授信融資下物流金融的運(yùn)營(yíng)和風(fēng)險(xiǎn)管理問題研究.pdf

1、當(dāng)前，我國(guó)逐漸成為世界上重要的生產(chǎn)基地和最具潛力的消費(fèi)市場(chǎng)，國(guó)內(nèi)廣大中小企業(yè)面臨難得發(fā)展機(jī)遇的同時(shí)，也面臨十分突出的資金短缺問題。融合了物流服務(wù)和金融創(chuàng)新的物流金融憑借其獨(dú)特的優(yōu)勢(shì)，成為解決中小企業(yè)融資難的有效手段。目前，我國(guó)物流金融發(fā)展時(shí)間較短，各方面工作仍處于起步階段，相關(guān)理論研究相對(duì)薄弱。因此，系統(tǒng)地研究物流金融運(yùn)營(yíng)和風(fēng)險(xiǎn)管理問題，對(duì)于提高融資效率、降低貸款各方成本、合理安排生產(chǎn)及人力物力調(diào)度、提高金融機(jī)構(gòu)和物流企業(yè)服務(wù)水平、保證

2、信貸資金安全、促進(jìn)物流金融業(yè)務(wù)健康快速的發(fā)展均有十分重要的意義。本文以物流金融中授信融資模式為研究對(duì)象，針對(duì)其運(yùn)營(yíng)管理中的運(yùn)營(yíng)計(jì)劃、運(yùn)營(yíng)組織、運(yùn)營(yíng)控制以及風(fēng)險(xiǎn)管理等內(nèi)容，詳細(xì)研究了質(zhì)押物流量預(yù)測(cè)、物流企業(yè)倉(cāng)儲(chǔ)空間分配、貸款各方收益分配及融資策略選擇的互動(dòng)機(jī)制、突發(fā)事件的預(yù)警評(píng)價(jià)及風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避等問題。
　　 本文的主要研究工作如下：
　　 (1)從運(yùn)營(yíng)計(jì)劃的角度出發(fā)，針對(duì)融資之初物流企業(yè)如何合理分配授信額度和倉(cāng)儲(chǔ)空間的問題，本

3、文使用基于最小幾何距離的加權(quán)調(diào)和平均方法，建立了組合預(yù)測(cè)模型，對(duì)物流金融中質(zhì)押物流量進(jìn)行了預(yù)測(cè)，實(shí)例計(jì)算表明：模型具有較高的預(yù)測(cè)精度。
　　 (2)從運(yùn)營(yíng)組織的角度出發(fā)，為解決物流企業(yè)在滿足倉(cāng)儲(chǔ)空間及授信額度約束條件下的收益最大化問題，本文建立了有臨時(shí)質(zhì)押請(qǐng)求的倉(cāng)儲(chǔ)空間分配模型，采用魯棒優(yōu)化算法對(duì)模型進(jìn)行了求解，結(jié)合實(shí)例驗(yàn)證了該模型對(duì)于提高融通倉(cāng)收益的可行性和有效性。
　　 (3)從運(yùn)營(yíng)控制的角度出發(fā)，針對(duì)物流企業(yè)和貸款

4、企業(yè)授信融資時(shí)的有限理性及融資策略的選擇問題，本文建立了考慮銀行核查作用的兩企業(yè)演化博弈非線性模型，借助穩(wěn)定性理論和精細(xì)積分?jǐn)?shù)值方法研究了演化博弈系統(tǒng)的非線性行為。研究結(jié)果表明：監(jiān)管成本、罰款金額等參數(shù)都是博弈雙方策略選擇的影響因素，而銀行核查后調(diào)整信用等級(jí)也顯著影響了博弈雙方的積極性。
　　 (4)從風(fēng)險(xiǎn)管理的突發(fā)事件預(yù)警角度出發(fā)，針對(duì)物流金融各類突發(fā)事件的預(yù)警評(píng)價(jià)問題，本文以物流企業(yè)的融通倉(cāng)為研究對(duì)象，分析了融通倉(cāng)突發(fā)事件的