

2、融資租賃公司在開拓市場的同時(shí)，對融資租賃風(fēng)險(xiǎn)了解和認(rèn)識卻停留在表面上，風(fēng)險(xiǎn)控制工作也處于摸索階段。建設(shè)完善、系統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)控制體系必要而緊迫。為此確定該題。本論文的撰寫對融資租賃公司進(jìn)行業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的控制具有一定的理論和實(shí)踐意義。</p><p>　　二、國內(nèi)外研究現(xiàn)狀及發(fā)展趨勢：</p><p>　　融資租賃最早在美國出現(xiàn)，發(fā)展非常迅速，相關(guān)的理論與實(shí)證研究較多在早期的理論研究中，大部分集中于融

3、資租賃的業(yè)務(wù)特點(diǎn)、成本分析及國家稅收和折舊準(zhǔn)則對融資租賃決策的影響上。隨著金融風(fēng)險(xiǎn)以及信用風(fēng)險(xiǎn)的加劇風(fēng)險(xiǎn)管理理論得到了更多的關(guān)注。不僅推出了各種各樣的預(yù)測模型和技術(shù)，而且提出了不少新穎的管理思想。隨著CAPM模型、Merton期權(quán)思想、VaR模型、RISkmetriCS模型、CreditmetricS+模型、KMV信用模型、KPMG貸款分析系統(tǒng)以及CSFP信用風(fēng)險(xiǎn)附加模型的推廣和進(jìn)一步發(fā)展,風(fēng)險(xiǎn)管理的風(fēng)格也從單一資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)管理向資產(chǎn)組合風(fēng)

4、險(xiǎn)管理轉(zhuǎn)變,并越來越廣泛地應(yīng)用于各種金融機(jī)構(gòu)中。</p><p>　　在我國能夠從事金融租賃業(yè)務(wù)的有進(jìn)金融租賃公司、中外合資租賃公司、信托公司、一些財(cái)務(wù)公司等金融機(jī)構(gòu)，相對而言，在我國以銀行為絕對中心 的金融業(yè)中，融資租賃的地位并不凸顯。國內(nèi)對金融租賃的研究集中于金融租賃業(yè)務(wù)現(xiàn)存問題上的定性分析和理論上的簡單分析。另一方面，國內(nèi)雖然也有對金融租賃風(fēng)險(xiǎn)的研究，但大多數(shù)是以某一專項(xiàng)金融租賃交易為研究對象，比如對飛機(jī)，

5、船舶等行業(yè)的融資租賃業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)如何處理，或是籠統(tǒng)的研究融資租賃業(yè)務(wù)中存在的風(fēng)險(xiǎn)。</p><p>　　三、本課題研究內(nèi)容：</p><p>　　(一)融資租賃公司可能遇到的風(fēng)險(xiǎn)</p><p>　　1.經(jīng)營環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)。融資租賃公司的經(jīng)營是在一定的經(jīng)營環(huán)境范圍之內(nèi)的經(jīng)營活動(dòng),不可避免的受到國家政策和國家宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境的影響。主要包括國家經(jīng)濟(jì)政策風(fēng)險(xiǎn)、金融政策風(fēng)險(xiǎn)、市場競爭風(fēng)

6、險(xiǎn)</p><p>　　2.企業(yè)內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)。除了外部不可避免的風(fēng)險(xiǎn)之外,公司內(nèi)部的經(jīng)營決策、人員配置以及經(jīng)營行為和員工的工作能力也給融資租賃公司的經(jīng)營帶來了一定的風(fēng)險(xiǎn)。主要包括審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)、決策風(fēng)險(xiǎn)、人才流動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)</p><p>　　3.承租人信用風(fēng)險(xiǎn)。承租人的信用風(fēng)險(xiǎn)主要是指承租人能否按時(shí)交付租金和履行合同。</p><p>　?。ǘ┤谫Y租賃公司的風(fēng)險(xiǎn)防范措施<

