利率市場化條件下貸款定價(jià)方法在銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)管理中的應(yīng)用研究.pdf

1、隨著中國金融業(yè)對(duì)外資全面開放,利率最終的完全市場化也已為期不遠(yuǎn)。這一方面意味著金融機(jī)構(gòu)在對(duì)企業(yè)貸款方面將擁有更大的自主權(quán),能夠根據(jù)貸款的風(fēng)險(xiǎn)程度更為靈活的確定利率的高低,有利于金融機(jī)構(gòu)更好的貫徹風(fēng)險(xiǎn)管理的思想,防范金融風(fēng)險(xiǎn)。另一方面,一旦利率完全放開,商業(yè)銀行就必須自主進(jìn)行貸款定價(jià),這也同時(shí)意味著商業(yè)銀行要承擔(dān)自主定價(jià)的風(fēng)險(xiǎn),首當(dāng)其沖的是信貸風(fēng)險(xiǎn)。就目前情況而言,我國商業(yè)銀行在這個(gè)領(lǐng)域似乎并未做好準(zhǔn)備,無論理論研究還是信息系統(tǒng)建設(shè),與發(fā)

2、達(dá)國家商業(yè)銀行相比都還存在一定差距。我國商業(yè)銀行已經(jīng)認(rèn)識(shí)到這一問題,希望涉足這一領(lǐng)域,但由于缺乏相應(yīng)的定價(jià)模型而無從下手。本文正式在這個(gè)大背景下開展對(duì)貸款定價(jià)的研究,通過對(duì)貸款利率決定機(jī)制在利率市場化條件下信貸風(fēng)險(xiǎn)中的研究,探索適合中國商業(yè)銀行的貸款定價(jià)模式,為我國商業(yè)銀行加強(qiáng)信貸管理,完善貸款定價(jià)模式提供一些有意的參考。我國商業(yè)銀行的利潤主要來源于信貸業(yè)務(wù)利息收入。但由于各種因素的影響,信貸業(yè)務(wù)的產(chǎn)生就伴隨著損失利息甚至本金的風(fēng)險(xiǎn),如

3、何管理信貸風(fēng)險(xiǎn)一直都是商業(yè)銀行的關(guān)鍵問題之一。目前商業(yè)銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)管理主要是通過給借款企業(yè)評(píng)定信用等級(jí)來設(shè)定信貸準(zhǔn)入門檻,通過審貸分離業(yè)務(wù)流程來減少操作風(fēng)險(xiǎn)。利率市場化將改變信貸風(fēng)險(xiǎn)類型,商業(yè)銀行需要面對(duì)的除了信用風(fēng)險(xiǎn)與操作風(fēng)險(xiǎn)外,還有利率風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí),市場化利率有利于防范信用風(fēng)險(xiǎn),但考驗(yàn)銀行防范內(nèi)部操作風(fēng)險(xiǎn)的水平。利率市場化使商業(yè)銀行可以自主根據(jù)資金成本與各種貸款風(fēng)險(xiǎn)因素來確定貸款價(jià)格,貸款合理定價(jià)可以有效的控制信用風(fēng)險(xiǎn),但是我國商業(yè)銀

4、行還未建立完善的貸款定價(jià)機(jī)制,也不具備貸款定價(jià)技能。國外銀行已經(jīng)形成系統(tǒng)的利率風(fēng)險(xiǎn)管理的理論體系與技術(shù)方法,為我國商業(yè)銀行應(yīng)對(duì)利率市場化,完善信貸風(fēng)險(xiǎn)管理體制提供可以借鑒的做法與經(jīng)驗(yàn)。近兩年,我國利率市場化步入實(shí)質(zhì)性階段,現(xiàn)行的信貸風(fēng)險(xiǎn)管理體制已不適應(yīng)改革的步伐,商業(yè)銀行想要在利率市場化進(jìn)程中立于不敗之地,需要改善信貸風(fēng)險(xiǎn)管理體制,特別是加快對(duì)貸款定價(jià)機(jī)制的建設(shè)與完善。本文研究認(rèn)為,在利率市場化環(huán)境下,商業(yè)銀行貸款定價(jià)要兼顧效率與安全,

5、按照風(fēng)險(xiǎn)與收益對(duì)稱的原則,確定適合自身經(jīng)營管理水平的貸款定價(jià)模型,建立和完善運(yùn)作有效的貸款定價(jià)體系。本文先介紹我國利率市場化改革近期所取得的進(jìn)展并分析貸款定價(jià)的相關(guān)理論及其在我國的現(xiàn)狀,進(jìn)而研究利率市場化對(duì)商業(yè)銀行及其信貸風(fēng)險(xiǎn)管理所產(chǎn)生的影響,從商業(yè)銀行的角度分析如何主動(dòng)適應(yīng)利率市場化改革,提出建立科學(xué)的貸款定價(jià)機(jī)制和加強(qiáng)信貸風(fēng)險(xiǎn)管理體系中風(fēng)險(xiǎn)防范功能等具體措施。本文的創(chuàng)新之處就是根據(jù)巴塞爾新資本協(xié)議要求,結(jié)合我國商業(yè)銀行的具體情況,提