商業(yè)銀行貸款信用分析ppt

1、第五章 商業(yè)銀行貸款的信用分析,,第一節(jié) 企業(yè)財務(wù)及非財務(wù)分析,第三節(jié) 貸款風(fēng)險的綜合分析,第二節(jié) 企業(yè)貸款擔(dān)保分析,信用分析,信用分析是對債務(wù)人的道德品格，資本實力，還款能力，擔(dān)保及環(huán)境條件等進行系統(tǒng)分析，以確定是否給予貸款及相應(yīng)的貸款條件。,信用分析,“5C”原則借款人的品格(Character)借款人的能力(Capacity)借款人的資本(Capital)借款人貸款的擔(dān)保(Collateral)借款人經(jīng)營的環(huán)境條件(C

2、ondition),信用分析,5W因素借款人（who）借款用途（why）還款期限（when）擔(dān)保物（what）如何還款（ how）,信用分析,5P因素個人因素(personal) 目的因素(purpose)償還因素(payment)保障因素(protection)前景因素(perspective),銀行貸款管理過程,機會評估：借款人、確認機會初步分析：初步概況、確認借款原因還款來源分析：行業(yè)和企業(yè)風(fēng)險分析、財務(wù)報

3、表分析、現(xiàn)金流量分析和預(yù)測貸款包：總結(jié)和建議、貸款結(jié)構(gòu)和協(xié)議貸款稽核,企業(yè)借款理由的分析,銷售增長導(dǎo)致的借款營業(yè)周期減慢引起的借款固定資產(chǎn)購買引起的借款其他原因引起的借款,企業(yè)的信用分析,,影響企業(yè)還款能力,,,,第一還款來源,,,,,財務(wù)分析,,盈利能力營運能力償債能力,現(xiàn)金流量分析,,經(jīng)營活動投資活動籌資活動,第二還款來源,,信用支持,,,,,擔(dān)保,抵押,,非財務(wù)因素,,,,,行業(yè)風(fēng)險,經(jīng)營風(fēng)險,第一節(jié) 企業(yè)財務(wù)

4、及非財務(wù)分析,一、企業(yè)財務(wù)報告二、企業(yè)財務(wù)分析方法三、企業(yè)非財務(wù)因素分析,一、企業(yè)財務(wù)報告,企業(yè)財務(wù)分析的依據(jù)：企業(yè)財務(wù)報告企業(yè)財務(wù)報告：是企業(yè)依據(jù)會計準則編制的反映企業(yè)某一特定日期的財務(wù)狀況和某一會計期間的經(jīng)營成果、現(xiàn)金流量等會計信息的文件，可為使用者做出經(jīng)濟決策提供特定的有價值的信息。一般包括資產(chǎn)負債表、利潤表、現(xiàn)金流量表、所有者權(quán)益變動表和附注五部分。其中，商業(yè)銀行在企業(yè)財務(wù)分析中，主要分析對象是資產(chǎn)負債表、利潤表和現(xiàn)金

5、流量表（及三者的附注）。,財務(wù)報表分析,資產(chǎn)項目負債及資本項目利潤表項目的分析財務(wù)狀況變動表分析,資產(chǎn)項目,應(yīng)收賬款：應(yīng)收賬款的分布；應(yīng)收賬款賬齡的分布；應(yīng)收賬款的抵押情況存貨：存貨的規(guī)模是否合理；存貨保留時間的長短；存貨的流動性狀況；存貨有無陳舊變質(zhì)風(fēng)險；存貨是否投保固定資產(chǎn)：了解企業(yè)是否按規(guī)定提足了折舊；了解企業(yè)固定資產(chǎn)是否全額保險；了解企業(yè)固定資產(chǎn)的變現(xiàn)能力投資：首先要注意企業(yè)所持有的各種有價證券的合法性、流動性和盈利