7、/p><p>　　1.建立保障組織體系。融資租賃公司首先要構(gòu)造健全的風(fēng)險(xiǎn)管理和內(nèi)部控制組織架構(gòu)，以明確不同層次的相關(guān)責(zé)任。</p><p>　　2.建立風(fēng)險(xiǎn)管理策略。由公司領(lǐng)導(dǎo)負(fù)責(zé)，指導(dǎo)建立風(fēng)險(xiǎn)管理策略，結(jié)合公司的內(nèi)部運(yùn)作環(huán)境和宏觀經(jīng)濟(jì)等市場條件，確認(rèn)企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)偏好和風(fēng)險(xiǎn)承受程度，進(jìn)而評估主要客戶行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)情況，指導(dǎo)建立相關(guān)租賃物產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)識別和風(fēng)險(xiǎn)控制點(diǎn)。</p><p&g

8、t;　　3.高素質(zhì)人才與風(fēng)險(xiǎn)管理文化。實(shí)現(xiàn)有效的風(fēng)險(xiǎn)管理，人是管理的關(guān)鍵?，F(xiàn)代風(fēng)險(xiǎn)管理知識含量高、技術(shù)性強(qiáng)，需要有專業(yè)的人才才能勝任。其次，風(fēng)險(xiǎn)管理文化也是金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部控制體系的重要因素，在融資租賃公司中，風(fēng)險(xiǎn)管理不是被作為一個(gè)項(xiàng)目執(zhí)行，而應(yīng)該作為文化的一部分、作為公司經(jīng)營的方式的一種被建設(shè)和貫徹。</p><p>　　4.業(yè)務(wù)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)評估。在項(xiàng)目開展過程中，分不同階段對風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評估，主要有三種：事前風(fēng)險(xiǎn)評估，事

9、中風(fēng)險(xiǎn)評估和事后風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對。</p><p>　　四、本課題研究方案：</p><p>　?。ㄒ唬╅喿x有關(guān)文獻(xiàn)，對融資租賃公司的風(fēng)險(xiǎn)有一個(gè)較清晰的全面了解。</p><p>　?。ǘθ谫Y租賃公司的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行歸類。</p><p>　?。ㄈθ谫Y租賃公司的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行原因分析。</p><p>　　（四）站在融資租賃公司的

10、角度，結(jié)合融資租賃的風(fēng)險(xiǎn)特點(diǎn)，對其提出相應(yīng)的防范措施。</p><p><b>　　(五)總結(jié)。</b></p><p>　　五、研究目標(biāo)、主要特色及工作進(jìn)度：</p><p><b>　　(一) 研究目標(biāo)　</b></p><p>　　通過對融資租賃公司在經(jīng)營過程中存在的風(fēng)險(xiǎn)的分析，歸納出在融資租

11、賃業(yè)務(wù)中出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)類型，并從信用風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)、金融風(fēng)險(xiǎn)、政策風(fēng)險(xiǎn)、管理風(fēng)險(xiǎn)、不可抗力風(fēng)險(xiǎn)六個(gè)方面分析，對如何有效防范這些風(fēng)險(xiǎn)提出了自己的見解。</p><p><b>　?。ǘ┲饕厣?lt;/b></p><p>　　從融資租賃公司角度，深入分析融資租賃業(yè)務(wù)的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)因素和風(fēng)險(xiǎn)因素的成因，并在分析的基礎(chǔ)上提出了相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)防范和控制建議。最后，在對本研究進(jìn)行簡單概括的基

12、礎(chǔ)上，提出了促進(jìn)我國融資租賃發(fā)展亟待解決的幾個(gè)問題，對我國融資租賃業(yè)的發(fā)展前景作出了自己的看法。</p><p><b>　?。ㄈ┕ぷ鬟M(jìn)度</b></p><p>　　1.畢業(yè)設(shè)計(jì)準(zhǔn)備 </p><p>　　2010年09月25日-2010年10月31日</p><p>　　2.確定題目

