會計盈余質量對銀行信貸決策的影響研究.pdf

1、銀行業(yè)是一種高風險的行業(yè)，隨著經(jīng)濟的全球化，世界銀行業(yè)受到了前所未有的信用風險的挑戰(zhàn)。世界銀行組織對全球銀行業(yè)的研究表明，導致銀行破產(chǎn)的主要風險就是信用風險。會計信息是溝通銀行和企業(yè)之間的橋梁。在委托代理關系下，受到信息不對稱的影響，銀行決策者在進行貸款決策時主要通過會計信息來評價企業(yè)的各項能力，以決定是否同意為其貸款。會計盈余信息就是銀行決策中的一個重要考慮的方面。為了得到銀行的資金支持，企業(yè)管理者會粉飾自己的財務報表，讓會計數(shù)據(jù)看起

2、來更加華麗。如果銀行決策者能夠識別出不同貸款申請者會計盈余質量的差別，做出相應正確的決策，銀行就能在一定程度上降低或者規(guī)避貸款風險，否則銀行就要承擔更高的貸款風險。
　　 目前國內(nèi)外學者對會計盈余質量的定義見人見智，沒有形成一個統(tǒng)一的意見。根據(jù)對國內(nèi)外相關文獻的回顧，考慮不同定義與銀行債務契約的相關性，本文從三個維度定義了債務契約中的會計盈余質量，表現(xiàn)為：盈余持續(xù)性、應計盈余和盈余管理。為了研究目前我國銀行業(yè)能否有效的識別會計盈

3、余質量差別對貸款的影響，選取2007年至2009年為研究期間，篩選了1308個上市公司的這三年的相關數(shù)據(jù)為研究樣本，對會計盈余質量對會計盈余信息的債務契約有用性影響進行了研究。得到以下主要結論：首先，長短期貸款決策對持續(xù)性不同的盈利部分的敏感性存在差異，盈余的持續(xù)性越強，其與長短期貸款決策的相關性越強。銀行決策者在進行貸款決策時能夠識別出企業(yè)不同的盈余持續(xù)性，并據(jù)此做出相應的決策。其次，銀行決策者在進行長短期決策時沒有意識到應計盈余對會

4、計盈余信息債務契約有用性的負面影響，對待不同的應計盈余，決策者對會計盈余信息還是相同的。但是，在長期貸款中應計盈余會影響銀行的貸款決策，只是銀行忽略了應計盈余還會通過影響會計信息來間接影響貸款決策的準確性。再次，在盈余管理方面，無論短期貸款還是長期貸款，盈余管理程度均影響了貸款決策對會計盈余信息的使用程度，這表明銀行在進行貸款決策時意識到了盈余管理對會計信息債務契約有用性的影響。但是，這一結果并不穩(wěn)定。在貸款期限方面，隨著貸款期間的增長