淺談我國中小企業(yè)融資的問題及對策畢業(yè)論文

1、<p>　　?？飘厴I(yè)設(shè)計（論文）</p><p>　　題 目 淺談我國中小企業(yè)融資的問題及對策</p><p>　　學(xué)生姓名 ** </p><p>　　專業(yè)班級 0*級投資與理財 </p><p>　　學(xué) 號

2、 0*02030*** </p><p>　　院 （系） 財經(jīng)系 </p><p>　　指導(dǎo)教師（職稱） **（助講） </p><p>　　完成時間 201* 年 * 月 * 日 </p><p&

3、gt;<b>　　摘 要</b></p><p>　　中小企業(yè)融資難問題一直是社會各界關(guān)注的焦點，而且融資問題已成為制約中小企業(yè)生存和發(fā)展過程的重要瓶頸?；诖耍匦聦徱曋行∑髽I(yè)的融資現(xiàn)狀并從中找出解決中小企業(yè)融資問題的出路，都有重要的理論和現(xiàn)實意義。中小企業(yè)對GDP的貢獻(xiàn)超過60%,對稅收的貢獻(xiàn)超過50%,提供了75%以上的城鎮(zhèn)就業(yè)崗位,中小企業(yè)的穩(wěn)定和可持續(xù)發(fā)展關(guān)乎中國經(jīng)濟(jì)保增長、保穩(wěn)定

4、和促就業(yè)的完成。然而對中小企業(yè)的信貸規(guī)模與其占國民經(jīng)濟(jì)的重要地位的極度不匹配將會導(dǎo)致中小企業(yè)的發(fā)展受到抑制,進(jìn)而影響中國經(jīng)濟(jì)的可持續(xù)發(fā)展。本文主要針對目前我國中小企業(yè)融資中存在的問題及原因,并提出相應(yīng)的對策建議。</p><p>　　關(guān)鍵詞 中小企業(yè)，融資問題，政策支持，信用擔(dān)保</p><p><b>　　目 錄</b></p><p>&

5、lt;b>　　摘 要I</b></p><p><b>　　目 錄II</b></p><p><b>　　引 言1</b></p><p>　　1我國中小企業(yè)融資的現(xiàn)狀分析1</p><p>　　1.1“中小企業(yè)”的概念界定2</p><p>　

6、　1.2我國中小企業(yè)融資的現(xiàn)狀3</p><p>　　2中小企業(yè)融資過程中存在的問題分析3</p><p>　　2.1體制不順，“六龍治水”4</p><p>　　2.2政策不公，市場無序4</p><p>　　2.3融資困難，告貸無門4</p><p>　　2.4產(chǎn)權(quán)不清 ，缺乏動力5</p>

7、<p>　　3中小企業(yè)融資難的原因分析5</p><p>　　3.1中小企業(yè)自身原因6</p><p>　　3.2銀行方面的原因6</p><p>　　3.3政府部門的原因7</p><p>　　4解決我國中小企業(yè)融資難的途徑7</p><p>　　4.1規(guī)范中小企業(yè)內(nèi)部管理，全面提高企業(yè)的綜合

8、素質(zhì)8</p><p>　　4.2金融機(jī)構(gòu)的自我完善8</p><p>　　4.3政府應(yīng)采取有效措施，加大對中小企業(yè)融資的支持力度9</p><p><b>　　5結(jié)論9</b></p><p><b>　　致 謝10</b></p><p><b>　　

9、參考文獻(xiàn)11</b></p><p><b>　　引 言</b></p><p>　　中小企業(yè)在我國經(jīng)濟(jì)中占有舉足輕重的地位，占GDP 的60%以上，而占用的經(jīng)濟(jì)資源只有20%。我國中小企業(yè)在吸納就業(yè)、緩解勞動力供需矛盾方面發(fā)揮著重要的作用。然而，與其重要地位相對的是中小企業(yè)的融資難問題，這已經(jīng)成為制約我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的一個亟待解決的問題。因此，研究我國中小

10、企業(yè)融資難問題，分析中小企業(yè)的融資途徑，提出緩解融資難問題的對策建議，對于促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展具有十分重要的現(xiàn)實意義。</p><p>　　1我國中小企業(yè)融資的現(xiàn)狀分析 </p><p>　　1.1“中小企業(yè)”的概念界定</p><p>　　中小企業(yè)是與所處行業(yè)的大企業(yè)相比人員規(guī)模、資產(chǎn)規(guī)模與經(jīng)營規(guī)模都比較小的經(jīng)濟(jì)單位。目前在中國，中小企業(yè)

