系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估監(jiān)測(cè)研究.pdf

1、本文以中國系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)估監(jiān)測(cè)為研究對(duì)象，根據(jù)中國金融市場(chǎng)運(yùn)行的具體現(xiàn)狀，在對(duì)國內(nèi)外關(guān)于系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估監(jiān)測(cè)研究總結(jié)的基礎(chǔ)之上，從國內(nèi)外研究對(duì)系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的定義出發(fā)，結(jié)合相關(guān)理論，界定系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)涵;然后，對(duì)系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估理論進(jìn)行分析，界定評(píng)估標(biāo)準(zhǔn);從影響系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的因素出發(fā)，選取影響中國系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)變量，構(gòu)建指標(biāo)體系，采用KLR信號(hào)分析法進(jìn)行系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估監(jiān)測(cè)的模型構(gòu)建，對(duì)中國系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評(píng)估監(jiān)

2、測(cè)。論文主要研究?jī)?nèi)容包括如下三個(gè)方面:
　　首先，對(duì)國內(nèi)外關(guān)于系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估監(jiān)測(cè)的研究進(jìn)行文獻(xiàn)概述。國內(nèi)的文獻(xiàn)研究偏重于理論層面指標(biāo)的選取，國外的研究中更多的是監(jiān)測(cè)模型理論的建立和改進(jìn)。對(duì)于指標(biāo)的選取方面可以概括為五個(gè)類別的:宏觀經(jīng)濟(jì)總體運(yùn)行指標(biāo)，如GDP增長率，通貨膨脹率等;銀行壞賬累積型風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)，如不良貸款率等;泡沫經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)，如股市平均市盈率等;債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)，如短期外債/外債總額;外部沖擊風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)，如利率匯率的變動(dòng)等。

3、
　　其次，對(duì)中國系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行界定。因國內(nèi)外對(duì)系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的研究還不是很成熟，對(duì)其定義尚無統(tǒng)一的界定。本文在文獻(xiàn)學(xué)習(xí)基礎(chǔ)之上認(rèn)為，系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)是指單個(gè)事件通過系統(tǒng)各部分之間傳導(dǎo)導(dǎo)致整個(gè)金融體系崩潰或喪失功能的可能性。在這里，金融系統(tǒng)可以理解為國家級(jí)別的宏觀金融風(fēng)險(xiǎn)，也可以具體指一個(gè)特定的地區(qū)或區(qū)域。
　　最后，選取指標(biāo)并進(jìn)行KLR信號(hào)分析。本文選取GDP增長率、平減通貨膨脹、固定資產(chǎn)投資額/GDP、新增貸款/GDP