我國(guó)會(huì)計(jì)制度變遷對(duì)盈余穩(wěn)健性影響的研究.pdf

1、盈余穩(wěn)健性一直是財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)中一項(xiàng)重要的會(huì)計(jì)信息質(zhì)量特征，在會(huì)計(jì)制度制定方面具有較強(qiáng)的指導(dǎo)意義。但是目前國(guó)內(nèi)外有關(guān)會(huì)計(jì)盈余穩(wěn)健性的實(shí)證研究還比較少，在國(guó)外關(guān)于會(huì)計(jì)盈余穩(wěn)健性的實(shí)證研究只有十多年的歷史，而在我國(guó)則開始的更晚。本文以會(huì)計(jì)盈余的穩(wěn)健性作為切入點(diǎn)，試圖揭示出會(huì)計(jì)盈余穩(wěn)健性與其背后的會(huì)計(jì)制度之間的關(guān)系。在我國(guó)近十多年來的會(huì)計(jì)制度改革中，會(huì)計(jì)盈余的地位越來越重要，已經(jīng)成為投資者進(jìn)行決策所參考的重要指標(biāo)。本文旨在通過實(shí)證研究，分析我國(guó)會(huì)計(jì)

2、制度變遷對(duì)盈余穩(wěn)健性產(chǎn)生的影響，為以后我國(guó)會(huì)計(jì)制度的變遷積累一些經(jīng)驗(yàn)。
　　 基于這一思路，本文選取了1995-2009年我國(guó)滬深兩市A股上市公司作為研究樣本，運(yùn)用了Basu(1997)模型，系統(tǒng)地研究了兩方面的問題：
　　 1.我國(guó)會(huì)計(jì)制度中是否存在盈余穩(wěn)健性？
　　 2.我國(guó)會(huì)計(jì)制度變遷過程中會(huì)計(jì)盈余穩(wěn)健性如何變化？
　　 本文的研究結(jié)果表明，（1）會(huì)計(jì)盈余的穩(wěn)健性在1995 至2009年期間是存在的

3、；（2）各個(gè)期間的會(huì)計(jì)盈余穩(wěn)健性并不相同。為此，本文把這段會(huì)計(jì)期間分為四個(gè)會(huì)計(jì)階段：1995年至1997年我國(guó)初步提出實(shí)行穩(wěn)健性原則，會(huì)計(jì)盈余表現(xiàn)的穩(wěn)健性很弱；而1998年至2000年我國(guó)上市公司的會(huì)計(jì)盈余穩(wěn)健性有所提高，但是效果不是很大；2001年至2006年我國(guó)上市公司會(huì)計(jì)盈余的穩(wěn)健性迅速提高，穩(wěn)健性原則成為會(huì)計(jì)原則中的重要原則之一；2007年至今，新的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則并沒有繼續(xù)提高我國(guó)上市公司的會(huì)計(jì)盈余的穩(wěn)健性，反而比上一個(gè)期間有所降低。

4、（3）盈余穩(wěn)健性雖然可以幫助投資者盡量減少風(fēng)險(xiǎn)，但是卻有可能低估企業(yè)的價(jià)值甚至從而失去許多好的投資機(jī)會(huì)。
　　 本文的研究意義在于：（1）本文試圖分析會(huì)計(jì)制度變遷對(duì)盈余穩(wěn)健性是否有影響并分階段分析其盈余穩(wěn)健性的變化，由于我國(guó)處于社會(huì)主義初級(jí)階段這個(gè)特殊國(guó)情，可以為其他的一些社會(huì)主義國(guó)家的會(huì)計(jì)制度的制定提供一些經(jīng)驗(yàn)。（2）不同學(xué)者對(duì)會(huì)計(jì)制度和盈余穩(wěn)健性的研究存在著不同的觀點(diǎn)，我們不能隨意說哪個(gè)正確或是哪個(gè)不正確，但是通過本文的研究