11、不僅僅是一個概念問題，而且是一個如何界定企業(yè)規(guī)模的實踐問題；中小企業(yè)不是一個絕對的概念，而是一個相對大企業(yè)而言的概念。中小企業(yè)還是一個合成詞，是中型企業(yè)與小型企業(yè)的合稱，是近幾年來才出現(xiàn)的詞組。 </p><p>　　中國針對不同行業(yè)的中小企業(yè)按照以下標(biāo)準(zhǔn)認(rèn)定： </p><p>　　1.1.1工業(yè)中小型企業(yè)</p><p>　　須符合以下條件：職工人數(shù)2000人以

12、下，或銷售額30000萬元以下，或資產(chǎn)總額為40000萬元以下。其中，中型企業(yè)須同時滿足職工人數(shù)300 人及以上，銷售額3000萬元及以上，資產(chǎn)總額4000 萬元及以上；其余為小型企業(yè)。 </p><p>　　1.1.2建筑業(yè)中小型企業(yè)</p><p>　　須符合以下條件

13、：職工人數(shù)3000人以下，或銷售額30000萬元以下，或資產(chǎn)總額40000萬元以下。其中，中型企業(yè)須同時滿足職工人數(shù)600人及以上，銷售額3000萬元及以上，資產(chǎn)總額4000 萬元及以上；其余為小型企業(yè)。 </p><p>　　1.1.3批發(fā)和零售業(yè)，零售業(yè)中小型企業(yè)</p><p>　　須符合以下條件：職工人500 人以下，或銷售額15000 萬元以下。其中，中型企業(yè)須同時滿足職工人數(shù)1

14、00 人及以上，銷售額1000 萬元及以上；其余為小型企業(yè)。</p><p>　　1.1.4批發(fā)業(yè)中小型企業(yè)</p><p>　　須符合以下條件：職工人數(shù)200 人以下，或銷售額30000 萬元以下。其中，中型企業(yè)須同時滿足職工人數(shù)100 人及以上，銷售額3000 萬元及以上；其余為小型企業(yè)。 </p><p>　　1.1.5交通運輸和郵政業(yè)，交通運輸業(yè)中小型企業(yè)&

15、lt;/p><p>　　須符合以下條件：職工人數(shù)3000 人以下，或銷售額30000 萬元以下。其中，中型企業(yè)須同時滿足職工人數(shù)500 人及以上，銷售額3000 萬元及以上；其余為小型企業(yè)。</p><p>　　1.1.6郵政業(yè)中小型企業(yè)</p><p>　　須符合以下條件：職工人數(shù)1000 人以下，或銷售額30000 萬元以下。其中，中型企業(yè)須同時滿足職工人數(shù)400

16、人及以上，銷售額3000 萬元及以上；其余為小型企業(yè)。 </p><p>　　1.1.7住宿和餐飲業(yè)，中小型企業(yè)</p><p>　　須符合以下條件：職工人數(shù)800 人以下，或銷售額15000 萬元以下。其中，中型企業(yè)須同時滿足職工人數(shù)400 人及以上，銷售額3000 萬元及以上；其余為小型企業(yè)。</p><p>　　具體衡量標(biāo)準(zhǔn)的規(guī)定：“職工人數(shù)”以現(xiàn)行統(tǒng)計制度中

17、的年末從業(yè)人員數(shù)代替；“工業(yè)企業(yè)的銷售額”以現(xiàn)行統(tǒng)計制度中的年產(chǎn)品銷售收入代替；“建筑業(yè)企業(yè)的銷售額會計科目”以現(xiàn)行統(tǒng)計制度中的年工程結(jié)算收入代替；“批發(fā)和零售業(yè)的銷售額” 以現(xiàn)行統(tǒng)計制度中的年銷售額代替；“交通運輸和郵政業(yè)，住宿和餐飲業(yè)企業(yè)的銷售額”以現(xiàn)行統(tǒng)計制度中的年營業(yè)收入代替；“資產(chǎn)總額” 以現(xiàn)行統(tǒng)計制度中的資產(chǎn)合計代替。規(guī)定適用于在中華人民共和國境內(nèi)依法設(shè)立的各類所有制和各種組織形式的企業(yè)。</p><p&

18、gt;　　1.2我國中小企業(yè)融資的現(xiàn)狀 </p><p>　　1.2.1中小企業(yè)融資渠道過窄</p><p>　　目前我國中小企業(yè)發(fā)展資金主要依靠自身內(nèi)部積累，外部融資比重過低，銀行及其他金融機(jī)構(gòu)貸款是中小企業(yè)主要的外部融資渠道，但銀行主要提供的是流動資金以及固定資產(chǎn)所需的資金，很少提供長期貸款，而且中小企業(yè)很難滿足銀行信貸條件。&l

