會(huì)計(jì)師事務(wù)所規(guī)模與投資者感知的審計(jì)質(zhì)量的關(guān)系研究.pdf

1、會(huì)計(jì)師事務(wù)所規(guī)模和審計(jì)質(zhì)量之間的關(guān)系一直以來都是審計(jì)行業(yè)及學(xué)術(shù)界關(guān)注的一個(gè)焦點(diǎn)問題。國外的現(xiàn)有文獻(xiàn)大多得到了“大規(guī)模即高質(zhì)量”的結(jié)論,并且也發(fā)現(xiàn)投資者能夠正確地認(rèn)識(shí)到這一事實(shí);但是中國的學(xué)者們還沒有就此達(dá)成一致。本文利用會(huì)計(jì)盈余價(jià)值相關(guān)性的回報(bào)模型,試圖從投資者這一較新的角度切入,以研究和發(fā)現(xiàn)我國會(huì)計(jì)師事務(wù)所的規(guī)模與投資者感知的審計(jì)質(zhì)量之間的關(guān)系。
　　 基于會(huì)計(jì)師事務(wù)所統(tǒng)計(jì)特征的分析,我們將本文中的“大所”確定為2001年到2

2、006年間平均上市公司客戶數(shù)大于27家的事務(wù)所,使用的數(shù)據(jù)范圍包括2001年到2005年中國資本市場(chǎng)滬深兩市所有的A股上市公司。研究后發(fā)現(xiàn),規(guī)模大的事務(wù)所并不能顯著增加其客戶的會(huì)計(jì)盈余價(jià)值相關(guān)性,且穩(wěn)健性檢驗(yàn)也沒有改變這一結(jié)果。因此本文的結(jié)論是,在我國目前的制度環(huán)境下,事務(wù)所規(guī)模不會(huì)影響投資者對(duì)審計(jì)質(zhì)量的感知和判斷,即投資者認(rèn)為規(guī)模大的事務(wù)所和規(guī)模小的事務(wù)所的審計(jì)質(zhì)量沒有差異。這一制度特征對(duì)政府制定行業(yè)政策、上市公司聘請(qǐng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所具有