個(gè)人銀行理財(cái)產(chǎn)品選擇策略研究.pdf

1、我國(guó)近年來(lái)經(jīng)濟(jì)穩(wěn)健增長(zhǎng)，居民的收入水平不斷提高，民眾的投資理財(cái)意識(shí)逐步提升，對(duì)于財(cái)富管理的需求日益旺盛，越來(lái)越多的人群已不拘泥于銀行存款，而是轉(zhuǎn)向更加多元化的金融理財(cái)產(chǎn)品組合。加之互聯(lián)網(wǎng)金融熱潮來(lái)襲，以余額寶為代表的互聯(lián)網(wǎng)“寶寶”大軍、P2P網(wǎng)絡(luò)借貸、項(xiàng)目眾籌等創(chuàng)新投資理財(cái)方式，走近了尋常百姓的生活。相對(duì)于上述眾多的新興網(wǎng)絡(luò)理財(cái)，以及傳統(tǒng)的股票、基金、保險(xiǎn)等投資方式，一部分穩(wěn)健的普通理財(cái)投資者更加傾向于購(gòu)買銀行理財(cái)產(chǎn)品，更加相信銀行的信

2、用實(shí)力，在銀行同樣可以買到具有收益穩(wěn)定、流動(dòng)性好、風(fēng)險(xiǎn)較低、種類豐富、獲取渠道便捷等優(yōu)勢(shì)的產(chǎn)品。近些年，銀行理財(cái)產(chǎn)品不斷受到廣大投資者的青睞，從而使得銀行理財(cái)產(chǎn)品在投資理財(cái)市場(chǎng)中，扮演著不可或缺的角色。
　　然而，在面對(duì)國(guó)有銀行、股份制商業(yè)銀行和區(qū)域性商業(yè)的銀行的眾多理財(cái)產(chǎn)品，顧客如何根據(jù)產(chǎn)品的預(yù)期收益率、理財(cái)周期、收益類型、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)以及投資構(gòu)成等諸多因素，進(jìn)行合理地判斷選擇，成為不少理財(cái)者的困惑。本人在日常生活中，同樣有銀行理財(cái)

3、需求，對(duì)銀行理財(cái)產(chǎn)品的認(rèn)知仍需要持續(xù)完善，也在不斷嘗試著發(fā)掘更容易被投資者所接受的銀行理財(cái)產(chǎn)品選擇策略。
　　本文以“個(gè)人銀行理財(cái)產(chǎn)品的選擇策略”作為研究題目，通過(guò)吸納客戶理財(cái)需求實(shí)踐分析，家庭生命周期階段理論，風(fēng)險(xiǎn)與收益理論，客戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力定級(jí)評(píng)價(jià)，以及銀行理財(cái)產(chǎn)品調(diào)查問(wèn)卷統(tǒng)計(jì)分析等既有研究成果，對(duì)2015全年352家銀行發(fā)行的82，275款銀行理財(cái)產(chǎn)品，對(duì)月度的收益情況和走勢(shì)，發(fā)行主體的產(chǎn)品發(fā)售數(shù)量和收益水平，不同期限產(chǎn)品的

4、收益比較等方面，進(jìn)行了定量和定性研究分析。同時(shí)結(jié)合了以招商銀行為代表的股份制商業(yè)銀行為案例研究對(duì)象，根據(jù)該行的八大產(chǎn)品系列，從安全性、收益性和流動(dòng)性等具體方面，綜合評(píng)價(jià)了各類型理財(cái)產(chǎn)品的特點(diǎn)。
　　最后，結(jié)合全文的理論和事實(shí)基礎(chǔ)，數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)以及典型案例研究，得出個(gè)人銀行理財(cái)產(chǎn)品選擇策略的一般性結(jié)論。該策略將個(gè)人銀行理財(cái)產(chǎn)品的選擇分為三種類型:“保值增值保守型”、“專業(yè)投資激進(jìn)型”和“定位不明平衡型”。
　　保值增值保守型投資者

5、更傾向于關(guān)注產(chǎn)品的本金保障情況，多為中老年或厭惡風(fēng)險(xiǎn)的家庭投資者，故可通過(guò)購(gòu)買時(shí)間久、高資金門檻的理財(cái)產(chǎn)品提升收益，也可以選擇購(gòu)買居住地的區(qū)域性商業(yè)銀行發(fā)行的銀行理財(cái)產(chǎn)品，獲取銀行的差別化收益。多數(shù)專業(yè)投資激進(jìn)型客戶并非是盲目的風(fēng)險(xiǎn)追求者，而是懂得一定的金融投資知識(shí)或者具備豐富的銀行理財(cái)產(chǎn)品投資經(jīng)驗(yàn)的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)察者，多為家庭初建的年輕人事，希望通過(guò)較高收益的投資理財(cái)以滿足日常的資金需求。定位不明平衡型主要包括自身風(fēng)險(xiǎn)和目標(biāo)定位不明確，“保本