19、t;/p><p>　　在股權(quán)融資方式上，絕大多數(shù)中小企業(yè)不滿足我國《公司法》規(guī)定條件。為了幫助更多的中小企業(yè)利用股市籌集資金，中小企業(yè)板于2004年5月17日在深圳證券交易所設(shè)立，但中小企業(yè)板市場仍將執(zhí)行主板市場的法律法規(guī)和發(fā)行上市標(biāo)準(zhǔn)，無疑也只有少部分中小企業(yè)能達(dá)到上市標(biāo)準(zhǔn)。</p><p>　　長期以來，我國中小企業(yè)的債券融資受到排斥，從1994年到現(xiàn)在，基本上都是國家重點建設(shè)項目拿到發(fā)債

20、額度，中小企業(yè)受發(fā)行規(guī)模的嚴(yán)格控制，再加上中小企業(yè)規(guī)模小的限制以及信用風(fēng)險大的特點，很難發(fā)行債券。</p><p>　　1.2.2中小企業(yè)融資成本高</p><p>　　中小企業(yè)融資成本高、獲得的貸款比重偏低。我國中小企業(yè)的總數(shù)占全國企業(yè)總數(shù)超過99%，融資渠道主要是通過銀行的間接融資，但在銀行信貸資金的貸款結(jié)構(gòu)中，中小企業(yè)獲得銀行貸款，不僅存量比重低，而且增量也趨緩。  <

21、;/p><p>　　1.2.3中小企業(yè)融資交易成本過高</p><p>　　從企業(yè)角度分析，中小企業(yè)創(chuàng)辦時以自有資本為主，但規(guī)模普遍較小，通過擔(dān)保、抵押貸款向金融機(jī)構(gòu)籌資非常困難。從銀行角度分析，中小企業(yè)的借貸資金少，但談判、簽約的程序與大企業(yè)是一樣的，銀行的交易成本較高，導(dǎo)致銀行對中小企業(yè)的信貸缺乏積極性。從國家政策分析，銀行貸款的重點及國家的優(yōu)惠政策一般放在國有企業(yè)的改革上。從貸款條件來看

22、，大多數(shù)中小企業(yè)貸款期限過短，貸款額相對較低，貸款成本偏高，不利于中小企業(yè)發(fā)展回報期長、收益高的項目。 </p><p>　　2中小企業(yè)融資過程中存在的問題分析</p><p>　　造成中小企業(yè)融資難的問題是多方面的，既有歷史的，也有現(xiàn)在的，既有內(nèi)因。也有外因。</p><p>　　從微觀方面看，我國中小企業(yè)規(guī)模小、經(jīng)營風(fēng)險大、信用能力低、財務(wù)制度不健全、

23、可抵押品少、難以找到合適的保證人等問題使中小企業(yè)先天對資金缺乏吸引力。</p><p>　　從宏觀環(huán)境上看，當(dāng)前我國正處于體制和結(jié)構(gòu)雙重轉(zhuǎn)型時期，國家的金融政策和資金流向絕大多數(shù)用于支持大中型企業(yè)發(fā)展和關(guān)系到國計民生的重大項目和建設(shè)之中，對中小企業(yè)發(fā)展的支持力度不夠，而金融體系發(fā)育不健全，融資渠道過于狹窄、單一，審批門檻過高，審批手續(xù)煩瑣、時間長，成本高以及企業(yè)自身存在的管理不善、財務(wù)制度不健全以及創(chuàng)新能力不強(qiáng)等

24、問題也是中小企業(yè)在融資過程中面臨的具體問題。 主要包括以下幾點：</p><p>　　2.1體制不順，“六龍治水”</p><p>　　目前，中小企業(yè)依然按照所有制、部門及區(qū)域分屬于不同部門。由于政出多門、職能交叉、多頭管理，致使口徑不一、管理分散，使地方和企業(yè)無所適從。在項目審批、產(chǎn)品鑒定、職稱評定等方面職責(zé)不清、多方插手、重復(fù)收費，“三亂”現(xiàn)象極為突出。加之社會中介服務(wù)體制尚不健全，也

25、造成中小企業(yè)特別是個私企業(yè)在產(chǎn)品開發(fā)、市場定位、資金投向等方面存在較大的盲目性。辦理商務(wù)出國環(huán)節(jié)多、效率低，往往使中小企業(yè)坐失商機(jī)。 </p><p>　　2.2政策不公，市場無序</p><p>　　近年出臺的政策多是按照企業(yè)規(guī)模和所有制設(shè)計操作的，對大企業(yè)優(yōu)待多，中小企業(yè)考慮少；對公有制企業(yè)優(yōu)待多，對非公有制企業(yè)考慮少；政策適用不夠公平。在稅收政策上，國有企業(yè)可先繳后退，非國有企業(yè)無此