13、 </p><p>　　2010年11月01日-2009年11月12日</p><p>　　3.撰寫提交《開題報(bào)告書及文獻(xiàn)綜述》　　　 </p><p>　　2010年11月16日-2009年12月16日</p><p>　　4.撰寫論文初稿　　　 </p><p>　　2010

14、年12月13日-2009年12月24日</p><p><b>　　5.撰寫論文二稿 </b></p><p>　　2011年01月02日-2010年02月28日</p><p><b>　　6.撰寫論文三稿 </b></p><p>　　2011年03月01日-2011年04月11日</p&

15、gt;<p>　　7.論文定稿 </p><p>　　2011年04月12日-2011年05月09日</p><p>　　8.答辯準(zhǔn)備及論文答辯 </p><p>　　2011年05月10日-2011年05月20日</p><p><b>　　六、參考文獻(xiàn)：</b>

16、;</p><p>　　[1].楊培根，我國融資租賃業(yè)的立法思考.湖南財(cái)經(jīng)高等?？茖W(xué)校學(xué)報(bào)[J], 2005(6):54一55</p><p>　　[2].王麗萍，關(guān)于融資租賃公司風(fēng)險(xiǎn)控制的探討. 法制與經(jīng)濟(jì)[ J ]，2010年5月（總第239期）</p><p>　　[3].中華人民共和國財(cái)政部制定.企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則----租賃[S]. 北京：中國財(cái)政經(jīng)濟(jì)出版社

17、. 2006</p><p>　　[4].張武，何平. 論融資租賃的風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制.中央政法管理干部學(xué)院學(xué)報(bào)[ J ].2001(4):4~7</p><p>　　[5].劉瑞波.我國融資租賃業(yè)務(wù)發(fā)張的主要的障礙及對策研究.哈爾濱金融高等?？茖W(xué)校學(xué)報(bào)[ J ]. 1998（2）：45~48</p><p>　　[6].劉偉華譯.風(fēng)險(xiǎn)管理[M].北京.中信出版社，200

18、2</p><p>　　[7].和秀星，曹嚴(yán)禮.我國金融租賃業(yè)存在的問題及對策[M].西南金融.2001（9）:58~61</p><p>　　[8].何文炯主編.風(fēng)險(xiǎn)管理.籌資風(fēng)險(xiǎn)與防范[M].北京：經(jīng)濟(jì)科學(xué)出版社.1999</p><p>　　[9].張繼康.企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)管理[M]. 上海：立信會計(jì)出版社. 1999</p><p>　　

19、[10].婁夢雯.關(guān)于我國發(fā)展融資租賃的思考.紹興文理學(xué)院學(xué)報(bào)[ J ].2004年8月：40~43</p><p>　　[11].章連標(biāo)，馬連鋒.飛機(jī)融資租賃風(fēng)險(xiǎn)模糊綜合評價(jià)模型[M]. 中國民航大學(xué)</p><p>　　[12].朱佳佳.金融租賃風(fēng)險(xiǎn)淺析[ J ]. 市場周刊研究版. 2005年12月號</p><p>　　[13].何平.論融資租賃的的風(fēng)險(xiǎn)與防

20、范對策.安徽農(nóng)業(yè)大學(xué)學(xué)報(bào)（社會科學(xué)版）[ J ].2001年3月</p><p>　　[14].王英.金融租賃機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)及管理.國際商務(wù)研究[ J ].2001年第4期</p><p>　　[15].Robet I.Mehr,Bob A Hedges. Risk Management;Concept and Applications. Home Wood[J], 1974:21~23&l

21、t;/p><p>　　[16].Mark R.Green, Oscar N,Serbein. Risk Management; Text and Cases.Prentice-Hall[J],1978:17~19</p><p>　　[17].Lynn M.Fisher.The Wealth Effects of Sale and Leasebacks: New Evidence. Real