創(chuàng)業(yè)板上市公司內(nèi)部控制信息披露質(zhì)量及其影響因素研究.pdf

1、創(chuàng)業(yè)板上市公司作為新興資本市場重要的一員，其內(nèi)部控制信息披露質(zhì)量的水平，對信息使用者決策的科學(xué)性產(chǎn)生重要影響，直接影響到信息使用者對資本市場的信心。提高內(nèi)部控制信息披露質(zhì)量有利于增強(qiáng)信息使用者對資本市場的信心，優(yōu)化創(chuàng)業(yè)板公司的治理結(jié)構(gòu)，改善公司經(jīng)營的效率和效果。促使創(chuàng)業(yè)板市場的信息不對稱現(xiàn)象得到緩解，增強(qiáng)證券市場抵御和防范風(fēng)險(xiǎn)的水平，充分發(fā)揮資本市場資源配置的功能。本文的研究可為企業(yè)內(nèi)部控制的控制配套指引在創(chuàng)業(yè)板市場的擇機(jī)實(shí)施提供重要參

2、考。
　　本文首先提出了“內(nèi)部控制信息披露質(zhì)量”的概念以及內(nèi)部控制信息披露應(yīng)具備的質(zhì)量特征。設(shè)計(jì)了內(nèi)控信息披露質(zhì)量指數(shù)(ICIDQI)，該指數(shù)分三個(gè)層次共43個(gè)指標(biāo)來度量內(nèi)部控制信息披露質(zhì)量，并采用主觀賦值法和客觀賦值法相結(jié)合的方法對各級指標(biāo)賦予權(quán)重，并計(jì)算最后得分。從及時(shí)性、真實(shí)性、完整性及相關(guān)性四個(gè)方面評價(jià)了目前我國創(chuàng)業(yè)板市場內(nèi)部控制信息披露質(zhì)量的水平。評價(jià)結(jié)果顯示，目前我國創(chuàng)業(yè)板市場內(nèi)控信息披露質(zhì)量水平總體不高。
　　

3、其次，本文從公司治理結(jié)構(gòu)、公司財(cái)務(wù)狀況以及事務(wù)所特征三個(gè)方面選取了9個(gè)自變量，對影響我國創(chuàng)業(yè)板上市公司內(nèi)部控制信息披露質(zhì)量水平的因素進(jìn)行了實(shí)證分析。實(shí)證研究結(jié)果顯示，公司治理結(jié)構(gòu)方面:董事長與總經(jīng)理是否兼職與ICIDQI顯著負(fù)相關(guān)，董事會會議次數(shù)與ICIDQI顯著正相關(guān)，股權(quán)集中度、獨(dú)立董事比例對ICIDQI影響不顯著;公司財(cái)務(wù)狀況方面:公司的成長性與ICIDQI顯著負(fù)相關(guān)，公司的盈利能力、抵御風(fēng)險(xiǎn)能力對ICIDQI影響不顯著;事務(wù)所特

4、征方面:事務(wù)所聲譽(yù)、審計(jì)報(bào)告的意見類型對ICIDQI影響不顯著。
　　最后，從監(jiān)管機(jī)構(gòu)以及上市公司兩方面提出了相關(guān)的對策建議。監(jiān)管部門應(yīng)對內(nèi)控信息的評價(jià)、披露規(guī)則進(jìn)行統(tǒng)一和細(xì)化，重點(diǎn)規(guī)范自我評價(jià)報(bào)告的內(nèi)容及格式?？蓪?nèi)控信息披露的優(yōu)秀模板進(jìn)行評比，同時(shí)完善內(nèi)部控制信息披露追責(zé)制度，加強(qiáng)對內(nèi)部控制有效性承擔(dān)責(zé)任主體的法律責(zé)任。另外，創(chuàng)業(yè)板要改善公司的治理結(jié)構(gòu)，加強(qiáng)內(nèi)部控制建設(shè)，提高風(fēng)險(xiǎn)披露意識。引進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)管理、審計(jì)、內(nèi)部控制等專業(yè)人才