6、性，以及有價證券的期限、數(shù)額、結(jié)構(gòu)是否合理，同時，要了解有價證券發(fā)行人的信用狀況，從中分析可能影響企業(yè)償債能力的財務(wù)關(guān)系或約定義務(wù)。,負債及資本項目,負債：了解企業(yè)短期負債的數(shù)額有無漏計，了解短期負債的期限，如已過期，可能會被處以罰款。長期負債的到期日和企業(yè)償還長期負債的安排，以正確評價企業(yè)的償債能力。資本:了解企業(yè)的資本是否存在虛假成分；分析企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)；考察企業(yè)是否按規(guī)定補充自有資本。,利潤表項目的分析,了解企業(yè)銷售收入、銷售成

7、本、各項費用的真實性，包括對各種賬戶和原始憑證的核對。可采取縱向和橫向比較的方法，將損益表中各項指標與上年度、同行業(yè)、同等條件的其他企業(yè)進行比較。,財務(wù)狀況變動表分析,有助于銀行了解企業(yè)在一定時期內(nèi)營運資產(chǎn)的變動和企業(yè)的流動性狀況。,二、財務(wù)分析技術(shù),財務(wù)比率分析現(xiàn)金流量分析,財務(wù)比率分析,償債能力分析營運能力分析盈利能力分析,短期償債能力分析,流動比率=流動資產(chǎn)/流動負債速動比率=速動資產(chǎn)/流動負債現(xiàn)金比率=（現(xiàn)金+有價證

8、券）/流動資產(chǎn),長期償債能力分析,負債比率=負債總額/資產(chǎn)總額負債權(quán)益比率=負債總額/所有者權(quán)益總額利息收入倍數(shù)=經(jīng)營凈利潤/利息費用=（凈利潤+所得稅+利息費用）/利息費用,營運能力分析,應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率=銷售凈額/應(yīng)收賬款平均余額存貨周轉(zhuǎn)率=銷售成本/存貨平均余額流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=銷售凈額/流動資產(chǎn)平均余額固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=銷售凈額/固定資產(chǎn)平均余額總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=銷售凈額/總資產(chǎn)平均值 平均余額=（期初余額+期末余

9、額）/2,盈利能力分析,銷售毛利率=（銷售收入-成本）/銷售收入營業(yè)利潤率=營業(yè)收入/銷售收入銷售凈利率=凈利潤/銷售收入資產(chǎn)利潤率=凈利潤/總資產(chǎn)平均值資本利潤率=凈利潤/總資本平均值每股利潤=凈利潤/流通股總股份市盈率=每股市價/每股盈利,現(xiàn)金流量分析,現(xiàn)金流量現(xiàn)金流量表的編制與分析,現(xiàn)金流量,現(xiàn)金流量是指現(xiàn)金的流出和流入量總稱現(xiàn)金就是指企業(yè)的現(xiàn)金資產(chǎn)現(xiàn)金等價物是指企業(yè)持有的期限短、流動性強、易于轉(zhuǎn)換為已知金額現(xiàn)金

10、、價值變動風(fēng)險很小的投資。,判斷企業(yè)現(xiàn)金流量是否足以償還債務(wù)的兩個比率,比率一：業(yè)務(wù)中的現(xiàn)金流量/（紅利+到期的長期負債）比率二：業(yè)務(wù)中的現(xiàn)金流量/（紅利+到期的長期負債+年初短期負債余額）,凈現(xiàn)值分析,貨幣的時間價值現(xiàn)值與終值: S=P(1+i)n P=S /(1+i)n項目投資的現(xiàn)金流量凈現(xiàn)值法（NPV）: NPV=C1/(1+i)

11、+ C2/(1+i)2+… +Cn/(1+i)n,三、非財務(wù)因素分析,行業(yè)因素分析經(jīng)營因素分析管理因素分析,第二節(jié) 貸款擔(dān)保分析,擔(dān)保方式與擔(dān)保貸款種類保證貸款、質(zhì)押貸款和抵押貸款保證貸款的操作要點抵押貸款的操作和管理重點,擔(dān)保方式與擔(dān)保貸款種類,在什么情況下，銀行應(yīng)要求借款人提供貸款擔(dān)保？借款人的負債率較高，表明其財力脆弱借款人沒有建立起令人滿意的、穩(wěn)定的收益記錄借款人發(fā)行的股票未

