利率市場化對我國商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理的影響研究.pdf

1、近年來，中國利率市場化改革如火如荼，利率調(diào)整頻次很高、調(diào)整幅度很大，尤其是十八屆三中全會(huì)后，我國更是加快了利率市場化的改革步伐，利率市場化已進(jìn)入加速推進(jìn)時(shí)期，并有可能最終完全實(shí)現(xiàn)利率市場化。隨著利率市場化的加速推進(jìn)，一方面，商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理將面臨前所未有的挑戰(zhàn)，利率市場化將加大銀行業(yè)存貸利差的波動(dòng)幅度，降低傳統(tǒng)存貸業(yè)務(wù)收入占比，促使銀行業(yè)開展綜合化經(jīng)營、提高中間業(yè)務(wù)收入占比，進(jìn)而改變銀行業(yè)務(wù)收入結(jié)構(gòu)。另一方面，利率市場化為商業(yè)銀行帶

2、來了新的機(jī)遇，利率市場化使商業(yè)銀行能夠?qū)ζ髽I(yè)實(shí)行差異化價(jià)格策略，針對不同對象制定不同利率及不同貸款組合，優(yōu)化商業(yè)銀行的客戶結(jié)構(gòu)，而且利率市場化打破了商業(yè)銀行傳統(tǒng)的格局，為商業(yè)銀行帶來了業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型新機(jī)遇，促使商業(yè)銀行提高中間業(yè)務(wù)占比，減少對存貸款利差的依賴，增加商業(yè)銀行經(jīng)營的靈活性和適應(yīng)性。
　　本研究主要分析了利率市場化改革對我國商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理的影響，本研究首先通過相關(guān)文獻(xiàn)的梳理，闡明了利率市場化改革的內(nèi)涵、實(shí)施必要性及其在我

3、國的發(fā)展歷程，同時(shí)對商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債業(yè)務(wù)進(jìn)行了闡明。其次，本研究詳細(xì)介紹了我國商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債現(xiàn)狀及問題，并從理論上對利率市場化對商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理的影響進(jìn)行了分析，主要從資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)、風(fēng)險(xiǎn)管理、盈利能力及存貸利差等四個(gè)方面進(jìn)行分析。再次，本文基于大量數(shù)據(jù)，對利率市場化對我國商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理的主要影響進(jìn)行定量分析，更清晰地論證利率市場化對商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理的影響。最后，定性和定量分析的基礎(chǔ)上得出研究結(jié)論，并對商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理

4、提出對策建議。
　　本文研究表明：第一，利率市場化使商業(yè)銀行負(fù)債結(jié)構(gòu)將日趨多元化，資產(chǎn)配置將更加合理，利率市場化降低了商業(yè)銀行存款占負(fù)債的比重，提高了商業(yè)銀行貸款和債券投資兩者之和占資產(chǎn)的比重，但對貸款比重或債券投資比重的影響方向不確定，且對大型商業(yè)銀行及中小型商業(yè)銀行的影響程度不同。第二，利率市場化初期，商業(yè)銀行將面臨更加激烈的競爭，銀行可能會(huì)追求信貸過度增長而降低貸款標(biāo)準(zhǔn)和抵押要求，導(dǎo)致銀行不良貸款率短期內(nèi)上升，使商業(yè)銀行的信