我國CPI預(yù)測數(shù)量研究.pdf

1、CPI即居民消費價格指數(shù)，是反映一組代表性商品和服務(wù)項目價格水平變化趨勢和變動幅度的統(tǒng)計指標(biāo)，以零售量或居民消費量為權(quán)數(shù)，反映消費者所付商品的價格水平。CPI關(guān)系國計民生，是管理層制定宏觀經(jīng)濟(jì)政策、分析貨幣市場和債券市場及央行公開市場操作的重要參考依據(jù)。其重要性主要體現(xiàn)在：一方面，CPI是宏觀經(jīng)濟(jì)決策的重要參考數(shù)據(jù)，為一國政府分析和制定貨幣政策、財政政策、價格政策以及進(jìn)行國民經(jīng)濟(jì)核算提供科學(xué)依據(jù)。另一方面，國際上通常以CPI為主要指標(biāo)來

2、反映通貨膨脹(或通貨緊縮)的程度。
　　 如何科學(xué)預(yù)測我國CPI，并在此基礎(chǔ)上運用一定的技術(shù)手段，實施超前性的貨幣政策，對于旨在燙平經(jīng)濟(jì)波動的宏觀經(jīng)濟(jì)政策具有重要意義。本文從計量經(jīng)濟(jì)學(xué)角度出發(fā)，綜合運用數(shù)理統(tǒng)計方法和計量分析方法，以我國CPI預(yù)測為主線，深入地探討我國CPI預(yù)測方法及其預(yù)測模型，并對我國CPI進(jìn)行了預(yù)測實證分析。
　　 本文從我國CPI波動等經(jīng)濟(jì)時間序列入手，研究了CPI的三種預(yù)測模型，分別是協(xié)整回歸預(yù)測

3、模型、季節(jié)性ARIMA預(yù)測模型以及自回歸分布滯后預(yù)測模型，對CPI波動進(jìn)行監(jiān)測和預(yù)警，力求為宏觀經(jīng)濟(jì)決策提供有價值的參考。協(xié)整回歸預(yù)測模型充分利用了CPI諸先行指標(biāo)信息，又有效地避免了多元回歸預(yù)測模型中的自由度過多損失。季節(jié)性ARIMA預(yù)測模型充分考慮到CPI的季節(jié)因素影響，大大提高了CPI時序短期預(yù)測精度。自回歸分布滯后預(yù)測模型充分考慮到經(jīng)濟(jì)運行過程中廣泛存在的滯后效應(yīng)，同時考慮到貨幣政策中介目標(biāo)M2對貨幣政策最終目標(biāo)CPI的滯后效應(yīng)

4、以及CPI的慣性效應(yīng)，能有效地刻畫CPI的運行過程。
　　 為建立協(xié)整回歸預(yù)測模型，本文利用脈沖響應(yīng)和方差分解等計量分析方法來篩選我國CPI的先行指標(biāo)，并確定其先行期，從而構(gòu)建了我國CPI的先行指標(biāo)體系。在此基礎(chǔ)上，利用主成分分析法充分提取了先行指標(biāo)信息，并降低了先行綜合指標(biāo)體系的維度。考慮到CPI會受到某些主要宏觀經(jīng)濟(jì)變量的瞬間沖擊影響，從而改變其變化路徑，本文分析了主要宏觀經(jīng)濟(jì)變量對CPI的沖擊效應(yīng)。
　　 本文主要

5、研究內(nèi)容有：一是探討了與我國CPI相關(guān)的先行指標(biāo)選取的數(shù)理研究方法；二是通過實證方法篩選出與CPI相關(guān)的主要的先行指標(biāo)；三是對先行指標(biāo)采用綜合評價法來建立CPI預(yù)測模型；四是建立CPI指數(shù)的自回歸分布滯后模型；五是建立CPI指數(shù)的季節(jié)性AR工MA模型；六是分析主要宏觀經(jīng)濟(jì)變量對CPI的沖擊；七是比較分析CPI指數(shù)預(yù)測模型及預(yù)測效果，并提出相應(yīng)政策框架及政策建議。
　　 本文所建立的數(shù)學(xué)模型的基礎(chǔ)來自于數(shù)學(xué)理論和宏觀經(jīng)濟(jì)理論，所研

6、究的數(shù)量經(jīng)濟(jì)模型是在一定數(shù)學(xué)理論和經(jīng)濟(jì)理論的背景下，通過數(shù)學(xué)和統(tǒng)計學(xué)手段，來描述各種經(jīng)濟(jì)行為和揭示各個經(jīng)濟(jì)變量之間的變動規(guī)律，它是研究經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)關(guān)系及其變動趨勢、預(yù)測經(jīng)濟(jì)發(fā)展、模擬和評價經(jīng)濟(jì)政策的一種有力工具。本文的目標(biāo)主要以CPI預(yù)測為主，采用定量分析的方法，找出宏觀經(jīng)濟(jì)變量之間的內(nèi)在聯(lián)系，利用模型對宏觀經(jīng)濟(jì)問題進(jìn)行定量分析，并用圖、文、數(shù)相結(jié)合的方式給出一種直觀、易理解的結(jié)果。
　　 本文根據(jù)研究目標(biāo)建立的應(yīng)用型計量經(jīng)濟(jì)模型，