宜信商業(yè)模式

1、宜信公司小額信貸業(yè)務(wù)模式研究宜信公司小額信貸業(yè)務(wù)模式研究2011年8月銀監(jiān)會下發(fā)《人人貸有關(guān)風(fēng)險提示的通知》，警示人人貸有可能演變成吸收存款、發(fā)放貸款的非法金融機構(gòu)，甚至變成非法集資。此通知的發(fā)出，將人人貸行業(yè)推到了風(fēng)口浪尖。什么是人人貸，運作模式是怎樣的，是否涉嫌非法集資？本文嘗試以宜信公司為例，對上述問題進行探討。一、什么是人人貸一、什么是人人貸(P(P2P)P)信貸模式？信貸模式？P2P（PeertoPeerlending），即點

2、對點信貸，是一種與互聯(lián)網(wǎng)、小額信貸等創(chuàng)新技術(shù)、創(chuàng)新金融模式緊密相關(guān)的新生代民間借貸形式，它最大限度地為熟悉或陌生的個人提供了透明、公開、直接、安全的小額信用交易的可能。P2P信貸具有以下特點：（1）直接透明）直接透明：出借人與借款人簽署個人間的借貸合同，一對一地互相了解對方的身份信息、信用信息，出借人及時獲知借款人的還款進度和生活狀況的改善，最真切、直觀地體驗到自己為他人創(chuàng)造的價值；（2）信用甄別）信用甄別：P2P模式中，出借人可以對借

3、款人的資信進行選擇，信用級別高的借款人將得到優(yōu)先滿足，其得到的貸款利率也可能更優(yōu)惠；（3）風(fēng)險分散）風(fēng)險分散：出借人將資金分散給多個借款人對象，同時提供小額度的貸款，風(fēng)險得到了最大程度的分散；（4）低門檻、低渠道成本）低門檻、低渠道成本：P2P信貸使每個人都可以成為信用的傳播者和使用者，信用交易可以很便捷地進行，每個人都能很輕松地參與進來，將社會閑散資金更好地進行配置，將中高收入人群的閑余資金合理地引向眾多信用良好且需要幫助的中低收入人

4、群。正是基于以上特點，P2P個人信貸讓借款人獲得信用貸款資金支持，用以改變自己的生產(chǎn)和生活，實現(xiàn)信用價值；同時讓出借人得到相對固定收益的理財服務(wù)，實現(xiàn)經(jīng)濟收益和精神回報的雙重價值。國外比較知名的有格萊珉銀行、PROSPER、lendingclub等。其是2006年尤努斯教授由于其在小額信貸領(lǐng)域的突出貢獻榮獲諾貝爾和平獎，讓更多的人開始關(guān)注小額信貸。P2P小額信貸市場規(guī)模到2009年已經(jīng)達到了6.5億美在高額收益和前景的驅(qū)動下，宜信經(jīng)歷了