我國(guó)合資壽險(xiǎn)公司治理存在問(wèn)題及解決方案.pdf

1、自從2001年加入WTO，中國(guó)經(jīng)濟(jì)邁入了一個(gè)全新的發(fā)展階段。同時(shí)中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)也因此迎來(lái)了新的發(fā)展機(jī)遇，中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)的巨大發(fā)展?jié)摿Λ@得了外資保險(xiǎn)公司的青睞，許多外資保險(xiǎn)公司都想進(jìn)入中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)。一方面中國(guó)需要學(xué)習(xí)外資保險(xiǎn)公司的優(yōu)秀經(jīng)營(yíng)管理經(jīng)驗(yàn)但另一方面又需要對(duì)本土保險(xiǎn)行業(yè)的進(jìn)行保護(hù)，綜合考慮這兩方面的因素后，合資壽險(xiǎn)公司在中國(guó)這片沃土上應(yīng)運(yùn)而生。目前合資壽險(xiǎn)的公司數(shù)量占中國(guó)壽險(xiǎn)公司總量的三分之一，合資壽險(xiǎn)公司成為了中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)的重要組成部分。

2、
　　合資壽險(xiǎn)公司由中國(guó)企業(yè)與外資保險(xiǎn)公司或金融集團(tuán)共同出資成立，各自占有公司50％的股權(quán)，股東雙方對(duì)公司具有同等的所有權(quán)及控制權(quán)。在這樣中外合資背景下存在股東對(duì)公司的控制權(quán)的爭(zhēng)奪，公司治理結(jié)構(gòu)不完善以及合資雙方不同的經(jīng)營(yíng)理念、文化背景，這些綜合因素最終導(dǎo)致了合資壽險(xiǎn)公司發(fā)展緩慢，市場(chǎng)份額占有率很低，股權(quán)頻繁發(fā)生變更，公司經(jīng)理層頻頻更替等問(wèn)題。由于合資壽險(xiǎn)公司股權(quán)結(jié)構(gòu)和治理的特殊性導(dǎo)致合資壽險(xiǎn)公司面陷入了治理困境，如何擺脫治理困境

3、現(xiàn)在已經(jīng)成為大多數(shù)合資壽險(xiǎn)公司關(guān)注的焦點(diǎn)。本文首先對(duì)公司治理相關(guān)理論進(jìn)行了簡(jiǎn)單的梳理，認(rèn)為以利益相關(guān)者為核心的公司治理理論更加符合保險(xiǎn)公司治理的現(xiàn)實(shí)情況并以此作為本文的理論依據(jù)。隨后對(duì)合資壽險(xiǎn)公司的產(chǎn)生過(guò)程、合資壽險(xiǎn)公司近10年的發(fā)展?fàn)顩r以及發(fā)展中出現(xiàn)的問(wèn)題進(jìn)行了全面詳細(xì)地描述和說(shuō)明。結(jié)合以利益相關(guān)者為核心的公司治理理論對(duì)合資壽險(xiǎn)公司治理存在的問(wèn)題進(jìn)行了相關(guān)的闡述。重點(diǎn)通過(guò)對(duì)工銀安盛人壽、北大方正人壽以及光大永明三家具有代表性的合資壽險(xiǎn)

4、公司進(jìn)行了分析，進(jìn)一步說(shuō)明了公司治理存在的問(wèn)題，并結(jié)合公司治理理論提出從股權(quán)結(jié)構(gòu)、董事會(huì)制度、監(jiān)事會(huì)制度以及經(jīng)理層的選拔考核激勵(lì)機(jī)制四個(gè)方面進(jìn)行改進(jìn)，為合資壽險(xiǎn)公司擺脫治理困境提出了具體可行的解決方案。
　　論文主要觀(guān)點(diǎn)及內(nèi)容:
　　第一章主要明確論文的研究背景、研究意義，整理了與合資壽險(xiǎn)公司以及公司治理的相關(guān)文獻(xiàn)，對(duì)合資壽險(xiǎn)公司治理國(guó)內(nèi)外研究現(xiàn)狀進(jìn)行了總結(jié)，并對(duì)合資公司治理困境解決的意義進(jìn)行了探討，對(duì)文章的寫(xiě)作思路、擬采用