12、能銷售出去借款人是新客戶借款人的經(jīng)營環(huán)境惡化貸款的期限很長,擔(dān)保貸款,擔(dān)保貸款是指銀行要求借款人根據(jù)規(guī)定的擔(dān)保方式提供貸款擔(dān)保而發(fā)放的貸款。保證與保證貸款取得質(zhì)押權(quán)與質(zhì)押貸款抵押與抵押貸款,保證與保證貸款,保證是指保證人與銀行約定，當(dāng)債務(wù)人不履行債務(wù)時，保證人按照約定履行或承擔(dān)責(zé)任的行為。銀行根據(jù)擔(dān)保法中的保證方式向借款人發(fā)放的貸款稱為保證貸款。一般保證：當(dāng)事人在保證合同中約定，債務(wù)人不能履行債務(wù)時，由保證人承擔(dān)保證責(zé)任

13、。連帶責(zé)任保證：當(dāng)事人在保證合同中約定保證人與債務(wù)人對債務(wù)承擔(dān)連帶責(zé)任。,取得質(zhì)押權(quán)與質(zhì)押貸款,在質(zhì)押方式下,質(zhì)權(quán)人在債務(wù)全部清償以前占有債務(wù)人用作質(zhì)押的質(zhì)物或權(quán)利,而且在某些情況下,受質(zhì)押權(quán)人還有出賣該質(zhì)物或權(quán)利的權(quán)力。質(zhì)押方式與抵押方式的不同點：在發(fā)放質(zhì)押貸款時，借款人應(yīng)將質(zhì)押財產(chǎn)作法定的移交，但可以不作實際的實物交付，只交付儲放貨物的倉庫鑰匙或貨物的可轉(zhuǎn)讓儲單即可。,抵押與抵押貸款,抵押是指債務(wù)人或者第三人不轉(zhuǎn)移抵押財產(chǎn)的占有

14、，將該財產(chǎn)作為債權(quán)的擔(dān)保。銀行以抵押方式作擔(dān)保而發(fā)放的貸款，就是抵押貸款。,保證貸款的操作要點,借款人找保銀行核保銀行審批貸款的發(fā)放與收回,抵押貸款的操作和管理重點,抵押貸款的分類抵押物的選擇和估價確定抵押率抵押物的產(chǎn)權(quán)設(shè)定與登記抵押物的占管、處分,抵押貸款的分類,存貨抵押貸款證券抵押貸款設(shè)備抵押貸款不動產(chǎn)抵押貸款客賬抵押貸款人壽保險單抵押貸款,抵押物的選擇,選擇抵押物時必須堅持以下四個原則合法性易售性穩(wěn)

15、定性易測性,抵押物的估價,抵押物估價是對抵押物將來處分時的市場價格的估算。對有價證券的估價主要應(yīng)預(yù)測未來市場利率的走勢、證券債務(wù)人的經(jīng)營狀況及國家宏觀經(jīng)濟政策和形勢的變化。對不動產(chǎn)的估價主要看其所處地理位置及據(jù)以取得經(jīng)濟效益的大小。對機器設(shè)備的估價，首先要確定其價值損耗，其次根據(jù)一定的折舊方法估計出該設(shè)備未來的會計凈值，然后預(yù)測未來技術(shù)的發(fā)展趨勢，據(jù)以判斷技術(shù)損耗，用會計凈值減去技術(shù)損耗就是機器設(shè)備的估價值。,確定抵押率,抵押率

16、：又稱墊頭，是抵押貸款本金利息之和與抵押物估價值之比。確定抵押率時應(yīng)考慮的因素：貸款風(fēng)險借款人信譽抵押物的品種貸款期限,抵押物的產(chǎn)權(quán)設(shè)定與登記,所謂產(chǎn)權(quán)設(shè)定，是指銀行要證實并取得處分抵押物以作抵償債務(wù)的權(quán)利。,抵押物的占管、處分,抵押物的占管方式有兩種:一是抵押人占管；一是抵押權(quán)人占管。處分抵押物必須具備一定的條件抵押合同期滿，借款人不能履行還款抵押期間抵押人宣告解散或破產(chǎn)個體工商戶作為抵押人在抵押期間死亡或失蹤，且其