26、待遇；中小企業(yè)特別是個私企業(yè)往往是小額納稅人，增值稅發(fā)票難以抵扣，實際稅負(fù)增加；個私企業(yè)存在雙重納稅等。在土地政策上，國有企業(yè)可享受土地使用權(quán)出讓金、增值稅減免政策，而非國有企業(yè)無此改革成本參與改組；特別是在銀行呆壞帳準(zhǔn)備金核銷上，大企業(yè)可列入國家計劃及時優(yōu)化資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，中小企業(yè)無此厚遇。在行業(yè)準(zhǔn)入上，中小企業(yè)尤其是個私企業(yè)還受到諸多限制。此外，市場交易規(guī)則缺乏，市場秩序混亂，致使中小企業(yè)正常經(jīng)營困難重重。 </p>&

27、lt;p>　　2.3融資困難，告貸無門</p><p>　　一是供應(yīng)不足。我國尚無專門為中小企業(yè)貸款的金融機(jī)構(gòu)。加之商業(yè)銀行體制改革后權(quán)利上收，以中小企業(yè)為放貸對象的基層銀行有責(zé)無權(quán)，有心無力；實行資產(chǎn)負(fù)債比例管理后，逐級下達(dá)“存貸比例”，使本來就少的貸款數(shù)量更為可憐，貸款供應(yīng)缺口加大。二是保證缺乏。銀行只認(rèn)可土地房產(chǎn)等不動產(chǎn)作抵押，中小企業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)少，擔(dān)保品種單一，尋保難。三是輔導(dǎo)薄弱。中小企業(yè)貸款難、尋

28、保難與其資信等級不夠有關(guān)。建立以企業(yè)資信檔案為基礎(chǔ)的信用制度已迫在眉捷。此外，中小企業(yè)借貸成本高，也影響了其融資能力?；谏鲜鲈颍＝ㄊ≈行∑髽I(yè)約有52％無力從銀行獲得貨款，致使21.6％的中型企業(yè)開工率不足50％；73％的小型企業(yè)開工率低于80％。 </p><p>　　2.4產(chǎn)權(quán)不清 ，缺乏動力 </p><p>　　由于政策不公、行業(yè)限制，個私企業(yè)戴“紅帽子”(集體、鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè))穿“

29、洋外衣”(三資企業(yè))現(xiàn)象普遍。據(jù)調(diào)查，上海市“假集體”占全市集體企業(yè)的20％左右，泉州市鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)中有相當(dāng)部分為個私企業(yè)。由于產(chǎn)權(quán)不清，一些中小企業(yè)發(fā)展到一定程度就不愿做大，企業(yè)的進(jìn)一步發(fā)展受到人為限制。 </p><p>　　除上述企業(yè)的外部問題外，就中小企業(yè)自身而言，主要是存在企業(yè)體制和組織制度不適應(yīng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的需要、管理水平和人員素質(zhì)不適應(yīng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的需要、管理水平和人員素質(zhì)有待提高 、技術(shù)含量不高開發(fā)能力不強(qiáng)、

30、盲目投資及低水平重復(fù)建設(shè)嚴(yán)重等問題。</p><p>　　3中小企業(yè)融資難的原因分析</p><p>　　從以上融資的現(xiàn)狀分析可以看出“融資難”已經(jīng)嚴(yán)重制約我國中小企業(yè)發(fā)展。究其根源，既有中小企業(yè)自身的原因，也有銀行管理制度方面的原因，更有國家政策方面的原因。 </p><p&g

31、t;　　3.1中小企業(yè)自身原因 3.1.1中小企業(yè)資本規(guī)模小，信息觀念淡漠</p><p>　　中小企業(yè)經(jīng)營規(guī)模小，生產(chǎn)技術(shù)水平落后，產(chǎn)品結(jié)構(gòu)單一且科技含量低，抵御風(fēng)險能力差，經(jīng)不起原材料或產(chǎn)品價格的波動，經(jīng)營風(fēng)險較大。加上中小企業(yè)信譽(yù)不高，信用觀念淡漠，導(dǎo)致銀行放貸慎之又慎。不少中小企業(yè)信息披露意識不強(qiáng)，財務(wù)管理水平低下，信息缺乏客觀和透明。此

