我國(guó)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的風(fēng)險(xiǎn)管理研究.pdf

1、隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，傳統(tǒng)借貸方式越來(lái)越不能及時(shí)滿足人們的資金需求，而P2P網(wǎng)絡(luò)借貸卻可以在較短時(shí)間內(nèi)為資金需求者提供足夠的資金，可以說(shuō)這種網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)自動(dòng)調(diào)節(jié)的產(chǎn)物。但是，這種新型的借貸方式正是由于它的發(fā)展不成熟，存在諸多問(wèn)題，加之相關(guān)的法律法規(guī)不健全，該行業(yè)缺乏有效監(jiān)管，導(dǎo)致近年來(lái)，越來(lái)越多的P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)發(fā)生跑路、提現(xiàn)困難、倒閉等惡性事件，這不僅給投資者造成巨大損失，也阻礙了行業(yè)的健康發(fā)展。可見(jiàn)，采取適當(dāng)?shù)拇胧?duì)我國(guó)P2P

2、網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理已經(jīng)刻不容緩。現(xiàn)階段結(jié)合我國(guó)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀，如何提高風(fēng)險(xiǎn)管理水平是該行業(yè)亟待解決的問(wèn)題。
　　通過(guò)研究發(fā)現(xiàn)，我國(guó)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)呈現(xiàn)出成交量快速增加、行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)加劇等特點(diǎn)，在這種快速發(fā)展的背景下，行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)狀況卻不容樂(lè)觀。出現(xiàn)問(wèn)題的平臺(tái)大多表現(xiàn)為卷款跑路、涉嫌非法集資、提現(xiàn)困難、經(jīng)營(yíng)不善主動(dòng)清盤(pán)。目前該行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)大多集中在我國(guó)中部和南部，其中山西省、河南省屬于高風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生地區(qū)。結(jié)合行業(yè)基本運(yùn)營(yíng)模

3、式以及問(wèn)題平臺(tái)類型，采用分類分析法，將現(xiàn)階段我國(guó)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)存在的主要風(fēng)險(xiǎn)劃分為四大類，分別是借貸雙方和平臺(tái)的信用風(fēng)險(xiǎn)、資金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、非法集資風(fēng)險(xiǎn)、平臺(tái)的操作風(fēng)險(xiǎn)和信息技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)。重點(diǎn)研究了目前我國(guó)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的風(fēng)險(xiǎn)管理現(xiàn)狀，發(fā)現(xiàn)該行業(yè)已經(jīng)對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)和平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)采取了相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)管理措施，但效果不佳，急需補(bǔ)充和完善。同時(shí)得出我國(guó)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理存在六大問(wèn)題，分別是缺乏統(tǒng)一的行業(yè)征信體系、缺乏明確的行業(yè)監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)、缺

4、乏嚴(yán)格的信息披露制度、貸款擔(dān)保方式不規(guī)范、中間賬戶的獨(dú)立監(jiān)管不到位、市場(chǎng)準(zhǔn)入及退出機(jī)制不合理。
　　針對(duì)該行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理存在的問(wèn)題，按照貸款流程，即貸前、貸中、貸后的順序，構(gòu)建普遍適用的平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)管理模型。該模型站在平臺(tái)的角度，包括四個(gè)方面內(nèi)容，依次是設(shè)計(jì)個(gè)人信用等級(jí)的評(píng)分方法、調(diào)查平臺(tái)資金使用情況、估算違約風(fēng)險(xiǎn)并制定風(fēng)險(xiǎn)備用金計(jì)劃以及對(duì)到期貸款進(jìn)行后續(xù)管理。其中，在綜合評(píng)價(jià)個(gè)人信用等級(jí)中，將定性與定量方法相結(jié)合，采用綜合評(píng)價(jià)法建立個(gè)