商業(yè)銀行中小企業(yè)供應(yīng)鏈融資研究.pdf

1、中小企業(yè)作為我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的重要組成部分，為促進(jìn)我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展、解決就業(yè)問題發(fā)揮了巨大作用。與中小企業(yè)在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中所發(fā)揮作用不相稱的是其發(fā)展過程中一直面臨著因缺乏資金，融資困難而導(dǎo)致經(jīng)營(yíng)艱難、企業(yè)很難做大做強(qiáng)。社會(huì)各方面也都在為此尋求解決辦法，在這種背景下供應(yīng)鏈融資應(yīng)運(yùn)而生。供應(yīng)鏈融資通過全新的角度來審視中小企業(yè)，不再將其作為一個(gè)孤立的個(gè)體來對(duì)待，而是將其放入供應(yīng)鏈中，從供應(yīng)鏈宏觀層面上來重新評(píng)估中小企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)。供應(yīng)鏈融資更看重中小企業(yè)在供

2、應(yīng)鏈中與核心企業(yè)合作的穩(wěn)定性，交易的真實(shí)性，交易標(biāo)的物的可靠性，以及在供應(yīng)鏈中主要交易對(duì)手的經(jīng)營(yíng)實(shí)力和信用水平。相反的，供應(yīng)鏈融資對(duì)中小企業(yè)本身的評(píng)估被弱化，使商業(yè)銀行能夠更有效的獲取中小企業(yè)的信息，更準(zhǔn)確的對(duì)中小企業(yè)進(jìn)行甄別，降低了商業(yè)銀行對(duì)中小企業(yè)融資的風(fēng)險(xiǎn)，使更多的中小企業(yè)客戶進(jìn)入了商業(yè)銀行的視野。供應(yīng)鏈融資作為一種全新的融資技術(shù)，其在促進(jìn)商業(yè)銀行信息獲取、信息甄別，降低商業(yè)銀行融資風(fēng)險(xiǎn)等方面的內(nèi)在機(jī)制，為中小企業(yè)提供融資和應(yīng)對(duì)新

3、風(fēng)險(xiǎn)的方式是非常值得研究的。
　　本文首先簡(jiǎn)要闡述了市場(chǎng)上的信息不對(duì)稱及其引起的逆向選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)是造成中小企業(yè)融資難問題的主要原因;接著從商業(yè)銀行的角度剖析了供應(yīng)鏈融資在增強(qiáng)商業(yè)銀行信息獲取有效性、對(duì)中小企業(yè)甄別的準(zhǔn)確性以及降低商業(yè)銀行融資風(fēng)險(xiǎn)方面的內(nèi)在機(jī)制，同時(shí)揭示了新融資方式所帶來的不同于傳統(tǒng)融資的新風(fēng)險(xiǎn);然后對(duì)供應(yīng)鏈融資幾種主要的融資方式進(jìn)行了分析闡述，并通過對(duì)幾種主要融資方式下相關(guān)案例的分析，加強(qiáng)了供應(yīng)鏈融資對(duì)上述幾方面

4、機(jī)制運(yùn)作機(jī)理的認(rèn)識(shí);隨后針對(duì)供應(yīng)鏈融資所帶來的不同于傳統(tǒng)融資的新風(fēng)險(xiǎn)，闡述了商業(yè)銀行在供應(yīng)鏈融資下應(yīng)對(duì)新風(fēng)險(xiǎn)的幾個(gè)主要環(huán)節(jié)和措施，并結(jié)合相關(guān)案例進(jìn)行了分析;最后針對(duì)供應(yīng)鏈融資所表現(xiàn)出的些許局限性，分別從客戶甄別、拓展融資方式及風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)等方面對(duì)商業(yè)銀行開展供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)提出建議，并得出結(jié)論，指出供應(yīng)鏈融資正是因?yàn)榻鉀Q了商業(yè)銀行以傳統(tǒng)方式為中小企業(yè)提供融資服務(wù)時(shí)所面對(duì)的難題，通過提供一系列創(chuàng)新的產(chǎn)品并運(yùn)用新的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)方式控制風(fēng)險(xiǎn)，使商業(yè)銀行