32、外，個別中小企業(yè)還惡意抽逃資金，拖欠帳款、空殼經(jīng)營、懸空銀行債權(quán)，造成信貸資金流失，嚴(yán)重?fù)p害了中小企業(yè)的整體信用水平。</p><p>　　3.1.2中小企業(yè)財務(wù)制度不健全，內(nèi)部控制制度不完善</p><p>　　會計信息失真，造成銀行與企業(yè)信息不對稱，為中小企業(yè)融資增加了難度，椐調(diào)查，我國中小企業(yè)50%以上財務(wù)制度不健全，許多中小企業(yè)的經(jīng)營管理者自身素質(zhì)較低，缺乏應(yīng)有的財務(wù)管理知識，對重

33、大的財務(wù)決策全憑自己拍腦袋來決定，管理非?；靵y。同時，企業(yè)為了應(yīng)付監(jiān)督部門的檢查，還要準(zhǔn)備兩套帳，甚至多套帳，這樣，企業(yè)很難提供準(zhǔn)確的會計信息資料，銀行也無法摸清企業(yè)的真實面目，增加銀行對企業(yè)貸款的風(fēng)險。 </p><p>　　3.2銀行方面的原因 3.2.1體制政策上的失衡直接影響銀行貸款與

34、直接融資的渠道</p><p>　　我國金融機(jī)構(gòu)仍以四大商業(yè)銀行為主，銀行業(yè)的高度壟斷與產(chǎn)業(yè)的高度壟斷相一致，導(dǎo)致四大銀行只愿給國有企業(yè)貸款。這主要是企業(yè)與國有銀行在所有制上的差異，造成銀行與企業(yè)之間制度障礙。此外，國家還規(guī)定對銀行的逾期、呆帳等不良貸款實行追究制，因此銀行方面對中小企業(yè)的放貸自然多一份謹(jǐn)慎和小心?，F(xiàn)行的《證券法》對上市公司的嚴(yán)格要求，“主板市場”的上市公司主要是國有大型企業(yè)，針對家庭式企業(yè)，尤其

35、是非國有科技企業(yè)的“二板市場”的缺失，基金組織及其其他形式的融資尚處于初建階段，使得中小企業(yè)直接融資的渠道很難實現(xiàn)。</p><p>　　3.2.2信息不對稱影響銀行與企業(yè)之間的關(guān)系</p><p>　　銀行作為資金的提供者并不能親自參加企業(yè)的日常經(jīng)營管理，它與資金的使用者之間的信息不對稱就帶來了矛盾和問題。通常，中小企業(yè)資金在經(jīng)營管理狀況方面比銀行擁有更多信息，因此，中小企業(yè)就有優(yōu)勢在合

36、同簽訂的過程中或事后的資金使用過程中損害銀行的利益，使銀行承擔(dān)過多的風(fēng)險。由于中小企業(yè)與大企業(yè)在經(jīng)營透明度和保證、抵押能力上的差別，以及貸款規(guī)模導(dǎo)致管理成本上的差異，使銀行缺乏為家庭式中小企業(yè)提供更多融資服務(wù)的動力。3.2.3缺乏與中小企業(yè)相匹配的中小金融機(jī)構(gòu)</p><p>　　在我國目前的銀行組織體系中，缺乏專門為中小企業(yè)融資服務(wù)的政策性銀行，雖然我國已有遍及城鄉(xiāng)的中小商業(yè)銀行如農(nóng)村信用社、股份制商業(yè)銀行、城

37、市商業(yè)銀行等，但由于他們沒有得到政策性融資權(quán)，自身問題還沒有解決，無法滿足中小企業(yè)貸款需要。一些中小金融機(jī)構(gòu)從成立開始，并未從國有企業(yè)的體制中解脫出來，經(jīng)營管理水平不高，發(fā)展能力不足，從而減弱了對中小企業(yè)的金融支持。金融體制的改革是相對滯后的，從計劃經(jīng)濟(jì)延續(xù)下來的金融結(jié)構(gòu)不合理的問題仍然沒有徹底有效地解決，抑制了中小銀行、民營銀行發(fā)展。</p><p>　　3.2.4中小企業(yè)通過發(fā)行股票和債券融資渠道不暢通<

38、;/p><p>　　我國《公司法》規(guī)定申請股票上市的條件：股份有限公司注冊資本不得少于人民幣500萬元，上市公司股東總額不少于人民幣3000萬元，公開發(fā)行的股份達(dá)到公司股份總數(shù)的25%以上，公司股本總額超過人民幣4億元的，公開發(fā)行股份的比例為10%以上等等，這些硬性條件將中小企業(yè)拒之門外，阻礙著中小企業(yè)通過資本市場進(jìn)行融資。我國《公司法》還規(guī)定有限責(zé)任公司發(fā)行債券其凈資產(chǎn)不得少于6000萬元，股份有限公司凈資產(chǎn)不得少