5、的方法、主要內(nèi)容以及可能創(chuàng)新點(diǎn)與不足進(jìn)行了簡(jiǎn)單的說(shuō)明。
　　第二章主要為論文的撰寫(xiě)奠定理論基礎(chǔ)。首先對(duì)公司治理相關(guān)理論進(jìn)行了簡(jiǎn)單的梳理，從狹義和廣義兩個(gè)角度對(duì)公司治理的內(nèi)涵進(jìn)行了歸納，認(rèn)為以利益相關(guān)者為核心的公司治理理論更加符合保險(xiǎn)公司治理的現(xiàn)實(shí)情況并以此作為本文的理論依據(jù)。針對(duì)具有代表性的兩種國(guó)際公司治理模式（英美模式及德日模式）的特點(diǎn)做了簡(jiǎn)單的分析。隨后依據(jù)以利益相關(guān)者為核心的公司治理理論確定了相關(guān)的公司治理目標(biāo)。
　　

6、第三章主要對(duì)合資壽險(xiǎn)公司的概況進(jìn)行介紹。首先對(duì)合資壽險(xiǎn)公司進(jìn)行了明確的界定，闡述了其產(chǎn)生的具體原因，通過(guò)大量數(shù)據(jù)的收集整理展現(xiàn)出合資壽險(xiǎn)公司近十年的發(fā)展及現(xiàn)狀，最后總結(jié)整理了合資壽險(xiǎn)公司治理以及公司發(fā)展存在的問(wèn)題。
　　第四章詳細(xì)分析中國(guó)合資壽險(xiǎn)公司治理存在的問(wèn)題，分析主要從四個(gè)方面進(jìn)行，結(jié)合公司治理相關(guān)理論從合資壽險(xiǎn)公司股權(quán)結(jié)構(gòu)、董事會(huì)制度、監(jiān)事會(huì)制度以及經(jīng)理層的選拔考核和激勵(lì)制度四個(gè)方面存在的具體問(wèn)題進(jìn)行了簡(jiǎn)單的闡述。第一，合

7、資壽險(xiǎn)公司股權(quán)結(jié)構(gòu)存在的問(wèn)題主要包括對(duì)等股權(quán)導(dǎo)致股東對(duì)公司的控制權(quán)的爭(zhēng)奪以及股權(quán)相對(duì)集中對(duì)決策的不利。第二，合資壽險(xiǎn)公司董事會(huì)制度存在的問(wèn)題包括董事會(huì)成員專(zhuān)業(yè)性不強(qiáng)、董事會(huì)成員分布不均衡以及董事會(huì)成員內(nèi)部性過(guò)高。第三，監(jiān)事會(huì)制度存在的問(wèn)題即大部分合資壽險(xiǎn)公司未建立監(jiān)事會(huì)制度。第四，合資壽險(xiǎn)公司經(jīng)理層的選拔機(jī)制不完善。
　　第五章對(duì)合資壽險(xiǎn)公司治理遇到的困境進(jìn)行具體的案例分析，本文選取具有代表性的三家合資壽險(xiǎn)公司作為對(duì)象進(jìn)行了分析，

8、這三家公司分別是工銀安盛人壽、北大方正人壽以及光大永明，對(duì)這三家公司的建立及股權(quán)變更情況、公司經(jīng)營(yíng)狀況以及公司治理存在的具體問(wèn)題等進(jìn)行深入的剖析。本章結(jié)合具體的案例對(duì)合資壽險(xiǎn)公司治理所面臨的治理問(wèn)題進(jìn)行說(shuō)明。
　　第六章針對(duì)第四章以及第五章提出的中國(guó)合資壽險(xiǎn)公司治理存在的問(wèn)題，結(jié)合公司治理理論從股權(quán)結(jié)構(gòu)、董事會(huì)制度、監(jiān)事會(huì)制度以及經(jīng)理層的選拔考核激勵(lì)機(jī)制四個(gè)方面，提出相應(yīng)的解決合資壽險(xiǎn)公司面臨的公司治理困境的途徑及方案。第一，通過(guò)

