P2P網(wǎng)絡(luò)借貸風(fēng)險(xiǎn)防范模式研究.pdf

1、互聯(lián)網(wǎng)從普及到現(xiàn)在的20多年，給我們的生活帶來(lái)了翻天覆地的變化。 P2P網(wǎng)絡(luò)借貸是一種新興的互聯(lián)網(wǎng)金融模式，是互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)與民間借貸的有機(jī)結(jié)合，即由具有資質(zhì)的網(wǎng)絡(luò)信貸公司作為信息中介平臺(tái)，利用網(wǎng)絡(luò)技術(shù)跨時(shí)間跨地域連接起借貸雙方。從2007年拍拍貸和宜信在我國(guó)開展網(wǎng)絡(luò)借貸業(yè)務(wù)開始，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)在我國(guó)的發(fā)展已經(jīng)將近十年。伴隨商業(yè)模式的探索和行業(yè)知識(shí)的普及，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)實(shí)現(xiàn)爆發(fā)式增長(zhǎng)，成為未來(lái)金融借貸服務(wù)的發(fā)展趨勢(shì)。
　　

2、首先，文章通過(guò)對(duì)國(guó)內(nèi)外文獻(xiàn)的研究分析，以P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的相關(guān)理論為指導(dǎo)，對(duì)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的相關(guān)概念進(jìn)行界定，歸納總結(jié)出借貸低成本高覆蓋、交易方式靈活高效、高風(fēng)險(xiǎn)與高收益并存、互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和思想廣泛運(yùn)用四大特點(diǎn)。最后分析了P2P網(wǎng)絡(luò)借貸在國(guó)內(nèi)外的研究現(xiàn)狀。
　　其次，文章指出國(guó)內(nèi)外P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的發(fā)展現(xiàn)狀，分析我國(guó)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的發(fā)展趨勢(shì)。結(jié)合具體實(shí)例對(duì)國(guó)內(nèi)外P2P網(wǎng)絡(luò)借貸典型運(yùn)營(yíng)模式和風(fēng)險(xiǎn)防范模式進(jìn)行說(shuō)明，對(duì)比中外模式的不同，借

3、鑒國(guó)外風(fēng)險(xiǎn)防范模式先進(jìn)之處。P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)未來(lái)的健康發(fā)展取決于風(fēng)險(xiǎn)控制模式，不同模式的爭(zhēng)論實(shí)質(zhì)是圍繞著信息的傳遞和交換機(jī)制，即透明公平的交易機(jī)制和完善的風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制。之后著重分析我國(guó)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)現(xiàn)狀，在指出P2P在我國(guó)的四個(gè)發(fā)展階段的同時(shí)，用2015年底的最新數(shù)據(jù)，例如平臺(tái)數(shù)量、平臺(tái)分布、平臺(tái)背景、成交量等數(shù)據(jù)說(shuō)明我國(guó)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸蓬勃發(fā)展的現(xiàn)狀。并提出來(lái)目前我國(guó)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)資產(chǎn)多元化、新模式興起、生態(tài)圈繁榮等趨勢(shì)，這些

4、趨勢(shì)在促使行業(yè)繁榮發(fā)展的同時(shí)也蘊(yùn)藏了更多更復(fù)雜的風(fēng)險(xiǎn)。
　　再次，著重分析了P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)存在的主要風(fēng)險(xiǎn)及形成原因。剛性兌付風(fēng)險(xiǎn)是我國(guó)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)之首，它是由于P2P網(wǎng)絡(luò)借貸模式在我國(guó)的“適應(yīng)性”調(diào)整導(dǎo)致。剛性兌付的實(shí)施引發(fā)了信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)等，作為一個(gè)缺乏監(jiān)管的新型金融行業(yè)，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸在我國(guó)出現(xiàn)的第一天就面臨法律與監(jiān)管的空白。由于平臺(tái)技術(shù)落后、對(duì)業(yè)務(wù)人員管理不規(guī)范引發(fā)的技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)，不容忽視

5、。平臺(tái)經(jīng)營(yíng)管理及其他外部事件導(dǎo)致的利益相關(guān)方對(duì)行業(yè)的負(fù)面評(píng)價(jià)，也引起了整個(gè)行業(yè)的信任危機(jī)。
　　最后，針對(duì)我國(guó)P2P行業(yè)面臨的諸多風(fēng)險(xiǎn)，文章從內(nèi)部、外部?jī)蓚€(gè)方面提出防范建議。外部風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制建設(shè)主要針對(duì)政府監(jiān)管部門和行業(yè)自律組織提出，內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制建設(shè)主要針對(duì)運(yùn)營(yíng)方和投資者提出，以內(nèi)外部?jī)煞矫娴慕ㄗh促進(jìn)我國(guó)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)的健康發(fā)展。
　　文章在研究方法和側(cè)重點(diǎn)上兼具理論和實(shí)踐意義，綜合運(yùn)用了金融學(xué)原理、金融市場(chǎng)原理和經(jīng)