39、于3000萬元，并且有實力雄厚的企業(yè)擔(dān)保，不允許企業(yè)私募發(fā)行，這一系列條件也限制中小企業(yè)通過發(fā)行債券融資的空間。</p><p>　　3.3政府部門的原因</p><p>　　政府部門對中小企業(yè)的扶持力度不夠。政府部門仍然保留著計劃經(jīng)濟(jì)的觀念，長期以來，國家扶持政策一直實行向大企業(yè)傾斜，盡管這些年來國家政策有所改變，但并沒有發(fā)生實質(zhì)性的變化。特別是現(xiàn)階段對國有企業(yè)實行大規(guī)模的優(yōu)惠政策，而中

40、小企業(yè)仍然不能享受。在我國，中小企業(yè)雖采取差別利率、兩免三減或第一年免征所得稅等稅收優(yōu)惠政策，但因中小企業(yè)是小規(guī)模納稅人，在生產(chǎn)經(jīng)營過程中，本應(yīng)享受的優(yōu)惠政策實際上最終無法實現(xiàn)。</p><p>　　4解決我國中小企業(yè)融資難的途徑 </p><p>　　由于融資難，涉及企業(yè)、銀行、政府三方，因此，解決中小企業(yè)融資難問題，需要三方的共同努力。

41、 </p><p>　　4.1規(guī)范中小企業(yè)內(nèi)部管理，全面提高企業(yè)的綜合素質(zhì)</p><p>　　4.1.1要明晰企業(yè)的產(chǎn)權(quán)，建立股份合作制</p><p>　　積極穩(wěn)妥地推進(jìn)企業(yè)產(chǎn)權(quán)制度改革，只有企業(yè)的產(chǎn)權(quán)明晰，經(jīng)營者才對自己的行為和企業(yè)未來的發(fā)展負(fù)責(zé)，企業(yè)的信用才有可能建立起來。根據(jù)現(xiàn)代企業(yè)制度的要求和中小企業(yè)自身的特

42、點，大力推進(jìn)股份合作制，促進(jìn)中小企業(yè)的改革。通過產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓、股份制改造、租賃、拍賣等多種方式，加快放開搞活中小企業(yè)的改革步伐。在改革中鼓勵員工自愿入股，增強(qiáng)員工對企業(yè)資產(chǎn)的關(guān)切度，為企業(yè)的發(fā)展開辟新的融資渠道。</p><p>　　4.1.2規(guī)范企業(yè)財務(wù)制度，提高財務(wù)管理水平</p><p>　　根據(jù)國家的有關(guān)規(guī)定，建立健全企業(yè)的財務(wù)、會計制度，不做假帳，建立完善的財務(wù)報表體系，提高企業(yè)財務(wù)

43、狀況的透明度和財務(wù)報表的可信度。積極清償銀行的債務(wù)和應(yīng)付款項，建立企業(yè)的信用制度，提高企業(yè)的信任水平。</p><p>　　4.1.3加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部管理，提高企業(yè)的信用等級。</p><p>　　通常情況下，A級以上信用級別的企業(yè)，金融機(jī)構(gòu)才能考慮其融資申請，因此企業(yè)要樹立良好的企業(yè)法人形象，杜絕不良信用記錄，提高企業(yè)還款的信譽(yù)程度，大力開拓產(chǎn)品市場。同時還要建立一整套信用等級評估制度和指標(biāo)

44、，積極配合政府有關(guān)部門，盡快構(gòu)筑信用體系。</p><p>　　4.2金融機(jī)構(gòu)的自我完善 </p><p>　　4.2.1金融部門應(yīng)根據(jù)市場經(jīng)濟(jì)的發(fā)展要求，合理配置金融資本，不應(yīng)以所有制性質(zhì)去導(dǎo)向市場</p><p>　　在金融法規(guī)允許的范圍內(nèi)，充分利用利率的杠桿作用，對市場的金融貸款進(jìn)行市場調(diào)節(jié)。如根

45、據(jù)中小企業(yè)要求信貸時間短，數(shù)額小，頻率高的特點，就可以適當(dāng)提高利率，從而攤低自己的信貸成本，使中小企業(yè)也免去了不必要的奔波和民間高利貸的拆借。另外，商業(yè)銀行應(yīng)開發(fā)更多更新的金融服務(wù)項目，提高為中小企業(yè)的信貸服務(wù)效率，為中小企業(yè)提供相關(guān)的信息咨詢服務(wù)，幫助中小企業(yè)健康財務(wù)管理制度。</p><p>　　4.2.2多種融資方式共同發(fā)展</p><p>　　繼續(xù)擴(kuò)大我國股票市場的規(guī)模，盡快設(shè)立創(chuàng)

