利率市場(chǎng)化背景下徽商銀行盈利模式優(yōu)化研究.pdf

1、2015年10月24日，央行宣布下調(diào)金融機(jī)構(gòu)人民幣存款及貸款基準(zhǔn)利率，以進(jìn)一步降低社會(huì)融資成本，同時(shí)，對(duì)商業(yè)銀行和農(nóng)村合作金融機(jī)構(gòu)等不再設(shè)置存款利率的浮動(dòng)限制。此舉并不意味著央行放棄對(duì)利率進(jìn)行管理，而是利率調(diào)控會(huì)更加倚重市場(chǎng)化的貨幣政策工具和傳導(dǎo)機(jī)制，標(biāo)志著我國(guó)自1996年開始對(duì)利率市場(chǎng)所進(jìn)行的改革，在經(jīng)歷了銀行間同業(yè)拆借利率及債券利率的市場(chǎng)化、貸款利率及貼現(xiàn)利率的市場(chǎng)化之后進(jìn)入了存款利率市場(chǎng)化的新階段。作為利率市場(chǎng)、資金市場(chǎng)中的重要主

2、體，我國(guó)商業(yè)銀行從19世紀(jì)末自上海設(shè)立伊始，歷經(jīng)百余年發(fā)展，基本處于分業(yè)經(jīng)營(yíng)的業(yè)務(wù)模式、以利差為主的盈利模式。隨著國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)體制改革進(jìn)入“深水期”、利率體系改革步入新階段，商業(yè)銀行如何面對(duì)利差日漸收窄的壓力、如何突破盈利增長(zhǎng)緩慢的瓶頸，成了當(dāng)前亟待解決的問(wèn)題。故此時(shí)，從商業(yè)銀行視角研究這一問(wèn)題，具有重要的現(xiàn)實(shí)意義。
　　本文首先回顧了國(guó)內(nèi)外的研究現(xiàn)狀，指出利率體系改革的必然性；隨后剖析美國(guó)、日本等國(guó)家的利率市場(chǎng)化改革進(jìn)程，結(jié)合我國(guó)歷

3、次利率政策變化給商業(yè)銀行帶來(lái)的影響，明確大力發(fā)展中間業(yè)務(wù)是我國(guó)商業(yè)銀行進(jìn)行轉(zhuǎn)型的重要突破口；在此基礎(chǔ)上，引入徽商銀行作為個(gè)案研究，通過(guò)對(duì)該個(gè)體的基本情況介紹、經(jīng)營(yíng)現(xiàn)狀分析，指出當(dāng)前盈利模式中存在著倚重傳統(tǒng)存貸款業(yè)務(wù)、利息收入占比過(guò)高，收入來(lái)源單一、中間業(yè)務(wù)發(fā)展緩慢，依賴對(duì)公業(yè)務(wù)、客戶結(jié)構(gòu)不合理等主要問(wèn)題；在當(dāng)前省內(nèi)經(jīng)濟(jì)增速換擋、經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)動(dòng)力轉(zhuǎn)換、產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略調(diào)整的大背景下，應(yīng)從創(chuàng)新發(fā)展、轉(zhuǎn)變客戶結(jié)構(gòu)出發(fā)，推進(jìn)綜合化經(jīng)營(yíng)、加快渠道和隊(duì)伍建