中國再保險公司償付能力的評估.pdf

1、選題背景 再保險是保險人為了減輕自身承擔的保險責任而將其不愿意承擔或超過自己承保能力以外的部分保險責任轉(zhuǎn)嫁給其他保險人或保險集團承保的行為。再保險是國際保險市場上通行慣例。 由于再保險承擔的是原保險公司不愿或者不能承擔的風險，因而對再保險公司的賠付能力有著更大的要求。世界上著名的再保險公司，都是資本實力雄厚的跨國集團，其財務(wù)實力與穩(wěn)健性具有極高的評級標準。但隨著近期一些大規(guī)模賠付事件的發(fā)生，導(dǎo)致部分再保險公司無法支付再保

2、險賠償金而致使原保險公司陷入財務(wù)困境，再保險也不再保險了。在這種背景下，各國的保險監(jiān)管部門開始日益重視并嘗試對再保險公司償付能力進行更為有效的評估與監(jiān)管，例如國際保險監(jiān)督官協(xié)會<'1>成員國認為，再保險監(jiān)管體系中應(yīng)該具備的基本要素就包括監(jiān)管當局應(yīng)當對再保險公司的償付能力進行評估。 與此同時，中國的再保險市場也發(fā)生了巨大的變化。原保險的迅速發(fā)展，必然促進對再保險的需求，同時，在取消了20％的法定分保的規(guī)定之后，中國再保險正逐步由以

3、法定分保為主向以商業(yè)分保為主的方向發(fā)展，中國再保險業(yè)處于蓬勃發(fā)展的階段。與再保險蓬勃發(fā)展的市場相比，我國對再保險的監(jiān)管卻明顯力度不足：我國沒有專門的再保險法規(guī)，主要在《保險法》和《保險公司管理規(guī)定》中對再保險業(yè)務(wù)作了某些規(guī)定，而沒有對于再保險組織等的管理規(guī)定，更沒有對再保險公司償付能力的具體規(guī)定。國內(nèi)和國際再保險業(yè)發(fā)展的新方向與趨勢對再保險公司的財務(wù)穩(wěn)健和償付能力提出了新的更高的要求，因此對于再保險公司的償付能力的評估與監(jiān)管也開始成為各

4、界共同關(guān)注和興趣目益增加的課題。相對于較為成熟的對直接保險公司償付能力評估而言，對再保險公司償付能力評估還處于起步階段，但這并不妨礙監(jiān)管機構(gòu)和其他方面對再保險公司償付能力評估與監(jiān)管的研究與努力，反而顯得更為緊迫和具有現(xiàn)實的指導(dǎo)意義。正是在這種背景下，本文對再保險公司的償付能力的評估做出一些初步探索和研究，分析再保險公司自身經(jīng)營狀況、所面臨的風險的特點及其對償付能力的影響，對再保險公司的償付能力做出客觀評價，這對于促進再保險公司自身管理，

5、更有效地履行賠付責任，推動保險產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，都有一定的借鑒和參考意義。 章節(jié)安排 第一章對再保險公司、再保險公司償付能力等基本概念做了明確的定義與界定。從償付能力評估的內(nèi)容看，分為最低償付能力要求和實際償付能力的計算，前者是再保險公司作為經(jīng)營風險的承擔者所必須具有的資本或盈余要求，是前提條件；而后者則是根據(jù)一定的標準對再保險公司的資產(chǎn)、負債進行評估，得到的實際具有的承擔風險的能力，是一種實際結(jié)果。本文是從監(jiān)管的角度，試圖分

6、析再保險公司業(yè)務(wù)和風險特征，因而更側(cè)重于討論前者。 第二章首先在分析了目前各國保險監(jiān)管機構(gòu)普遍采用的固定比率法和風險資本法的基礎(chǔ)上，對再保險公司所面臨的風險進行了初步的分類，提出對再保險公司的償付能力評估的基本思路與方法：采用分類基礎(chǔ)上的總括，即先按照原保險業(yè)務(wù)的種類計算最低償付能力要求，不管是采用固定比率法還是風險資本法都可以，然后按照風險資本法的思路，將原保險的風險類別之間的關(guān)系加以調(diào)整，得出更為科學的償付能力要求。當然，由

7、于水平和經(jīng)驗的限制，只是提出這樣一種思路和原則，至于具體的公式和步驟，不能詳細給出，需要在今后的實際應(yīng)用中加深研究并完善。 接著介紹歐盟的固定比率法和美國的風險基礎(chǔ)法及上述兩個地區(qū)對于再保險公司償付能力評估與監(jiān)管的有關(guān)規(guī)定，側(cè)重于它們的產(chǎn)生背景和應(yīng)用條件，并做了簡單的評論，指出了它們的優(yōu)勢和不足。 第三章首先介紹了中國關(guān)于再保險公司償付能力評估的有關(guān)內(nèi)容，主要集中在我國對再保險公司償付能力評估從無到有逐步重視、發(fā)展的過程

8、和相關(guān)的一些規(guī)定，并根據(jù)今后世界先進國家和地區(qū)的動向?qū)窈蟮陌l(fā)展方向進行了分析。歐盟和美國對包括再保險公司在內(nèi)的保險公司的償付能力評估在理論基礎(chǔ)和實踐方面各有特色，對中國來說，目前歐盟的方法簡單易行，成本較低，但美國的方法是今后的發(fā)展方向，都很值得關(guān)注和學習。 第四章是本文的落腳點和結(jié)論部分。主要是在對國內(nèi)外現(xiàn)狀和發(fā)展趨勢的研究基礎(chǔ)上，對中國再保險公司償付能力評估做出了一些建議，提出了與國際先進國家和地區(qū)接軌的觀點，強調(diào)與國際接

9、軌，不只是簡單的引進國外的評估方法與指標，也是制度上的，更是觀念上的。從歷史與現(xiàn)實的條件出發(fā)，著重分析了將有關(guān)方法、標準等與國際接軌的必要性、可行性、步驟等。同時，就創(chuàng)造或完善與國際接軌需要一系列的內(nèi)外部條件，塑造良好的發(fā)展環(huán)境提出了一系列建議，使得理論研究和實踐應(yīng)用能夠在一定程度結(jié)合起來，對中國再保險公司償付能力評估和監(jiān)管能有所幫助。 創(chuàng)新點 提出對于再保險公司償付能力的評估，影響因素比直接保險公司更多，關(guān)系也更加復(fù)雜

10、，因為再保險公司不僅承擔著一般的商業(yè)經(jīng)營風險，而且承擔著更特殊的風險——原保險公司無法賠付或者賠付責任超過一定額度需要再保險公司承擔。對于再保險公司來說，不僅要考慮資產(chǎn)風險、經(jīng)營風險、定價風險、利率風險等直接保險公司面臨的風險，同時要考慮再保險公司作為原保險公司風險承擔者所面臨的特殊風險，如聚合風險等。再保險和原保險有著相似的特點，但隨著再保險的不斷發(fā)展，也體現(xiàn)出相對的獨立性，應(yīng)當發(fā)展更加科學的方法，從而能夠根據(jù)再保險的種類從產(chǎn)品線的層