46、業(yè)板市場，規(guī)范直接的企業(yè)產(chǎn)權(quán)市場，在促進(jìn)國有大企業(yè)上市的同時，允許符合上市條件的中小企業(yè)進(jìn)入資本市場。同時還要解決上市公司股份中尚不能上市流通的國有股、法人股的流通問題，實現(xiàn)股權(quán)的全流通，盡快推進(jìn)我國創(chuàng)業(yè)板市場的建設(shè)。創(chuàng)業(yè)板主要要看企業(yè)發(fā)展的潛力，這樣為中小企業(yè)盡早進(jìn)入國有企業(yè)創(chuàng)造條件。</p><p>　　4.2.3積極培育和發(fā)展債券融資市場，大力發(fā)展我國投資基金市場，促進(jìn)中小企業(yè)科研開發(fā)的創(chuàng)新能力</p

47、><p>　　為了支持中小企業(yè)發(fā)展應(yīng)理順債券發(fā)行審核體制，逐步放松規(guī)模的限制，擴(kuò)大發(fā)行額度完善債券擔(dān)保的信用評級制度，支持經(jīng)營效益好、償還能力強(qiáng)的中小企業(yè)通過發(fā)行債券融資。此外還應(yīng)大力發(fā)行包括可轉(zhuǎn)換債券在內(nèi)的各類企業(yè)債券，積極探索資產(chǎn)證券化、房地產(chǎn)抵押貸款證券化等方式。大力推進(jìn)以開放式基金為主的證券投資基金的發(fā)展，豐富基金品種，引導(dǎo)儲蓄流向投資。同時還要大力發(fā)展創(chuàng)業(yè)投資基金。</p><p>

48、　　4.2.4建立健全為中小企業(yè)服務(wù)的銀行體系，專門為中小企業(yè)服務(wù)</p><p>　　大力發(fā)展為中小企業(yè)服務(wù)的中小金融機(jī)構(gòu)，加快中小金融機(jī)構(gòu)的建立。中小金融機(jī)構(gòu)一般了解地方基層，能夠利用當(dāng)?shù)氐男畔⒘私獗镜刂行∑髽I(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營狀況，這樣中小金融機(jī)構(gòu)在為中小企業(yè)提供金融支持時，具有信息和交易成本低的優(yōu)勢。中小金融機(jī)構(gòu)與中小企業(yè)的共同發(fā)展兩者能夠相互促進(jìn)、相輔相成。</p><p>　　4.3政

49、府應(yīng)采取有效措施，加大對中小企業(yè)融資的支持力度 </p><p>　　4.3.1政府部門為解決中小企業(yè)融資難的問題采取一系列政策措施</p><p>　　建立中小企業(yè)融資支持體系，首先必須有一個良好的法律環(huán)境。目前我國除了《中小企業(yè)促進(jìn)法》外，還比較缺乏這類法律法規(guī)，中小企業(yè)融資與發(fā)展缺乏必要的法律支持和保護(hù)。因此，應(yīng)完善《公司法》、《破產(chǎn)法》、《擔(dān)保法》和《貸款通則》等法律的有關(guān)條款，

50、加快研究制定《中小企業(yè)信用管理法》；對中小企業(yè)銀行、基金等金融機(jī)構(gòu)專門立法，規(guī)范其職責(zé)、資金來源、運作方式等。以這些法律來確定中小企業(yè)發(fā)展的基本方針和中小企業(yè)融資的主要政策措施。 </p><p>　　4.3.2完善我國對中小企業(yè)資金的扶持政策</p><p>　　政府部門主要以稅收優(yōu)惠、財政補(bǔ)貼、貸款援助等方式給予資金上的支持。稅收優(yōu)惠是國家通過降低稅率、稅收減免、提高固定資產(chǎn)折舊等優(yōu)惠

51、條件，以減輕中小企業(yè)的稅收負(fù)擔(dān)；而財政補(bǔ)貼是政府通過鼓勵中小企業(yè)吸納就業(yè)、促進(jìn)中小企業(yè)科技進(jìn)步和鼓勵中小企業(yè)出口等方式給予的財政援助；政府幫助中小企業(yè)獲得貸款的方式有貸款擔(dān)保、貸款貼息、政府直接的優(yōu)惠貸款等等?？傊?，要真正有效地解決中小企業(yè)融資難的問題，需要經(jīng)過政府、企業(yè)、銀行三方的共同努力，創(chuàng)建一個融資渠道多樣化、社會信用完善的社會經(jīng)濟(jì)環(huán)境，為中小企業(yè)的發(fā)展提供一個寬松的融資環(huán)境。</p><p><b&