9、引入雙方認(rèn)可的股東共同管理和一家股東擁有公司控制權(quán)兩種途徑改變公司股權(quán)結(jié)構(gòu)打破對(duì)等股權(quán)的僵局。第二，通過(guò)設(shè)立董事會(huì)專(zhuān)業(yè)委員會(huì)、選取中外雙方同時(shí)認(rèn)可的專(zhuān)業(yè)人員擔(dān)任獨(dú)立董事以及降低母公司對(duì)董事會(huì)的影響三種途徑對(duì)合資壽險(xiǎn)公司董事會(huì)制度進(jìn)行完善。第三，建立健全合資壽險(xiǎn)公司監(jiān)事會(huì)制度。第四，完善經(jīng)理層的選拔制度并建立與公司業(yè)績(jī)掛鉤的經(jīng)理層考核激勵(lì)制度。
　　論文的創(chuàng)新點(diǎn)主要體現(xiàn)在以下三個(gè)方面:
　　第一，本文比較全面地整理了中國(guó)合資壽

10、險(xiǎn)公司的發(fā)展現(xiàn)狀，結(jié)合公司治理理論和中國(guó)合資壽險(xiǎn)公司治理現(xiàn)狀，認(rèn)為合資壽險(xiǎn)公司治理存在股權(quán)分布不合理、董事會(huì)制度不完善并且董事會(huì)專(zhuān)業(yè)性不強(qiáng)、大部分合資壽險(xiǎn)公司建立監(jiān)事會(huì)制度以及公司經(jīng)理層選聘制度不夠公開(kāi)透明等問(wèn)題。
　　第二，本文對(duì)合資壽險(xiǎn)公司治理存在的問(wèn)題進(jìn)行了深入的分析，對(duì)工銀安盛人壽、北大方正人壽以及光大永明三家具有代表性的合資壽險(xiǎn)公司進(jìn)行深入的案例分析。對(duì)工銀安盛人壽保險(xiǎn)公司分析后認(rèn)為該公司治理仍存在控制權(quán)的爭(zhēng)奪、董事會(huì)成

11、員專(zhuān)業(yè)性不強(qiáng)、董事會(huì)未設(shè)立專(zhuān)業(yè)委員會(huì)等問(wèn)題，但作為轉(zhuǎn)型較為成功的合資壽險(xiǎn)公司，其公司治理仍存在許多可取之處如選任職業(yè)經(jīng)理人做CEO、通過(guò)股權(quán)的變更使得股東、董事會(huì)僵局被打破并設(shè)立了監(jiān)事會(huì)。對(duì)北大方正人壽分析后，認(rèn)為其公司治理存在股東控制權(quán)的爭(zhēng)奪以及董事會(huì)成員專(zhuān)業(yè)程度低等問(wèn)題。通過(guò)實(shí)際案例的分析進(jìn)一步說(shuō)明了中國(guó)合資壽險(xiǎn)公司公司治理在股權(quán)結(jié)構(gòu)、董事會(huì)制度、監(jiān)事會(huì)制度以及經(jīng)理層選拔制度中存在的問(wèn)題。
　　第三，在解決方案的建議方面，結(jié)合

12、公司治理理論以及合資壽險(xiǎn)治理現(xiàn)狀，針對(duì)治理現(xiàn)在存在的問(wèn)題提出了四方面的建議。首先，合資壽險(xiǎn)公司可以通過(guò)引入雙方認(rèn)可的股東共同管理或者由一個(gè)大股東擁有公司控制權(quán)來(lái)避免對(duì)控制權(quán)的爭(zhēng)奪，改善股權(quán)結(jié)構(gòu)。其次，合資壽險(xiǎn)公司可以通過(guò)設(shè)立董事會(huì)專(zhuān)業(yè)委員會(huì)、選取中外雙方同時(shí)認(rèn)可的專(zhuān)業(yè)人員擔(dān)任獨(dú)立董事以及增加外部董事的數(shù)量來(lái)完善公司董事會(huì)的組成。再次建議合資壽險(xiǎn)公司建立監(jiān)事會(huì)。最后，認(rèn)為合資壽險(xiǎn)公司可以通過(guò)公開(kāi)應(yīng)聘以及輪流任命來(lái)對(duì)經(jīng)理層進(jìn)行選拔。從股權(quán)結(jié)