證劵市場監(jiān)管制度的基礎(chǔ)建設(shè)

1、1證劵市場監(jiān)管制度的基礎(chǔ)建設(shè)證劵市場監(jiān)管制度的基礎(chǔ)建設(shè)之法律法規(guī)建設(shè)之法律法規(guī)建設(shè)【摘要】：有證劵市場，就必須有監(jiān)督，這是各國從20世紀30年代的大危機中得來的血的教訓(xùn)?！娟P(guān)鍵詞】：市場失靈，證劵監(jiān)督，基礎(chǔ)建設(shè)，證劵法律，法律監(jiān)管漏洞。有證劵市場，就必須有監(jiān)督，這是各國從20世紀30年代的大危機中得來的血的教訓(xùn)。什么事？證劵監(jiān)督主要內(nèi)容包括：①對金融機構(gòu)設(shè)立的監(jiān)管②對金融機構(gòu)資產(chǎn)負傷業(yè)務(wù)的監(jiān)管；③對金融市場的監(jiān)管，包括市場準入、市場融資

2、、市場利率、市場規(guī)則等；④對會計結(jié)算的監(jiān)管；⑤對外匯外債的監(jiān)管；⑥對黃金生產(chǎn)、進口、加工、銷售活動的監(jiān)管；⑦對證券業(yè)的監(jiān)管；⑧對保險業(yè)的監(jiān)管，⑨對信托業(yè)的監(jiān)管；⑩對投資黃金、典當(dāng)、融資租賃等活動的監(jiān)管。促進證劵市場健康穩(wěn)定發(fā)展，是證據(jù)市場監(jiān)管的總目標，也是各國對證劵市場進行監(jiān)管的根本原因！1從世界范圍來看，任何存在證劵市場的國家都對其進行著嚴密的監(jiān)管，有著一套自己的監(jiān)管系統(tǒng)。為何？對于市場監(jiān)管的需要，究其根本是源于存在市場失靈的可能，證

3、券市場當(dāng)然也不例外，甚至更甚。證劵交易是一種虛擬性交易，與現(xiàn)實中的實體經(jīng)濟交易存在著比較大的差別，這導(dǎo)致證劵市場的穩(wěn)定性比較差，證劵價格容易受影響而產(chǎn)生巨幅波動，從而對實體經(jīng)濟的正常運行產(chǎn)生較大的影響，因此國家對證劵市場進行嚴密的監(jiān)管也是客觀要求。在我國，證券市場作為一個新興事物，發(fā)展時間有限，還是一個相對年輕的新興市場，監(jiān)管也存在著嚴重滯后，監(jiān)管制度存在漏洞。我國的證券市場在發(fā)展過程中出現(xiàn)了許多出來的虛假信息、操縱價格、內(nèi)幕交易、極限

4、投機等方面的問題。而此已經(jīng)危害到證券市場自身的良性發(fā)展，損害了投資者的利益。我國證券市場監(jiān)管在行使職能的過程中表現(xiàn)出來的頭痛醫(yī)頭，腳痛醫(yī)腳的現(xiàn)象充分說明我國證劵監(jiān)督存在著：監(jiān)督方法單一、法規(guī)不完善、執(zhí)行不到位等問題。這些存在的問題是全方位和多層次的。再次深入分析，其根本原因何在？就在于證券市場監(jiān)管的基礎(chǔ)建設(shè)方面存在嚴重缺陷。因此，研究并借鑒西方發(fā)達國家證券市場監(jiān)管體制，加強和完善我國證券市場監(jiān)管的基礎(chǔ)建設(shè)是擺在我們面前的一項刻不容緩的任

5、務(wù)。1鄧小平文選第三卷.北京：人民出版社，1993.1113督管理機構(gòu)制定”確立了我國證券投資咨詢業(yè)市場準入的雙重許可制度。司法解釋可以使得法律的適用更加明確，有效執(zhí)法。3，加強證券監(jiān)管的執(zhí)法力度，做到“違法必究，執(zhí)法必嚴”，建立高效的執(zhí)法機制，徹底清除‘軟執(zhí)法’弊病！對于違反《證劵法》、《公司法》等法律法規(guī)的行為，要堅決予以制裁，保證法律的權(quán)威性。明確證劵監(jiān)管機構(gòu)的法律地位。提升證劵監(jiān)管機構(gòu)所頒布的行政法規(guī)的效力層次。由于我國現(xiàn)行的證

6、劵市場監(jiān)督的法律還不是很健全，大4，部分規(guī)定是由‘證監(jiān)會’制度頒布，但是由于效力層次較低，導(dǎo)致執(zhí)行效率不高。對于‘證監(jiān)會’的行政法規(guī)，切合實際適用的有關(guān)規(guī)定，及早以法律的形式確認，提高效力層次，加強執(zhí)行效率。5，以法律明確規(guī)定賦予證券執(zhí)法機構(gòu)以充分的權(quán)力尤其是對違法者進行制裁的權(quán)力。6，對證券監(jiān)管機構(gòu)的權(quán)力建立有效地約束機制。權(quán)力必須受監(jiān)督，不受監(jiān)督的權(quán)力必然導(dǎo)致腐敗。絕對的權(quán)力，絕對地導(dǎo)致腐敗。這是古今中外實踐反復(fù)證明的一條鐵律。1權(quán)

7、利監(jiān)督的方式一般有兩種：一種是權(quán)力對權(quán)力的監(jiān)督，即用一種公權(quán)力監(jiān)督另一種公權(quán)力；一種是權(quán)利對權(quán)力的監(jiān)督。即用公民權(quán)利監(jiān)督公權(quán)力。包括完善社會媒體監(jiān)督體制等！7，健全證券市場糾紛解決程序機制。在司法領(lǐng)域，糾紛的解決方式除了訴訟判決外，還有更為便捷的方式，包括：當(dāng)事人和解、第三人或單位調(diào)解、行政機關(guān)調(diào)解、國家賦予準法律裁決的仲裁委員會等。建立健全證劵市場糾紛解決程序機制如可建立證券仲裁機制來提高糾紛解決效率從而真正保障證券市場規(guī)范、有序的發(fā)