52、gt;　　5結(jié)論</b></p><p>　　中小企業(yè)融資問題已成為影響我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要因素，解決中小企業(yè)融資難問題，需要各級黨委、政府，中小企業(yè)，金融機(jī)構(gòu)和社會中介組織方方面面的共同努力。各級各有關(guān)部門要加強(qiáng)對中小企業(yè)的組織引導(dǎo)，通過牽線搭橋、協(xié)調(diào)引導(dǎo)、精心組織銀企供需見面會等，不斷擴(kuò)大中小企業(yè)項目融資、社團(tuán)貸款和農(nóng)業(yè)龍頭企業(yè)小額貸款，為中小企業(yè)融資創(chuàng)造更加有利的條件。中小企業(yè)要進(jìn)一步改善經(jīng)營管理

53、，改進(jìn)生產(chǎn)技術(shù)，注重品牌創(chuàng)建，通過提高市場競爭力和可持續(xù)發(fā)展能力，不斷增強(qiáng)對信貸資金的吸引力。同時，要堅持誠實守信，提升自身融資授信的信用等級、信用程度，依靠良好的業(yè)績、誠實的信用，贏得銀行和財政資金的信任和支持。各類社會中介組織要提升服務(wù)，切實幫助中小企業(yè)解決發(fā)展中遇到的困難和問題，更好地促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展。 </p><p><b>　　致 謝</b></p><p&g

54、t;　　落筆于此，就意味著三年大學(xué)生涯的結(jié)束?；厥兹?，頗多感慨，心中不禁思緒萬千。 </p><p>　　**老師不僅是我的授業(yè)恩師，也是我的生活向?qū)?。學(xué)業(yè)上，*老師對我諄諄教誨、耳提面命；生活上，對我關(guān)愛有加、關(guān)心備至。 三年中，我學(xué)到了許多專業(yè)知識，這都離不開母校所有老師的培養(yǎng)和教育。三年里，我還學(xué)會了如何做人，學(xué)會了和老師、同學(xué)、朋友和諧相處，學(xué)會了勇敢面對困難，敢于承擔(dān)責(zé)任。如果說，三年前，進(jìn)入大學(xué)的

55、我已經(jīng)長大了；那么，三年后的我，開始慢慢成熟了。不經(jīng)意的三年時間，我經(jīng)歷許多，忘不了第一次發(fā)放問卷時的戰(zhàn)戰(zhàn)兢兢；忘不了第一次發(fā)表文章時的萬分欣喜；忘不了外出調(diào)研所經(jīng)歷的酸、甜、苦、辣；忘不了同學(xué)友情的萬分寶貴……這所有的一切，都將是我人生最寶貴的財富。在此，感謝生活，使我成熟；感謝挫折，使我堅強(qiáng)。 </p><p>　　現(xiàn)在，我手中所拿的這篇“畢業(yè)論文”，可以說是我三年學(xué)習(xí)的“總結(jié)報告”。我不得不承認(rèn)，這同時也

56、是集體智慧的結(jié)晶，為了完成這篇論文，*老師給了我大量有益的指導(dǎo)和幫助，同學(xué)們也給了我很多有益的啟示。在此，向輔導(dǎo)老師致謝。 </p><p>　　感謝我的父母，養(yǎng)育我長大成人，讓我有機(jī)會進(jìn)入高校深入學(xué)習(xí)，雖然他們文化水平不高，但對我，從來都是無怨無悔、一如既往的支持。我一定不負(fù)眾望，做一個對社會有用的人！</p><p><b>　　參考文獻(xiàn)</b></p>

57、;<p>　　[1] 陳慧莉.“新形勢下中小企業(yè)融資策略研究”，《事業(yè)財會》，2007.5</p><p>　　[2] 楊令芝，周艷.“中小企業(yè)融資現(xiàn)狀、問題與創(chuàng)新”[J].《特區(qū)經(jīng)濟(jì)》，2007.4</p><p>　　[3] 周峰.“中小企業(yè)融資難的原因分析”[J].《南方金融》,2007.4</p><p>　　[4] 陳文漢，“我國中小企業(yè)融資

58、難的經(jīng)濟(jì)學(xué)解釋及其對策”[J].《華東經(jīng)濟(jì)管理》，2006.11</p><p>　　[5] 楊豐來,黃永航.“企業(yè)治理結(jié)構(gòu)、信息不對稱與中小企業(yè)融資”[J].《金融研究》,2006.5</p><p>　　[6] 曹永華.“中小企業(yè)發(fā)展與金融支持”[J].《中南財經(jīng)政法大學(xué)學(xué)報》,2006.4 </p><p>　　[7] 張青庚,費潔春.“對擔(dān)保項下中小企業(yè)信貸